3.26 Encontrar a direção!

$华电辽能(sh600396)$ Pequena nota: Como mencionado anteriormente, após romper os 4000 pontos, quanto mais o mercado cai, mais vejo oportunidades na lateral esquerda. A recente recuperação do índice nas últimas duas dias confirmou essa análise, e agora estamos começando a recuperar. Na quarta-feira, escrevi que isso se assemelha ao padrão de mercado após a armadilha criada pela guerra Rússia-Ucrânia no início de abril do ano passado, portanto, a escolha do caminho é o mais importante. Neste momento, posso explicar para todos: desde o início do ano, seja na exploração aeroespacial, aplicações de IA, Seedance ou capacidade de cálculo de IA, na prática, ainda não houve grande especulação. Aqui, refiro-me principalmente ao nível de destaque, pois a tendência ainda está presente. O que realmente começou a ser especulado foi a cooperação de cálculo de energia, representada pela 华电辽能, que também pode ser vista como representante de uma nação energética forte, pois inclui conceitos de hidrogênio e fotovoltaico. Pensando na única ação de oito dias consecutivos de alta, 华电辽能, podemos considerar duas estratégias: participar do rally de alta contínua, pois ela quebrou os sete dias de alta de 豫能控股, um marco de destaque, ou seguir a grande tendência de fortalecimento do setor energético nacional. Essa última inclui energias renováveis, armazenamento de energia, hidrogênio e exportação de energia solar, por exemplo. Em março, houve uma grande especulação em energia verde e exportação de energia solar, enquanto armazenamento e hidrogênio ainda são relativamente pouco explorados, merecendo mais atenção. Agora, vamos analisar os níveis do índice e o ciclo de sentimento:

1. Pensamento sobre o ciclo do índice:

Após o fundo na segunda-feira, o índice começou a se recuperar significativamente na terça e quarta-feira, com volume crescente, indicando que fundos externos estão retornando ativamente. No entanto, há um gap acima, e essa recuperação também foi impulsionada pela melhora na situação entre EUA e Irã. Contudo, essa melhora nas negociações pode não ser rápida ou definitiva. Não se pode descartar a possibilidade de o índice recuar ao atingir o gap, então, primeiro, verificar se esse gap será efetivamente preenchido, e depois decidir se a recuperação será unidirecional ou se ocorrerá uma oscilação no intervalo. Pessoalmente, acho que a probabilidade de uma recuperação unidirecional é baixa, e a de oscilar dentro de um intervalo é maior. Essa é minha análise do ciclo do índice.

2. Projeção do ciclo de sentimento:

Primeiro, análise do líder: em março, o líder indiscutível foi 华电辽能, que até agora é o mais forte em 2026. Com preço baixo, conceito autêntico e alta rotatividade de alta contínua, mas atualmente já bastante valorizada. Aqui, vejo apenas como um indicador de sentimento, sem intenção de comprar a alta. O sucesso de 华电辽能 revela algumas preferências do mercado neste ano: primeiro, buscar setores alinhados às políticas, como cooperação de cálculo de energia; segundo, procurar ações de baixo preço e pequena capitalização, pois têm base de investidores individuais e são mais fáceis de impulsionar. Além disso, há uma pressão de liquidez perto de 4000 pontos. Terceiro, o efeito de setor: o setor de energia verde não foi muito especulado nos últimos cinco anos, o que também é uma condição de seleção. Por fim, um aviso de risco: toda a área de cálculo de energia e setor energético estão ligados a 华电辽能, que continua acelerando. No entanto, no futuro, haverá divergências de expectativas, e é importante ficar atento a possíveis pressões no setor, como o que aconteceu na quarta-feira à tarde, com uma queda repentina na parte de trás do índice. Nos próximos dias, isso pode evoluir para uma grande divergência ou até uma retração.

Segundo: análise de oportunidades: a direção do mercado, de acordo com a análise, será ou setor de energia e tecnologia, ou setores de defesa que estão supervendidos. Como mencionado anteriormente, o movimento do índice depende da direção do capital de recuperação, com foco em linhas principais: energia, capacidade de cálculo, energia como substituição, empresas de geração de energia verde, e tokens de cálculo de IA que recentemente foram denominados de “Tecnologia de Palavras”. Algumas empresas de hardware de IA também estão relacionadas. No curto prazo, as maiores quedas estão relacionadas ao setor de defesa ligado ao espaço comercial, que tem sido um dos focos recentes. Com a chegada de abril, é provável que as ações de energia, especialmente 华电辽能, tenham uma correção coletiva. Essa correção é necessária para que o mercado encontre um fundo, e durante ela, o capital pode migrar de conceitos puramente especulativos de cálculo de energia para setores com resultados comprovados, como armazenamento de energia e exportação de energia solar, especialmente com a divulgação de relatórios trimestrais no primeiro trimestre. Empresas de materiais energéticos, como mineradoras de lítio e fornecedores de baterias de lítio, podem se beneficiar de aumentos de preços. Após o fim da especulação de conceito de energia de cálculo, é importante considerar as novas políticas de armazenamento de energia e substituição de energia, além das vantagens globais de energia verde, o que pode favorecer empresas de baterias e equipamentos elétricos.

Aviso especial: as informações acima são apenas para referência, não constituem aconselhamento de investimento, e não há recomendação de ações! Investir envolve riscos, cuidado ao entrar no mercado!