Las seis principales bancos reportan aumentos en ingresos y beneficios netos; para el año 2025, la suma de dividendos superará los 400 mil millones de yuanes.

A 30 de marzo, el ICBC, el Agricultural Bank of China, el Banco de China, el CCB, el BOC y el Postal Savings Bank ya han publicado sus respectivos “informes de desempeño” de 2025. Durante el período de reporte, los seis bancos lograron un aumento tanto en ingresos como en utilidades netas (“doble incremento”); en conjunto, ganaron aproximadamente 1,42 billones de yuanes, y los principales indicadores operativos centrales de varios bancos mejoraron trimestre a trimestre.

En 2025, para apoyar el desarrollo de la economía real, los seis bancos optimizaron aún más la asignación de recursos financieros, y las tasas de crecimiento de préstamos en áreas clave como innovación tecnológica y micro, pequeñas y medianas empresas (inclusive) fueron superiores a la tasa promedio de crecimiento de préstamos. Los seis bancos también realizaron “grandes” dividendos, retribuyendo a los inversionistas con dinero real; el monto total de dividendos previsto para el año superó los 400.000 millones de yuanes. De cara al desarrollo operativo de 2026, varios directivos de grandes bancos anticipan un panorama positivo.

Mejora de los indicadores operativos principales

En 2025, los seis bancos operaron de manera estable, con crecimiento interanual tanto en ingresos por operaciones como en utilidades netas. Según la tendencia, los indicadores operativos centrales de varios bancos mejoraron trimestre a trimestre, cambiando situaciones como las de mediados de año en las que “se incrementaban los ingresos pero no las utilidades” en la mitad de los grandes bancos.

Los datos muestran que en 2025, las utilidades netas atribuibles a los accionistas de el ICBC, el Agricultural Bank of China, el Banco de China, el CCB, el BOC y el Postal Savings Bank crecieron interanualmente, respectivamente, 0,7%, 3,2%, 2,18%, 0,99%, 2,18% y 1,07%; los ingresos por operaciones crecieron interanualmente, respectivamente, 2,0%, 2,1%, 4,48%, 1,88%, 2,02% y 1,99%.

El presidente del Banco de China, Zhang Hui, dijo que en 2025 la tasa de crecimiento interanual de las utilidades después de impuestos del Banco de China y las utilidades después de impuestos atribuibles a los accionistas aumentó trimestre a trimestre, y los ingresos netos por intereses también mejoraron trimestre a trimestre. El presidente del CCB, Zhang Yi, señaló que en 2025 los ingresos operativos del CCB mantuvieron un crecimiento positivo desde el segundo trimestre; el aumento de la rentabilidad del año, a su vez, mejoró trimestre a trimestre, y la reducción de los ingresos netos por intereses se fue estrechando trimestre a trimestre.

Al desglosar la composición de los ingresos, se observa lo siguiente: debido al entorno de tasas de interés bajas, los ingresos netos por intereses de la mayoría de los grandes bancos siguieron presionados. Los ingresos no por intereses se convirtieron en la principal contribución para impulsar el desempeño. En concreto: gracias al desarrollo de negocios como la gestión patrimonial, varias casas bancarias lograron un crecimiento estable de los ingresos netos por comisiones y servicios; y, influenciados por las condiciones del mercado financiero, los ingresos no por intereses de rápida expansión, como las ganancias por inversiones, registraron un crecimiento acelerado en varios bancos.

En 2025, con la excepción del BOC, las otras cinco casas bancarias vieron caer sus ingresos netos por intereses en términos interanuales; pero la magnitud de la caída mostró una tendencia a desacelerarse. Y, como indicador clave que influye en los ingresos netos por intereses, el diferencial neto de intereses de los seis bancos se contrajo interanualmente. Sobre el diferencial neto de intereses, el ICBC señala que se debió principalmente a factores como el recorte de la tasa de oferta del mercado de préstamos (LPR) y cambios en la estructura de plazos de los depósitos.

