Conceito de CPO em explosão, Sourcetec Technology sobe 20% até ao limite máximo de alta, preço das ações ultrapassa a marca de 1100 yuan

CPO conceito: 20 dias de forte alta durante o dia, até ao momento da publicação, a SourceJie Technology atingiu um limite de subida de 20%, com o preço das ações a ultrapassar a barreira de 1100 yuans, atingindo um novo máximo histórico, com valor de mercado a aproximar-se de 100 mil milhões de yuans. Além disso, Changguang Huaxin subiu mais de 19%, também atingindo um novo máximo; Tengjing Technology, Guangku Technology, Xin Yisheng e outros subiram mais de 10%, Zhongji Xuchuang quase 9%, Tianfu Communication mais de 5%.

Na recente conferência Nvidia GTC de 2026, dedicada à tecnologia de interconexão óptica, o fundador e CEO da Nvidia, Jensen Huang, apresentou o primeiro switch de troca óptica de encapsulamento comum (CPO) de produção em massa, Spectrum X. Ao apresentar o seu roteiro tecnológico, Jensen Huang afirmou que as três estratégias — expansão de cabos de cobre, expansão óptica dentro dos nós (Scale-Up) e expansão óptica entre os nós (Scale-Out) — irão avançar paralelamente, sendo necessário que os parceiros de cabos de cobre, fibra óptica e CPO continuem a expandir a produção.

A CITIC Securities aponta que, com a rápida evolução de GPUs e ASICs, o desempenho computacional continua a melhorar, enquanto a procura por transmissão de dados também aumenta significativamente. Nos centros de dados de IA, cada vez mais clientes preferem hardware de rede com maior largura de banda. Quanto maior a largura de banda, menor o custo por bit, menor o consumo de energia e menor o tamanho. A rápida expansão dos módulos ópticos de 800G já reflete a necessidade urgente de largura de banda na IA. Espera-se que, em 2026, a procura por módulos ópticos de 800G mantenha um crescimento acelerado, enquanto a escala de envio de 1,6T também aumentará significativamente, e o desenvolvimento de módulos de 3,2T já começou a ser planejado.

Em comparação com as redes de computação em nuvem tradicionais, a rede de treinamento de IA está a evoluir do esquema de folhas para a arquitetura de árvore gorda, com um aumento substancial no número de switches e módulos ópticos, e, com o aumento do volume de dados de comunicação, as exigências de velocidade dos módulos ópticos também aumentam. Os módulos ópticos de 800G começaram a ser produzidos em volume em 2023, mantendo um crescimento acelerado de 2024 a 2026; os módulos de 1,6T começarão a ser enviados em 2025, com previsão de aumento em 2026, levando toda a cadeia de produção de módulos ópticos a um ciclo de alta de volume e preço.