Las 3 mejores acciones del Nasdaq-100 para comprar ahora — Podrían dispararse un 50% a 60%, según Wall Street

El Nasdaq-100 sigue a las 100 empresas no financieras más grandes que cotizan en la Bolsa de Valores Nasdaq. El índice se considera ampliamente un referente para las acciones de crecimiento, especialmente las del sector tecnológico. El Nasdaq-100 actualmente está 7% por debajo de su máximo, y muchas acciones han caído aún más, creando un punto de entrada atractivo para inversores pacientes.

En mi opinión, estas acciones del Nasdaq-100 son muy convincentes a los precios actuales:

• Nvidia (NVDA 4.16%) está a la baja 15%. Pero el precio objetivo mediano de $265 por acción implica un potencial alcista del 50% desde el precio actual de $176.
• MercadoLibre (MELI 0.53%) está a la baja 37%. Pero el precio objetivo mediano de $2,600 por acción implica un potencial alcista del 60% desde el precio actual de $1,630.
• Microsoft (MSFT 1.40%) está a la baja 31%. Pero el precio objetivo mediano de $600 por acción implica un potencial alcista del 57% desde el precio actual de $383.

Esto es lo que los inversores deberían saber sobre estas compañías.

Imagen: Getty Images.

Nvidia: 50% de potencial alcista implícito en el precio objetivo mediano de Wall Street

Las unidades de procesamiento de gráficos (GPU) de Nvidia son el estándar de oro en aceleradores de inteligencia artificial (IA). Los sistemas construidos sobre esos chips establecen consistentemente récords de rendimiento cuando se comparan en tareas de entrenamiento e inferencia. Pero Nvidia es verdaderamente formidable gracias a su estrategia de plataforma completa (full-stack), que abarca hardware y software.

En lugar de limitarse a fabricar chips, Nvidia diseña plataformas de cómputo que integran GPU, unidades centrales de procesamiento (CPU) y redes para ofrecer a los clientes una solución lista para usar para la infraestructura de IA. La empresa complementa su hardware con bibliotecas de código, frameworks y modelos preentrenados que respaldan el desarrollo de software en una gama de casos de uso, desde agentes de IA hasta autos autónomos.

Esa estrategia full-stack es la ventaja más importante de Nvidia. Le permite optimizar el rendimiento y la eficiencia energética a nivel de sistema, en lugar de a nivel de componente. Como resultado, los sistemas de Nvidia normalmente tienen un menor costo total de propiedad que las soluciones alternativas. En otras palabras, Nvidia suele ser la opción más eficiente en costos para infraestructura de IA cuando se consideran gastos directos e indirectos.

Gracias a ese foso económico, Nvidia probablemente mantendrá su posición dominante en el centro de datos a pesar del aumento de la competencia de compañías de silicio personalizado como Alphabet y Broadcom. Eso coloca a Nvidia delante de una oportunidad masiva. El CEO Jensen Huang dice que el gasto en infraestructura de IA alcanzará entre $3 billones y $4 billones anualmente para 2030, frente a alrededor de $1 billón hoy.

Wall Street estima que las utilidades ajustadas de Nvidia crecerán a una tasa del 53% anual durante los próximos dos años. Eso hace que la valoración actual de 37 veces las utilidades ajustadas parezca barata.

MercadoLibre: 60% de potencial alcista implícito en el precio objetivo mediano de Wall Street

MercadoLibre opera en 18 países de América Latina, y tiene una fuerte presencia en tres mercados: La empresa gestiona el marketplace en línea más popular medido por volumen bruto de mercancías y visitantes; es el mayor anunciante minorista medido por ventas; y es el mayor adquirente de fintech medido por el volumen total de pagos.

MercadoLibre cuenta con varios vientos de cola a su favor. El comercio electrónico representa un porcentaje relativamente bajo del total de ventas minoristas en América Latina, pero la región alberga el mercado de comercio electrónico de más rápido crecimiento del mundo. MercadoLibre está bien posicionada para mantener su liderazgo en el comercio minorista en línea porque tiene la red de entrega más rápida y más extensa.

Además, la industria de publicidad digital de América Latina está en auge debido a la creciente popularidad de las compras en línea, y la industria fintech también está creciendo rápidamente porque una gran parte de la población no está bancarizada. Es probable que MercadoLibre mantenga su fuerte posición en ambos mercados porque su marketplace de comercio electrónico genera datos que informan la segmentación publicitaria y las decisiones de crédito.

MercadoLibre está 34% por debajo de su máximo porque los inversores están preocupados por la compresión del margen de ganancias mientras la compañía continúa invirtiendo en logística y productos de crédito. Pero ese gasto ya ha llevado a una mayor interacción con el marketplace y fortalece las perspectivas de crecimiento a largo plazo de MercadoLibre.

Wall Street estima que las utilidades de MercadoLibre aumentarán un 37% anual hasta 2027. Eso hace que la valoración actual de 41 veces las ganancias parezca relativamente barata. Los inversores pacientes deberían aprovechar esta oportunidad de compra.

Expandir

NASDAQ: MELI

MercadoLibre

Cambio de hoy

(-0.53%) $-8.75

Precio actual

$1630.72

Datos clave

Capitalización de mercado

$83B

Rango del día

$1622.92 - $1667.00

Rango 52 sem

$1606.21 - $2645.22

Volumen

16K

Volumen prom.

580K

Margen bruto

44.50%

Microsoft: 57% de potencial alcista implícito en el precio objetivo mediano de Wall Street

Microsoft está aprovechando su dominio en el software empresarial para monetizar la IA generativa al integrar productos Copilot en sus plataformas de productividad de oficina y de planificación de recursos empresariales. Los asientos pagados de Microsoft 365 Copilot aumentaron 160% en el trimestre más reciente, y el número de usuarios activos diarios se disparó 10 veces, según el CEO Satya Nadella.

Mientras tanto, Microsoft Azure está ganando participación en servicios en la nube en parte debido a sus derechos exclusivos de API (interfaz de programación de aplicaciones) para modelos de OpenAI. Cualquier aplicación o herramienta que use modelos de OpenAI vía API debe alojarse en la infraestructura de Azure. La más reciente encuesta del CIO (director de información) de Morgan Stanley identificó a Azure como la plataforma cloud con más probabilidades de ganar participación en los próximos tres años.

Las acciones de Microsoft están 31% por debajo de su máximo, en parte porque los inversores temen que las inversiones en infraestructura de IA no estén dando resultados, al menos no en el grado que respalde un gasto tan agresivo. Sin embargo, cuando la alternativa es gastar por debajo de lo necesario y quedarse atrás frente a los competidores, creo que Microsoft está tomando las decisiones correctas. Los inversores solo necesitan ser pacientes. El retorno de la inversión se materializará.

Wall Street espera que las utilidades ajustadas de Microsoft aumenten 15% anual hasta el año fiscal que finaliza en junio de 2027. Eso hace que la valoración actual de 24 veces las utilidades ajustadas se vea bastante razonable. De hecho, las acciones de Microsoft no se han negociado a un múltiplo precio/utilidades más barato en más de tres años.