Exclusivo! Mais de 13 anos de operação licenciada, Banco de Comunicações planeia solicitar a revogação da licença de especialização em banca privada

Recentemente, o Instituto de Pesquisa Financeira da Sina soube exclusivamente que o Banco de Trânsito pretende solicitar a revogação da licença de instituição de gestão de banca privada.

Desde que obteve a licença de gestão de banca privada em setembro de 2012, a clientela do departamento de banca privada do Banco de Trânsito aumentou de mais de 10.000 clientes em 2012 para 102.600 em meados de 2025, tornando-se o sexto banco comercial a entrar no “clube das 100.000 clientes”, após o Banco Industrial e Comercial, Banco Agrícola, Banco de Construção, Banco da China (601988) e Banco Merchants (600036).

Vale destacar que, em dezembro de 2025, o Banco de Trânsito (601328) realizou uma grande mudança estratégica, estabelecendo oficialmente um Departamento de Gestão de Patrimônio na sede, com Jin Qi, gerente geral do departamento de banca privada, atuando também como diretor do novo departamento. Essa mudança não só representa uma elevação na posição estratégica dos negócios de banca privada, mas também reflete a transformação do banco de um modelo de venda de produtos para uma configuração de ativos ao longo de todo o ciclo de vida.

Na verdade, além do Banco de Trânsito, há outros quatro bancos autorizados a operar sob licença relacionada: Banco Industrial e Comercial (601398), Banco Agrícola (601288), Banco Industrial (601166) e Banco Hengfeng. Então, qual é a diferença entre uma instituição de gestão de banca privada licenciada e os departamentos de banca privada de outros bancos? Uma fonte de uma grande instituição estatal afirmou ao Instituto de Pesquisa Financeira da Sina: “Não há muita diferença, nem vantagens nem desvantagens.”

Licença de gestão de banca privada do Banco de Trânsito aprovada há mais de 13 anos, formando o Departamento de Gestão de Patrimônio no final do ano passado

Em 2008, durante o centenário do Banco de Trânsito, o banco iniciou oficialmente seus negócios de banca privada. No relatório anual de 2008, foi mencionado que “o sistema de atendimento segmentado ao cliente foi aprimorado, e um projeto piloto de serviços de banca privada foi lançado, enriquecendo os conceitos das marcas Wealth e CCB Wealth Management.”

2012 foi um ano marcante para o Banco de Trânsito. Em 21 de setembro, a Administração Reguladora de Xangai aprovou a abertura do departamento de banca privada do banco e emitiu a licença financeira, com endereço de operação em Xangai, além de aprovar as qualificações de alguns líderes do setor de banca privada. Assim, os negócios de banca privada do banco foram oficialmente autorizados a operar de forma independente, marcando a fundação da terceira instituição de gestão de banca privada licenciada no país.

Do ponto de vista organizacional, o relatório de 2014 do Banco de Trânsito listou o “Centro de Negócios de Banca Privada (Departamento de Banca Privada)” no organograma do Grupo CCB, como uma das unidades de operação direta. Além disso, o Departamento de Gestão de Pequim e o Centro de Negócios de Mercado Financeiro também estavam sob a estrutura de operação direta.

No entanto, uma consulta ao relatório de 2015 revelou que o “Centro de Negócios de Banca Privada (Departamento de Banca Privada)” já estava listado sob o setor de “Varejo e Negócios Privados (Setor de Finanças na Internet)”. Além disso, o Departamento de Finanças Pessoais (Proteção ao Consumidor), o Centro de Cartões de Crédito Pacific (601099) e outros também pertencem a esse setor.

Nota: à esquerda, divulgação do relatório de 2014 do Banco de Trânsito; à direita, o organograma do relatório de 2015.

Em 2020, de acordo com o relatório anual, o departamento de banca privada do banco já estava subordinado ao departamento de gestão de operações comerciais.

Nota: imagem do relatório de 2020 do Banco de Trânsito.

Atualmente, a gestão de patrimônio tornou-se uma direção de transformação para muitos bancos, e os negócios de banca privada são considerados a “joia da coroa”. Em 2020, o Banco de Trânsito elevou sua visão de “gestão de patrimônio”, de uma meta de “banco de gestão de patrimônio” em 2010 para “construir um banco de classe mundial com características de gestão de patrimônio e competitividade global”.

Ao mesmo tempo, no relatório de 2020, o banco mencionou o “início da reforma do modelo de operação de banca privada, a criação de um Comitê de Gestão de Riqueza de Varejo e Privada, e o estabelecimento de cinco mecanismos de discussão: estratégia de investimento, avaliação de entrada de produtos, marketing, alocação de ativos e equipe de especialistas em gestão de patrimônio”, fortalecendo ainda mais a especialização dos serviços de gestão de patrimônio.

