Vários locais enviam sinais positivos, a reforma das cooperativas agrícolas está se preparando para expandir

Jornalista Zhong Yuan

Com a realização das reuniões locais de 2026 e a divulgação dos relatórios de trabalho do governo provincial, o caminho para a reforma aprofundada do sistema de crédito rural em várias regiões torna-se cada vez mais claro. O jornalista constatou que, incluindo Yunnan, Gansu, Ningxia e outras regiões, a criação de bancos rurais e comerciais provinciais está entre as principais tarefas de 2026. Até agora, 13 federações provinciais concluíram a formação de instituições jurídicas provinciais, acelerando a reforma do sistema de crédito rural. Especialistas do setor afirmam que, de pilotos locais a implementação nacional, o sistema de crédito rural está se despedindo do antigo padrão “pequeno, disperso e fraco” por meio de uma reconstrução institucional. No futuro, a reforma das cooperativas de crédito rural continuará a aprofundar-se, focando na resolução de riscos, integração de instituições e outros aspectos.

Implementação concentrada e aceleração da reforma do crédito rural em várias regiões

A integração e reforma das cooperativas de crédito rural provinciais, bem como a gestão de riscos, entram na fase de implementação concentrada. Em 5 de janeiro, a Federação de Crédito Rural de Yunnan e 122 bancos rurais e cooperativas de crédito na província divulgaram um anúncio conjunto, anunciando a aprovação para a criação da “Yunnan Rural Commercial Bank Co., Ltd.” (nome provisório) por fusão e nova instituição, marcando a entrada oficial do sistema de crédito rural de Yunnan em uma nova fase de unificação provincial. Na mensagem de Ano Novo de 2026, a Federação de Yunnan afirmou que a reforma se centrará na reconstrução do sistema de governança, aprimoramento do sistema de gestão, fortalecimento do mecanismo operacional, elevação da capacidade de gestão de riscos e ativação do potencial de desenvolvimento, promovendo a implementação de várias tarefas de reforma de forma estável.

De forma semelhante, o relatório de trabalho do governo de Gansu para 2026 destacou a necessidade de consolidar os resultados da reforma e gestão de riscos de pequenas e médias instituições financeiras, além de criar o Gansu Rural Commercial Bank. Este é um novo reconhecimento do progresso na reforma do crédito rural na província. O relatório de 2023 do governo de Gansu também mencionou a promoção ordenada da gestão de riscos de instituições de alto risco, a reforma cautelosa do sistema de crédito rural e a criação do Gansu Rural Commercial Bank. Em 2025, a reforma mudou do modelo de banco conjunto para um modelo de entidade jurídica unificada, formando o Gansu Rural Commercial Bank.

Semelhante a Gansu, o relatório de trabalho do governo de Ningxia também estabeleceu um cronograma para a reforma do crédito rural. O documento destacou que a conclusão da unificação das entidades de crédito rural na região é uma das principais tarefas de 2026. Anteriormente, na mensagem de Ano Novo de 2026, o Banco Comercial Rural do Rio Amarelo de Ningxia afirmou que o plano de reforma aprofundada foi aprovado em 2025. Além disso, a Federação de Crédito de Heilongjiang mencionou, em sua mensagem de Ano Novo de 2026, a “oportunidade de formar bancos comerciais rurais provinciais”, indicando que a reforma das instituições de crédito rural na província também está em andamento.

“Do ponto de vista do modelo de reforma, as quatro províncias (regiões autônomas) acima escolheram o modelo de entidade jurídica unificada em toda a província”, analisou um especialista sênior em pesquisa bancária. No início de 2026, a forte implementação dessas regiões envia um sinal claro: a reforma do crédito rural saiu da fase de exploração e debate de modelos para uma fase de implementação concentrada e superação de dificuldades. “No caso de Yunnan, essa rodada de reforma do crédito rural não foi de uma só vez, mas um processo progressivo que passou de pilotos locais para a expansão provincial, de integração de cidades a coordenação provincial”, explicou o especialista.