Con respecto a que en 2025 los ingresos netos por intereses registraron un crecimiento positivo, el presidente del BOC, Zhang Baojiang, dijo que el banco mantuvo estable el ingreso neto por intereses, que constituye el “piso” fundamental de ingresos; el recorte del diferencial neto de intereses fue estabilizándose gradualmente. De cara a 2026, el BOC indica que, debido a factores como la nueva fijación de precios de depósitos, el diferencial neto de intereses puede mantenerse estable y con una tendencia favorable.

Los ingresos netos por comisiones y servicios de los seis bancos también mostraron un crecimiento positivo, y la contribución a los ingresos aumentó. Por ejemplo, en 2025, los ingresos netos por comisiones y servicios del Postal Savings Bank crecieron 16,15% interanualmente; los ingresos por comisiones de su negocio de gestión patrimonial y de su negocio de banca de inversión lograron tasas de crecimiento interanual de más del 30%, respectivamente. De cara a 2026, el vicepresidente del Postal Savings Bank, Xu Xueming, dijo que el crecimiento de los negocios no por intereses tiene varios factores favorables, incluida la recuperación del mercado externo y múltiples beneficios, como ampliar la demanda interna, promover el consumo y políticas para estabilizar el mercado de valores.

En cuanto a otros ingresos no por intereses, el crecimiento de las ganancias por inversiones en varios bancos fue destacado. En 2025, la ganancia por inversiones del CCB creció 129,18% interanualmente. Zhang Yi afirmó que el banco fortaleció el análisis del mercado, optimizó las estrategias de inversión y mejoró la capacidad de negociación.

Aumentar el apoyo a áreas prioritarias

En 2025, la colocación crediticia de los seis bancos fue más equilibrada; continuaron incrementando el apoyo a áreas prioritarias y, en sectores como innovación tecnológica, impulso al consumo y micro, pequeñas y medianas empresas inclusivas, las tasas de crecimiento de préstamos fueron relativamente rápidas.

El presidente del ICBC, Liu Jun, dijo que el ICBC prestó más atención a la optimización de la estructura y el ritmo de colocación. En 2025, el grado de equilibrio de los préstamos alcanzó 67%, con una mejora interanual de 3,6 puntos porcentuales. Los sectores clave, como manufactura, industrias emergentes estratégicas, verde e inclusivas, mantuvieron un crecimiento relativamente acelerado; el papel de “principal fuerza” de los grandes bancos para servir a la economía real se desempeñó de manera efectiva.

Con medidas más concretas para servir a la “agricultura, las zonas rurales y los campesinos” y al impulso de la revitalización rural. A finales de 2025, el saldo de préstamos a nivel de condados del Agricultural Bank of China fue de 10,9 billones de yuanes, con un incremento de 10812.000 millones de yuanes; la tasa de crecimiento fue 11,0%, superior en 2,1 puntos porcentuales al promedio del banco; y el saldo representó 41,0% del total de préstamos dentro del país.

Al servir a la salida de capitales de China y a la atracción de capital extranjero. A finales de 2025, el Banco de China dio seguimiento acumulado a más de 1400 proyectos de crédito corporativo en países que co-construyen la Iniciativa “One Belt, One Road”; y el crédito acumulado respaldó más de 4390.000 millones de dólares estadounidenses.

El CCB consolidó sus ventajas en préstamos minoristas. A finales de 2025, los préstamos personales y anticipos dentro del país del banco alcanzaron 9,05 billones de yuanes, lo que representó un aumento de 2,01% con respecto a finales de 2024; la colocación de préstamos hipotecarios personales y de préstamos de consumo personal en 2025 mantuvo la ventaja frente a sus pares; la base de clientes se fortaleció, al atender a 785 millones de clientes personales y gestionar activos financieros de clientes personales (AUM personal) superó los 23 billones de yuanes.

