Conversões Roth, RMDs e o Torpedo Fiscal: O Guia Completo do Aposentado para 2026

A morte e os impostos são as únicas duas garantias na vida, e a segunda é bastante complicada. As contas de reforma podem reduzir as suas faturas fiscais, mas a forma como utiliza os planos tradicionais e Roth faz diferença.

A sua estratégia pode mudar ao longo do tempo com base em flutuações no seu rendimento, alterações nas taxas de imposto e outros fatores. Este guia ajudá-lo-á a navegar por várias contas de reforma, quando cada opção é ideal, e como reduzir os seus impostos ao longo da vida.

Imagem: Getty Images.

IRAs tradicionais vs. IRAs Roth

As IRAs tradicionais e as IRAs Roth funcionam da mesma forma que os planos tradicionais de 401(k) e os planos Roth de 401(k), respetivamente, mas saber a diferença é vital.

Os planos de reforma tradicionais são de imposto diferido, por isso vai baixar imediatamente a sua fatura fiscal. Os planos de reforma Roth são o oposto. Paga o imposto agora, mas depois não paga impostos sobre quaisquer levantamentos, incluindo mais-valias e dividendos.

No caso de escolher a ação certa e o seu investimento de $10.000 se transformar em $1 milhão, é muito melhor tê-lo numa IRA Roth do que numa IRA tradicional. No entanto, os planos de reforma tradicionais podem fazer mais sentido para quem tem rendimentos elevados. Proteger uma parte do seu dinheiro de uma taxa acima de 30% é um retorno garantido, enquanto o dinheiro numa IRA Roth tem de gerar ganhos significativos para compensar o diferimento fiscal.

Embora tenha de pagar impostos nos levantamentos dos planos de reforma tradicionais, nessa altura também estará a ganhar menos dinheiro, o que pode qualificá-lo para um escalão de imposto mais baixo.

Conversões Roth

As conversões Roth envolvem pegar em parte ou na totalidade dos fundos do seu plano de reforma tradicional e movê-los para uma conta Roth. Algumas pessoas usam esta estratégia de backdoor para contornar os limites de rendimento bruto ajustado modificado que impedem os contribuintes de rendimentos elevados de contribuírem diretamente para contas Roth.

Fazer estas conversões significa que não terá de se preocupar com impostos sobre os levantamentos, mas as conversões têm uma particularidade. Todo o dinheiro que converte de um plano tradicional para um plano Roth é tratado como rendimento ordinário. Os $20.000 que transfere de uma IRA tradicional para uma IRA Roth são tributados como rendimento ordinário.

Se quiser crescimento isento de impostos numa conta Roth, é melhor fazer conversões graduais em vez de mover toda a sua “almofada” de IRA tradicional para uma única vez num ano. Um despedimento pode dar-lhe a oportunidade de acelerar as conversões Roth, já que um rendimento mais baixo o coloca num escalão de imposto mais baixo, mas certifique-se de que consegue pagar as suas outras despesas e impostos antes de aumentar as suas conversões Roth no caso de ser despedido ou de ter uma queda súbita de rendimento.

Atenção aos RMDs

Investir a longo prazo é uma excelente estratégia para construir riqueza, especialmente se ignorar a volatilidade do mercado e se concentrar em ativos com fundamentos fortes. No entanto, esta abordagem pode resultar em faturas fiscais elevadas se encher os seus planos de reforma tradicionais com muitas ações, obrigações, dinheiro e outros ativos.

Isto acontece porque o IRS utiliza distribuições mínimas obrigatórias (RMDs) para forçar levantamentos dos planos de reforma tradicionais. Se nasceu em 1960 ou mais tarde, tem de fazer estes levantamentos ao completar 75 anos; mas os RMDs começam aos 73 se nasceu entre 1951 e 1959. Qualquer pessoa nascida em 1950 ou antes já está a fazer levantamentos de RMDs.

O seu RMD é baseado numa percentagem fixa do seu portefólio, e essa percentagem aumenta a cada ano. Isto é muito importante para pessoas com planos de reforma tradicionais de vários milhões de dólares que nunca tiveram o tempo para retirar gradualmente ou realizar conversões Roth antes do seu primeiro RMD.

RMDs elevados aumentam o seu rendimento ordinário e colocam-no num escalão de imposto mais alto. O rendimento mais elevado também pode fazer com que até 85% dos seus benefícios do Social Security sejam tributáveis. Por exemplo, se tiver $4 milhões nos seus planos de reforma tradicionais e tiver de tirar um RMD de 5%, terá de levantar $200.000, que é tudo tratado como rendimento ordinário.

Ao retirar gradualmente dos seus planos tradicionais nos seus 60 anos e ao fazer algumas conversões Roth nos seus 40 ou 50 anos quando o seu rendimento diminui, distribui-se o impacto fiscal ao longo do tempo. Os RMDs não são uma funcionalidade dos planos de reforma Roth, o que os torna uma boa opção a considerar se estiver num escalão de imposto relativamente baixo.