2 Ações Financeiras Que Poderão Duplicar nos Próximos 5 Anos

Com os mercados em tendência de baixa, este é um momento excelente para encontrar boas ações com avaliações mais baixas e pontos de entrada favoráveis.

O setor financeiro é um lugar particularmente interessante para procurar, pois foi o mais afetado até agora este ano, com uma queda de quase 10% em média. Dentro dos financeiros, as fintechs têm sido duramente castigadas, já que o Índice KBW Nasdaq Financial Technology caiu cerca de 11% no ano até agora.

Poucas ações de fintech foram tão atingidas quanto a SoFi Technologies (SOFI 0,85%) e a Upstart (UPST 2,86%). A SoFi caiu cerca de 33% no ano, para aproximadamente 17,50 dólares por ação, enquanto a Upstart caiu cerca de 36%, para cerca de 27,75 dólares por ação.

Investidores podem querer analisar essas duas fintechs populares, pois elas podem facilmente duplicar de valor nos próximos anos.

1. SoFi Technologies

A SoFi foi notícia esta semana quando a Muddy Waters Research divulgou um relatório dizendo que estava vendendo a descoberto a SoFi devido a várias preocupações, chamando-a de “esteira de engenharia financeira, não um negócio de originação em crescimento saudável”. Houve também alegações de que a empresa teria declarado dívidas não registradas de forma incorreta e subestimado sua taxa de inadimplência.

Os responsáveis pela SoFi responderam, emitindo uma declaração dizendo que o relatório era impreciso e enganoso, e demonstrava “uma falta fundamental de compreensão de nossas demonstrações financeiras e do nosso negócio”.

Expandir

NASDAQ: SOFI

SoFi Technologies

Variação de Hoje

(-0,85%) $-0,14

Preço Atual

$16,93

Dados Chave

Valor de Mercado

$22B

Variação do Dia

$16,68 - $17,40

Variação em 52 semanas

$8,60 - $32,73

Volume

1,8M

Volume Médio

61M

Margem Bruta

61,06%

As ações da SoFi estavam em alta no dia seguinte, 18 de março, então os investidores estavam levando na boa. Isso pode ter sido impulsionado pelo fato de que o CEO da SoFi, Anthony Noto, comprou 28.900 ações, ou cerca de 500.000 dólares em ações da SoFi, logo após o relatório ser divulgado, o que provavelmente foi visto como um voto de confiança.

Quando surgem relatórios assim, os investidores devem analisar os dados, como fariam com qualquer outra informação, e talvez mantê-los na cabeça, observando certos sinais na hora dos resultados ou nas teleconferências de resultados. Mas não devem reagir exageradamente às alegações de um único relatório — e isso não aconteceu aqui.

Resumindo rapidamente, as ações da SoFi caíram porque estavam supervalorizadas, não porque o crescimento tivesse desacelerado. Na verdade, o crescimento acelerou, e a empresa tem sido consistentemente lucrativa. E sua orientação prevê um crescimento de 30% na receita e 34% no EBITDA (lucros antes de juros, impostos, depreciação e amortização) em 2026.

Parece uma oportunidade irresistível a 29 vezes o lucro futuro, uma redução em relação às 44 do final de 2025. Analistas de Wall Street estão otimistas, com um preço-alvo médio de 27 dólares por ação, o que representaria um retorno de 53%. Com crescimento semelhante projetado para 2027, não é exagero dizer que as ações da SoFi podem dobrar nos próximos anos.

2. Upstart

Há cerca de um mês, escrevi sobre algumas dificuldades que a Upstart enfrentava e por que preferia outra ação financeira, a Jefferies (JEF 0,31%). Ainda gosto da Jefferies, mas minha visão sobre a Upstart mudou drasticamente por uma razão principal. No início deste mês, a Upstart apresentou documentos à SEC para obter uma licença de banco nacional, o que permitiria que ela se tornasse um banco de serviço completo.

Isso é uma mudança radical para a Upstart, pois permitiria que a fintech, que usa tecnologia de IA para processar empréstimos, aceitasse depósitos e oferecesse seus próprios empréstimos. Isso daria à Upstart uma nova e robusta fonte de receita, já que atualmente a maior parte do dinheiro vem de taxas por fornecer sua plataforma de IA a outros bancos e instituições financeiras.

Expandir

NASDAQ: UPST

Upstart

Variação de Hoje

(-2,86%) $-0,77

Preço Atual

$26,00

Dados Chave

Valor de Mercado

$2,5B

Variação do Dia

$25,94 - $27,28

Variação em 52 semanas

$24,93 - $87,30

Volume

132K

Volume Médio

5,2M

Margem Bruta

97,62%

Enquanto outros bancos estão ampliando suas capacidades de IA, a Upstart treina seus modelos há mais de uma década e alcançou economias de escala que levariam tempo e dinheiro para os concorrentes igualarem.

As ações da Upstart caíram cerca de 37% no ano, pois os investidores estão preocupados com sua alta avaliação, a troca de CEO em maio, a decisão de parar de fornecer orientações trimestrais e preocupações econômicas que podem aumentar o risco de crédito e levar à redução de empréstimos.

A licença de banco ainda não foi aprovada, mas a administração Trump tem aprovado licenças de fintech para bancos com maior frequência do que a administração anterior, com cinco aprovações pelo Office of the Comptroller of the Currency em dezembro do ano passado.

As ações podem não decolar imediatamente, mas assim que as taxas começarem a cair e a licença de banco for concedida, as ações da Upstart podem disparar. O preço-alvo médio é de 45 dólares por ação, o que representaria uma alta de 62% nos próximos 12 meses. Ainda que não seja exatamente o dobro, com a oportunidade de escalar seu negócio com uma licença bancária, certamente é uma meta alcançável nos próximos anos.