A Fed dará sua mais recente decisão de política monetária na quarta-feira. Como negociá-la

Nenhum corte de taxa na última reunião do Federal Reserve é o consenso, mas o tom da conferência de imprensa do Presidente Jerome Powell após a decisão na quarta-feira é um fator desconhecido e pode ter implicações importantes no mercado. “Se Powell começar a enfatizar que a inflação é um risco ou mencionar isso de alguma forma, pode ter um impacto significativo no mercado de obrigações”, disse Ben Emons, da FedWatch Advisors. “Se tiver obrigações de longo prazo na sua carteira, deve prestar atenção, pois podem subir mais.” Emons acredita que um tom hawkish seria melhor recebido do que um dovish, com os mercados avaliando o impacto do conflito na Irã. “Aumentos de taxa seriam vistos como mais positivos para o mercado”, afirmou Emons. “Acho que eles vão ser muito cuidadosos ao caracterizar este choque de petróleo como um efeito transitório na inflação, devido à dolorosa lição que aprenderam quando disseram que a pandemia e o choque na cadeia de abastecimento eram transitórios.” Comprando na baixa antes da decisão “Eu compraria o IGV”, disse Barbara Doran, da BD8 Capital, sobre o ETF do setor de tecnologia expandida da iShares. “Não vamos saber por um tempo quais empresas estão realmente incorporando IA com sucesso, todas essas empresas estão incluindo IA. Portanto, acho que é um risco-recompensa interessante.” Doran acrescentou que vê oportunidades em ações internacionais que caíram mais do que as ações dos EUA durante o conflito na Irã, citando o Kospi, que caiu mais de 5% desde o início do conflito, em comparação com a queda de mais de 2% do S&P 500. “Estou de olho no IWM”, disse Devon Drew, CEO da Asset Link, referindo-se ao ETF iShares Russell 2000. “As Small Caps têm a maior dívida de taxa flutuante, por isso são as primeiras a reprecificar qualquer sinal dovish.” O fundo caiu 4,4% neste mês. IWM montanha 2026-03-02 IWM em março Drew acrescentou que vê oportunidades em financeiras que caíram mais do que o mercado mais amplo desde o início do conflito na Irã, e um claro vencedor em um regime dovish. “Expansão da margem de juros líquida, custos de financiamento caem, acho que você deve apostar nisso com um KRE (ETF de bancos regionais da State Street SPDR S&P).” Posicionamento para proteção “Porque há tanta incerteza no ambiente atual e tanto risco de manchetes, na verdade adicionamos uma classe de ativos à nossa alocação para clientes com ETFs buffer”, disse Brian Joyce, CEO da Lighthouse Investment Group. “Eles basicamente oferecem aos nossos clientes participação no mercado com alguma proteção contra perdas.” Joyce afirmou que o ETF BALT Innovator Defined Wealth Shield é uma de suas principais escolhas. “Ele oferece algum tipo de proteção contra perdas e, pelo desempenho dos títulos nos últimos 5 anos, sinto que um ETF buffer pode encaixar-se na parte de títulos da sua alocação.” O BALT caiu apenas 0,7% em março. Steve Sosnick, da Interactive Brokers, vê oportunidades em obrigações para investidores que desejam permanecer investidos, mas minimizar riscos. “Acredito que há uma oportunidade para investidores avessos ao risco ou pessoas que procuram estacionar fundos excedentes”, disse Sosnick, citando o potencial de aumento nos rendimentos, incluindo o Treasury de 2 anos, que subiu quase 30 pontos base desde o início do conflito. “Uma maneira simples seria o [iShares 1-3 Year Treasury Bond ETF], que é um fundo de duração de 1 a 3 anos. Se você quer ser avesso ao risco, se precisa de mais clareza, esse se tornou um lugar atraente.”