Além das regiões que ainda não estabeleceram instituições jurídicas provinciais, várias outras regiões, com base nos resultados preliminares da reforma, apresentaram novas exigências para aprofundar ainda mais a reforma do crédito rural. Em 6 de janeiro, a Autoridade de Supervisão Financeira de Jiangxi aprovou a transferência de ações de 15 bancos rurais e comerciais municipais e county-level, incluindo o Yushan Rural Commercial Bank e o Yugan Rural Commercial Bank. Vários desses bancos também receberam aprovação para aumentar seu capital social no mesmo dia. Em dezembro de 2025, esses bancos já haviam recebido aprovações para investimentos que totalizavam até 2,205 bilhões de yuan, participando de 19 bancos rurais e comerciais em Shangrao, Guangxin e outros locais, com participação acionária de pelo menos 5%. Em dezembro de 2025, o banco também foi autorizado a adquirir uma participação de 8,55% no Pingxiang Rural Commercial Bank, consolidando as relações acionárias.

“Este ano, o foco da reforma do sistema de crédito rural provavelmente será na aceleração da formação de entidades jurídicas unificadas em nível municipal”, afirmou Lou Feipeng, pesquisador do Banco Postal da China. Ele destacou também a importância de melhorar o mecanismo de reforço de capital, construir plataformas de gestão de risco digital, fortalecer a supervisão de acionistas e a governança corporativa.

Avanço duplo e redução clara de riscos

A complexidade do financiamento rural determina que a reforma do crédito rural não pode seguir um modelo único. Sob a orientação do princípio de “uma política por província” pelos reguladores, as regiões têm explorado diferentes caminhos de reforma, levando em conta suas características econômicas, infraestrutura financeira e dificuldades de implementação. Atualmente, existem principalmente dois modelos: bancos rurais comerciais conjuntos provinciais e bancos rurais comerciais de entidade jurídica unificada.

O modelo de entidade jurídica unificada consiste em integrar todas as instituições de crédito rural da província em um único banco, com vantagens claras na gestão centralizada, resolução de riscos de forma unificada e alocação eficiente de recursos, especialmente na resolução de riscos históricos e fortalecimento do capital. O modelo de banco conjunto, por sua vez, valoriza a manutenção da independência das entidades locais, preservando uma estrutura de duas entidades jurídicas, com o banco conjunto provincial realizando reforço de capital, inovação tecnológica e coordenação de negócios, reduzindo resistências à reforma e atendendo à orientação de “apoio à agricultura, apoio às pequenas empresas e foco na localidade”.

De acordo com dados da Administração Nacional de Supervisão Financeira, até o momento, 13 federações provinciais de crédito completaram a formação de instituições jurídicas provinciais. Entre elas, sete regiões (Zhejiang, Shanxi, Sichuan, Guangxi, Jiangsu, Jiangxi, Guizhou) optaram pelo modelo de banco conjunto, enquanto Liaoning, Hainan, Henan, Mongólia Interior, Jilin e Xinjiang adotaram o modelo de entidade jurídica unificada.

Segundo Dong Ximiao, economista-chefe da Zhaolian e vice-diretor do Laboratório de Finanças e Desenvolvimento de Xangai, a reforma do crédito rural na China tem basicamente seguido os princípios de “adaptação às condições locais” e “uma política por província”. Devido ao desenvolvimento desigual da economia regional, as instituições de crédito rural variam em história, escala, risco e capacidade, não podendo ser uma abordagem única. Mesmo no modelo de banco conjunto, a implementação varia: por exemplo, o banco conjunto rural de Zhejiang é uma abordagem “de baixo para cima”, enquanto o de Guangxi é “de cima para baixo”, com relações acionárias completamente diferentes. Quanto à formação de bancos rurais comerciais provinciais, Hainan adotou uma abordagem “de uma só vez”, enquanto Liaoning preferiu uma estratégia de “duas etapas”. Algumas regiões criaram bancos rurais comerciais municipais sob o banco rural comercial provincial, enquanto outras adotaram uma estrutura de “banco rural comercial provincial – bancos rurais municipais e de distrito”.

