He estado revisando las tasas hipotecarias de octubre de 2020 y es increíble lo bajas que llegaron a estar. En ese momento, las hipotecas a 30 años estaban alrededor del 2.9%, las de 20 años en 2.78%, y las de 15 años por debajo del 2.4%. Incluso las hipotecas de tasa ajustable estaban subiendo hasta el 3.6%, pero eso no era competitivo frente a las tasas fijas en ese entonces.

Las matemáticas de estas eran interesantes si realmente hacías los cálculos. Supón que tomas un préstamo de 100 mil en 30 años: estarías pagando unos 416 dólares al mes en principal e intereses. Pasar a una de 20 años y pagarías 543, así que unos 127 dólares más al mes, pero ahorrarías casi 20 mil en intereses a lo largo del préstamo. La de 15 años era aún más agresiva: 662 dólares al mes, pero ahorrarías más de 30 mil en intereses en comparación con extenderlo a 30 años.

Lo que la gente debatía en ese entonces era la decisión de bloquear o flotante. Si ibas a cerrar en 30 días, tenía sentido bloquear, ya que las tasas ya estaban bastante bajas. Pero si el cierre era en 45 a 60 días, el flotante te daba la oportunidad de aprovechar si las tasas bajaban, lo cual era la verdadera apuesta. Nadie sabía si las tasas de octubre de 2020 eran el piso o si bajarían más, así que el flotante parecía valer la pena por la tarifa extra para quienes no tenían prisa.

Todo el entorno de tasas estaba simplemente comprimido en ese entonces. Los prestamistas competían mucho en estos mínimos históricos, así que comparar opciones realmente importaba: pequeñas diferencias en los costos de cierre podían acumularse rápidamente.