Dados indicam que, em 2020, o AUM (ativos sob gestão) do banco de banca privada cresceu mais de 25% em relação ao final do ano anterior, e o número de clientes de banca privada aumentou mais de 21%. No entanto, de 2021 até o primeiro semestre de 2025, o crescimento dessas duas métricas desacelerou, sem ultrapassar 20%.

Analisando os dados específicos, o AUM da banca privada do Banco de Trânsito ultrapassou 1 trilhão de yuans em 2022, e o número de clientes no primeiro semestre do ano passado ultrapassou 100.000 pela primeira vez, tornando-se o sexto banco comercial a entrar no “clube das 100.000 clientes”, após o Banco Industrial e Comercial, Banco Agrícola, Banco de Construção, Banco da China e Banco Merchants.

Em dezembro de 2025, o Banco de Trânsito realizou uma grande mudança estratégica, estabelecendo oficialmente um Departamento de Gestão de Patrimônio na sede, com Jin Qi, gerente geral do departamento de banca privada, atuando também como diretor do novo departamento. Essa mudança não só representa uma elevação na posição estratégica dos negócios de banca privada, mas também reflete a transformação do banco de um modelo de venda de produtos para uma configuração de ativos ao longo de todo o ciclo de vida.

Informações públicas indicam que Jin Qi possui experiência em bancos comerciais, bancos de investimento e gestão de ativos, tendo sido o primeiro presidente da CCB Wealth Management, com vasta experiência em gestão intersetorial. Sua dupla função demonstra a importância dada pelo banco aos negócios de banca privada e facilita a rápida integração e coordenação entre as duas áreas.

Em fevereiro deste ano, o conselho de administração do banco aprovou oficialmente o projeto de “Aprofundamento da Reforma do Mecanismo e Estrutura do Setor de Varejo”, indicando o reconhecimento institucional das reformas de integração do setor de gestão de ativos e da estrutura organizacional.

Cinco bancos com licença de gestão de banca privada: diferenças em relação às “não licenciadas”?

Desde que obteve a licença de instituição de gestão de banca privada em 2012, o departamento de banca privada do Banco de Trânsito passou por mais de treze anos de desenvolvimento. Recentemente, o Instituto de Pesquisa Financeira da Sina soube exclusivamente que o banco pretende solicitar a revogação dessa licença.

Qual a diferença entre uma instituição licenciada de gestão de banca privada e os departamentos de banca privada de outros bancos? Uma fonte de uma grande instituição estatal afirmou ao Sina: “Não há muita diferença, nem vantagens nem desvantagens.”

Ao mesmo tempo, essa pessoa também comentou: “Na prática, na maioria das províncias, os departamentos de banca privada estão embutidos nos departamentos de gestão de ativos, muitas vezes sem uma unidade separada, e para consultas específicas, os clientes devem procurar consultores privados nas agências.”

É importante notar que, além do Banco de Trânsito, há outros quatro bancos autorizados a operar sob licença: Banco Industrial e Comercial, Banco Agrícola, Banco Industrial e Banco Hengfeng.

Fonte: Organização do Instituto de Pesquisa Financeira da Sina com base em informações públicas.

Desde 2008, a Administração de Supervisão Financeira de Xangai e órgãos de administração de bancos concederam ao Banco Industrial e Comercial a licença de instituição de gestão de banca privada, tornando-se a primeira instituição privada de gestão de banca privada licenciada no país, aprovada pelo China Banking Regulatory Commission (CBRC).

Depois, o Banco Agrícola estabeleceu oficialmente seu banco de gestão de patrimônio em 2010, recebendo a licença de gestão de banca privada no mesmo ano; o Banco de Trânsito obteve sua licença em 2012, tornando-se a terceira instituição licenciada. Quase dez anos depois, o Banco Industrial também obteve a licença. A última instituição a receber a licença foi o Banco Hengfeng, em 2022.

Informações públicas indicam que “gestão de banca privada licenciada” foi um piloto realizado pela antiga CBRC em Xangai, com a criação de um centro operacional sob a supervisão funcional da Administração de Supervisão Financeira de Xangai, explorando o modelo de gestão de unidades de negócios licenciadas. Essas instituições operam de forma relativamente independente, com autonomia na gestão e operações, recebendo poderes específicos do banco sede, podendo realizar parcerias externas e sendo sujeitas à supervisão regulatória direta.

Anteriormente, o ex-gerente do departamento de banca privada do Banco Industrial e Comercial, Dai Xuxian (atualmente presidente da subsidiária de consumo do Banco Industrial e Comercial), afirmou que a criação de uma instituição de gestão de banca privada ajuda a otimizar o modelo de gestão de patrimônio, aprimorar os serviços, melhorar a experiência do cliente e criar uma marca de banco de riqueza de alta qualidade que atenda às necessidades da nova era.