Segundo especialistas do setor, independentemente do modelo adotado, após uma série de reformas, é um fato incontestável que os riscos existentes nos bancos rurais diminuíram significativamente nos últimos anos. De acordo com o “Relatório de Estabilidade Financeira da China (2025)” do Banco Popular da China, na primeira metade de 2025, o banco central avaliou 3.529 instituições bancárias, constatando que a maioria das regiões já reduziu significativamente seus riscos existentes, e o ecossistema financeiro regional continua a se otimizar. As “áreas vermelhas” de bancos de microfinanças rurais representam menos de 1% do total avaliado.

Relatórios do China Chengxin International indicam que, nos últimos anos, a reforma, resolução de riscos e fusões de bancos regionais de micro e pequenas instituições continuam avançando, com melhorias esperadas na qualidade dos ativos e na capitalização dessas instituições. Além disso, a integração resultante dessas fusões deve elevar a capacidade de serviços financeiros, recursos de clientes e efeitos de marca, estabelecendo uma base sólida para o crescimento futuro e a lucratividade.

Redução de quantidade, melhoria de qualidade e serviço à economia real

Nos relatórios de trabalho do governo local de 2026, expressões como “profundar reformas” e “reduzir quantidade e melhorar qualidade” aparecem com frequência. O relatório do governo de Yunnan destacou a necessidade de fortalecer mecanismos de correção precoce de riscos financeiros com restrições rígidas e promover de forma estável a redução e melhoria de pequenas e médias instituições financeiras. O relatório de Jilin apoiou a reforma e o desenvolvimento saudável do Banco Rural de Jilin. O relatório de Henan enfatizou a redução e melhoria de instituições financeiras de médio risco, além de reduzir significativamente o número de instituições de alto risco. O relatório de Shandong destacou a reforma e reestruturação de bancos comerciais rurais e bancos de vilarejo, aprofundando ações internas de controle de riscos.

Especialistas do setor acreditam que “serviço à economia real e redução de quantidade e melhoria de qualidade” continuarão sendo a estratégia central na reforma de bancos de micro e pequenas instituições neste ano. “Algumas instituições de crédito rural enfrentaram problemas como ‘distanciamento do campo e das pequenas empresas’, ‘governança corporativa superficial’ e baixa resistência a riscos. A reforma visa reverter essa situação, orientando-as a retornar ao foco de servir a localidade, às ‘três rurais’ e às microempresas, promovendo seu desenvolvimento sólido”, afirmou um experiente pesquisador bancário.

“De modo geral, a reforma e a resolução de riscos de bancos de micro e pequenas instituições estão se tornando mais claras, com ‘fusão e reestruturação, redução de quantidade e melhoria de qualidade’ como principais modelos”, afirmou Zeng Gang, especialista-chefe do Laboratório de Finanças e Desenvolvimento de Xangai. Ele destacou que a promoção da redução de quantidade e melhoria de qualidade deve seguir princípios de mercado e legalidade, implementando de forma sistemática a integração institucional, resolução de riscos, aprimoramento da governança e otimização de serviços.

Para Dong Ximiao, a “redução de quantidade e melhoria de qualidade” é um processo de “primeiro tratar os sintomas, depois a causa”, avançando para um desenvolvimento de alta qualidade. Atualmente, a redução de instituições de alto risco já apresenta resultados notáveis, criando uma base para aprofundar a resolução de riscos na reforma. O próximo passo deve focar na transformação de “quantidade” em “qualidade”, aprimorando a governança, estimulando a motivação interna das micro e pequenas instituições, e garantindo que, ao mesmo tempo, atendam de forma precisa e eficaz às diversas necessidades financeiras da economia real.