Desde esperar y seguir: mi revisión de esta semana, también mi evolución de patrón (Semana 1 de 26 en el diario semanal)

Eché un vistazo a las operaciones de la semana:

El martes compré Zhanyuan Tungsteno.
Esa mañana vi la noticia: Zhanyuan Tungsteno aumentó las cotizaciones de pedidos a largo plazo para la segunda mitad de febrero, y los precios del tungsteno negro al 55% y del ammonio tungstate también estaban subiendo. No era la primera vez que subían los precios, pero una subida continua indica una cosa: la lógica de oferta y demanda se está fortaleciendo. Aproveché que al día siguiente había divergencias para entrar en el mercado, comprando en la divergencia.

El miércoles vendí.
Un amigo preguntó: ¿lo vendí demasiado pronto? ¿Luego subió más?
Sí, el miércoles subió hasta el límite, y el jueves y viernes siguió fuerte. Zhanyuan Tungsteno subió 5 veces en 7 días. Según los estándares de los que hacen cadenas de límite, esta operación fue “vender demasiado pronto”. Pero quiero compartir un punto de vista: en un mercado de rotación, vender demasiado pronto no es un error; no vender después de vender sí lo es.

Mi razón para vender fue simple: obtener más de diez puntos de ganancia en dos días, asegurar la ganancia. En este ritmo de rotación, los recursos que suben hoy pueden cambiar mañana. Lo que tengo en mano es mío, lo demás lo dejo para los que tienen más paciencia (¡ahora mismo no pensaba que pudiera subir tan violentamente!).

El miércoles compré un poco de Weichai Power en baja.
¿Por qué? No solo porque es líder en camiones pesados, sino porque tiene etiquetas como almacenamiento de energía, centros de datos, baterías de estado sólido, y también es un jugador en centros de datos AI (AIDC). En resumen: es una apuesta en la recuperación de mercado en el extranjero y en la sustitución de energía de respaldo nacional, con una lógica sólida. Pensé que en un mercado de rotación, no solo suben los sectores específicos; recursos que suben mucho pueden ser seguidos por tecnología que vuelve a rotar. Por eso, acciones con rendimiento, conceptos y gran capacidad de fondos, como Weichai, son apropiadas para seguir las divergencias.

El jueves, cuando Weichai subió, reduje mi posición.
Ese día subió bastante, pero en el gráfico, la subida intradía no superó los picos anteriores, y la presión de venta se acumulaba. Así que vendí la mitad, dejando la otra mitad, para poder atacar o defender según la situación.

El viernes fue el día más desafiante.
El jueves por la noche pensé que Zhanyuan Tungsteno también debería ajustarse, y preparé para seguir comprando. Pero al abrir la sesión, sentí que me lo habían quitado, así que entré en Jinjing y Shenghe Resources.

Jinjing subió por el aumento de precios de fertilizantes, con precios bajos y en alza. En la tarde del viernes, el sector de fertilizantes en general se fortaleció, con Sichuan Meifeng y Limin Holdings en límite. La lógica es clara: en la primera quincena de febrero, la urea subió un 20.6%, el potasio un 14.8%, y los fertilizantes compuestos un 19%. La subida de precios continúa, desde metales no ferrosos hasta productos químicos y fertilizantes. Esto es una línea que se extiende, y con el aumento del volumen y la tolerancia a las cadenas de límite, vale la pena participar con una posición ligera en la tendencia de subida de precios.

Shenghe Resources, que trabaja con tierras raras, también subió mucho ese día. La noticia: el precio de praseodimio y neodimio alcanzó 1.08 millones de yuanes por tonelada. Además, su informe trimestral mostró un aumento cercano a 7 veces en las ganancias, con respaldo en resultados sólidos y una tendencia saludable, siendo una estrategia de recursos clave.

Esa misma tarde, añadí a mi posición en Weichai. ¿Por qué? Porque observé que cuando las acciones de recursos suben con fuerza, acciones con atributos tecnológicos como Weichai no son demasiado sacadas del mercado, y su gráfico aún se mantiene estable. Este tipo de acciones que “suben sin caer mucho” y con lógica sólida, merecen una recuperación de posición para esperar la rotación.

Resumen de la semana:

Al revisar toda la semana, aunque solo fueron cuatro días, la tendencia quedó más clara:

El martes, primer día tras el feriado: el mercado entró en modo. La noche anterior en vacaciones, al abrir el martes, las tierras raras y los imanes permanentes mostraron movimientos claros, con volumen moderado en empresas como North Rare Earth y Shenghe Resources. Muchas acciones de metales preciosos, incluyendo Zhanyuan Tungsteno, abrieron alto y luego retrocedieron, buscando la divergencia para entrar. Tras el cierre, salió la noticia del aumento de precios del tungsteno, y el mercado empezó a entender que la línea de “subida de precios” era fuerte.

Lo clave ese día fue: no predecir, solo seguir. A donde vaya el dinero, allí voy.

El miércoles: preparar para la diferenciación.
Las tierras raras y los imanes permanentes explotaron. Zhanyuan Tungsteno subió varias veces, Shenghe Resources también. Pero vendí Zhanyuan, no porque no creyera en ella, sino porque en un mercado de rotación, asegurar ganancias en dos días con más de diez puntos es prioridad. También detecté señales de estabilización en acciones tecnológicas, así que entré en Weichai Power, preparado para ambas opciones. Esa noche, noté que el sector de fertilizantes se movía: Jinjing y Sichuan Meifeng estaban en volumen.