Centrado en la construcción del campo local de Shanghai, el BOC continuará incrementando la inclinación de recursos hacia Shanghai y las áreas clave del Delta del Yangtsé, mantendrá tasas de crecimiento relativamente altas del tamaño de depósitos y préstamos en la región del Delta del Yangtsé, y promoverá una mejora constante tanto de la capacidad de generar ganancias como de la contribución a las utilidades.

El presidente del Postal Savings Bank, Lu Wei, dijo que el negocio corporativo en el pasado era una debilidad del Postal Savings Bank, pero en estos años el desarrollo ha sido rápido. A finales de 2025, el volumen total de financiamiento para clientes corporativos del Postal Savings Bank llegó a 6,79 billones de yuanes; en los dos años anteriores, el crecimiento de ingresos y el crecimiento de depósitos y préstamos del negocio corporativo del banco se ubicaron entre los mejores en el sector de bancos estatales.

Grandes dividendos Calidad de activos estable

La calidad de activos de los seis bancos se mantuvo estable. A finales de 2025, la tasa de préstamos incobrables del ICBC, el Agricultural Bank of China, el Banco de China, el CCB, el BOC y el Postal Savings Bank fue, respectivamente, 1,31%, 1,27%, 1,23%, 1,31%, 1,28% y 0,95%. Con la excepción del Postal Savings Bank, las otras cinco entidades bancarias vieron disminuir la morosidad frente al cierre del año anterior.

El vicepresidente del Agricultural Bank of China, Lin Li, dijo que en los próximos 2 a 3 años, el punto de inflexión para los bancos comerciales radicará en su capacidad de gestión de riesgos. El Agricultural Bank of China, alrededor del objetivo de controlar el aumento de nuevos riesgos, construir el volumen existente y fortalecer la base, logró enfatizar cinco aspectos: operación prudente y estable, visión sistémica, calidad y eficiencia del desarrollo, enfoque en los problemas y pensamiento de línea de fondo (“cinco enfoques destacados”).

En 2025, el Ministerio de Finanzas emitió los primeros 500000 millones de yuanes de bonos especiales del gobierno para apoyar al Banco de China, al CCB, al BOC y al Postal Savings Bank a complementar el capital ordinario de nivel 1, permitiendo que varios grandes bancos “recarguen capital”.

En términos generales, la situación de suficiencia de capital de los seis bancos se mantuvo estable, y la capacidad de servir a la economía real y de resistir riesgos siguió mejorando. Al final del período de reporte, los ratios de suficiencia de capital ordinario de nivel 1 del ICBC, el Agricultural Bank of China, el Banco de China, el CCB, el BOC y el Postal Savings Bank fueron, respectivamente, 13,57%, 11,08%, 12,53%, 14,63%, 11,43% y 10,53%.

El secretario del consejo de administración del ICBC y director sénior de negocios, Tian Fenglin, dijo que en 2026 el ICBC llevará a cabo de manera ordenada la reposición de capital, y que ya ha formulado un nuevo plan de emisión de herramientas de capital y TLAC.

Mientras se mantuvo un crecimiento estable del desempeño, los seis bancos continuaron con “grandes” repartos de dividendos. Según datos consolidados de los informes anuales, en 2025 los seis bancos planean repartir dividendos por 4274,24 billones de yuanes durante todo el año.

En detalle, incluyendo los dividendos ya pagados a mediados de año, los importes de pago de dividendos planeados para el conjunto del año 2025 de el ICBC, el Agricultural Bank of China, el Banco de China, el CCB, el BOC y el Postal Savings Bank fueron, respectivamente, 1105,93 billones de yuanes, 873,21 billones de yuanes, 729,17 billones de yuanes, 1016,84 billones de yuanes, 286,92 billones de yuanes y 262,17 billones de yuanes.

(Editora: Qian Xiaorui)

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