Quanto aos critérios de qualificação, as cinco instituições têm requisitos diferentes. Por exemplo, o atendimento ao cliente do Banco Industrial e Comercial afirma que clientes que tenham ativos financeiros médios mensais equivalentes a pelo menos 8 milhões de yuans ou entre 6 e 8 milhões de yuans, ou clientes especialmente reconhecidos e convidados que atendam aos critérios, podem solicitar a abertura de conta de banca privada.

O atendimento ao cliente do Banco de Trânsito indica que os critérios incluem “ativos financeiros médios trimestrais de pelo menos 6 milhões de yuans ou ativos financeiros pontuais de 6 milhões de yuans ou mais”, e quem atender a um desses critérios pode solicitar.

Quatro grandes bancos com mais de 200.000 clientes de banca privada; crescimento do banco de Trânsito em ritmo mais lento

No primeiro semestre de 2025, o Banco de Trânsito entrou oficialmente no “clube das 100.000 clientes” de banca privada, ocupando a quinta posição entre os bancos estatais. Os clientes de banca privada do Banco Industrial e Comercial (dados de 2024), Banco Agrícola, Banco de Construção (601939) e Banco da China já ultrapassaram 200.000.

Além disso, até o meio de 2025, o crescimento do número de clientes de banca privada do Banco de Trânsito foi mais lento do que o de bancos como o Banco Agrícola, Banco da China e Banco de Construção. Entre eles, o crescimento do cliente do Banco Postal (com ativos acima de 6 milhões de yuans) foi o mais rápido, com aumento de 21,28% em relação ao final de 2024.

Ao mesmo tempo, o AUM de banca privada do Banco de Trânsito no ano passado foi o mais baixo entre os bancos estatais com dados disponíveis, com os AUMs do Banco Industrial e Comercial, Banco Agrícola, Banco da China e Banco de Construção todos acima de 3 trilhões de yuans.

Por outro lado, o AUM médio por cliente de banca privada do banco é de aproximadamente 13,54 milhões de yuans, ficando atrás apenas do Banco da China. Em comparação com o Ping An Bank (000001), que possui mais de 19 milhões de yuans por cliente, ainda há espaço para crescimento.

Vale destacar que, desde 2025, o desenvolvimento de trusts de caridade do Banco de Trânsito acelerou significativamente. Em dezembro passado, Jin Qi afirmou em entrevista que, naquele ano, foram criados quase 30 produtos de trust de caridade, envolvendo mais de 2.300 clientes.

Segundo o relatório de 2021 do banco, foi lançado o primeiro produto de trust de caridade voltado a clientes familiares com intenção de filantropia. Em 2023, o banco também promoveu o ecossistema de serviços de trust de caridade, combinando “finanças + filantropia” para implementar projetos como “White Tea mais Bela”, “Desfrute do Coração Feliz” e “Ilumine o Sonho”, formando um ciclo virtuoso de cooperação em filantropia.

Em 2024, os sistemas de serviços de trust familiar, trust familiar, trust de aposentadoria e trust de caridade do banco foram cada vez mais aprimorados, com crescimento de 43,56% na escala de negócios de riqueza familiar ao longo do ano.

Jin Qi afirmou que a demanda por filantropia está estreitamente relacionada ao crescimento da riqueza dos residentes. Com a elevação do PIB per capita, os clientes estão mais interessados em participar de atividades beneficentes e valorizam a transparência dos projetos, incluindo o fluxo de fundos e a execução.

Na verdade, além do Banco Industrial e Comercial, Banco Agrícola, Banco da China, Banco de Construção, Banco de Trânsito, também o Banco Merchants e o Banco Ping An já possuem mais de 100.000 clientes de banca privada.

De acordo com o relatório trimestral de 2025 do Banco Merchants, até o final de setembro, o banco tinha 191.418 clientes de banca privada (com ativos totais de mais de 10 milhões de yuans em média por cliente), um aumento de 13,2% em relação ao final do ano anterior, sendo o líder entre os bancos de ações.

Outro banco com mais de 100.000 clientes de banca privada é o Banco Ping An, que ao final de 2025 tinha 105.600 clientes, um crescimento de 9,1% em relação ao final do ano anterior; o saldo de ativos sob gestão de banca privada era de 1.991,31 bilhões de yuans, crescendo 0,8%.

Além disso, ao final de 2025, o Banco CITIC (601998) tinha 96.600 clientes de banca privada, um aumento de 14,93% em relação ao ano anterior, com potencial para alcançar o “clube das 100.000 clientes” no futuro.