El jueves: control y preparación para baja en divergencias.
Las acciones de recursos se diferenciaron; Zhanyuan Tungsteno siguió en límite, pero muchas otras metales pequeños comenzaron a ajustar. Weichai subió, así que reduje la mitad. La entrada de fondos nuevos era incierta, así que reduje para mantener efectivo y esperar mejores oportunidades. No abrí nuevas posiciones, solo observé. La clave fue: mejor perder una oportunidad que cometer un error.

El viernes: decisivo para entrar.
Por la mañana, el sector de fertilizantes se fortaleció, con Jinjing en volumen y en alza, y las tierras raras también volvieron con Shenghe Resources. Por la tarde, vi que las acciones tecnológicas no estaban siendo sacadas por recursos, y Weichai se mantuvo estable, así que recuperé la posición reducida el jueves.

¿Por qué en tres sectores? Porque tras dos días de expansión de precios y rotación de fondos, era momento de seguir la tendencia y actuar.

Resumen de las reglas para estos cuatro días:

1. Antes de comprar, hacer tres preguntas:

• ¿Por qué sube? (Debe tener lógica clara, no solo sensación)
• ¿Es el momento de comprar? (No cuando ya subió dos días)
• ¿Qué hago si baja? (Pensar en el stop-loss antes de entrar)

2. No tener más de tres sectores en cartera.
   Demasiadas acciones dificultan seguir la rotación. En estos días, máximo tres: Weichai, Jinjing, Shenghe. Solo así se puede seguir el ritmo.

3. Cuando sube, pensar en vender; cuando corrige, en comprar.
   El jueves, al subir Weichai, no seguí la subida, sino que reduje. Si sigue subiendo, tengo posición; si corrige, tengo efectivo para agregar. Este ritmo aumenta la tasa de acierto.

Perspectiva para la próxima semana:

Tras revisar las noticias, tengo una idea preliminar (no garantizada):

• Sector uno: La subida de precios continuará, pero se dispersará y diferenciará.
  El próximo lunes, los sectores de tungsteno y tierras raras podrían empezar a diferenciarse. Después de 7 días de subidas, ya no es tan conveniente comprar en máximos, pero la tendencia de aumento de precios no termina; se extiende.
  Me enfocaré en dos áreas:

  • Fosfato químico: el fortalecimiento de Jinjing el viernes no es aislado, la temporada de preparación para la siembra está en marcha, y hay catalizadores.
  • Bicarbonato de sodio: la capacidad de producción de vidrio fotovoltaico aumenta la demanda, similar a las tierras raras, y puede ser una oportunidad para comprar en baja cuando se active.

• Sector dos: Expectativa de las dos sesiones del Congreso.
  El 5 de marzo comienza, y será un gran evento. Este año, enfocado en “nueva productividad de calidad”, incluyendo alta tecnología, ciencia cuántica, nuevos materiales, aeroespacial y deep sea. Algunos fondos ya están en modo de inversión en estos sectores, y en las próximas semanas veremos qué se consolida como línea principal.

• Sector tres: Rotación tecnológica, oportunidad tras correcciones.
  Aunque esta semana las acciones tecnológicas no fueron tan fuertes como los recursos, el volumen en el mercado fue alto, y el dinero no se queda en un solo sector. La próxima semana, si hay divergencias en recursos, el dinero puede volver a tecnología. Seguiré atento a AI (módulos ópticos, CPO), chips de almacenamiento y energía, esperando oportunidades de corrección y estabilización.

El ritmo de operación para la próxima semana: no perseguir subidas continuas, no estar en exceso en una sola posición, y esperar a que el mercado asimile y defina la tendencia antes de actuar.

Para los seguidores fieles:

Sé que últimamente he actualizado menos, interactuado menos, y mi popularidad ha bajado. Algunos dejan de seguir, otros miran a otros VCs, y es normal.

Pero siempre he pensado: en un mercado donde todos hablan de “límite” y “ganar dinero”, ¿qué tipo de persona quiero ser?

Si solo fuera por la emoción, podría gritar palabras motivadoras todos los días, o empujar acciones que no entiendo para que otros apuesten. Pero eso no es lo que quiero.

Soy alguien que le gusta aclarar las cosas: si sube, saber por qué; si baja, entender por qué. Aunque acierte o falle, cada palabra refleja lo que realmente pienso. No alardeo de ser un genio, ni admito que vendí demasiado pronto, ni espero que otros se queden fuera. Solo digo lo que veo y entiendo, sin slogans vacíos.

Quizá ese perfil no sea el más popular, pero los que se quedan son los que realmente quieren sobrevivir en este mercado.

El modelo puede evolucionar, pero el núcleo no. Antes enseñaba “esperar en cash”, ahora enseño “seguir la rotación”. Antes solo hablaba de líderes en cadenas, ahora de líderes en tendencia y en subida de precios. Pero una cosa nunca cambiará: hablar claro, decir la verdad, no engañar.

La próxima semana, con las dos sesiones del Congreso, surgirán nuevas direcciones. Seguiré compartiendo mis pensamientos y operaciones, tal como esta semana. Con aciertos o errores, siempre siendo honesto.

Gracias a los que aún están aquí, ¡que tengan un buen fin de semana!