Anuncio especial de riesgos de inversión por la primera emisión pública de acciones y cotización en la junta principal de Jiangxi Hongban Technology Co., Ltd.

2026-04-12 10:03:32

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（4）El “Borrador de Prospecto de Emisión Pública Inicial y Listado en la Junta Principal de Jiangxi Hongban Technology Co., Ltd.” (en adelante, el “Borrador de Prospecto”) revela que la cantidad de fondos recaudados necesarios es de 2.056.877,4 millones de yuanes, el precio de emisión de 17.70 yuanes por acción corresponde a una escala de financiamiento de 1.770.000 millones de yuanes, por debajo de la cantidad de fondos recaudados mencionada anteriormente.

（5）El precio de emisión de esta vez se basa en principios de formación de precios de mercado, en la fase de consulta preliminar los inversores institucionales ofrecen precios basados en su intención real de suscripción, el emisor y los patrocinadores (coordinadores principales) evalúan en conjunto, según los resultados de la consulta preliminar, el valor razonable de la inversión de la empresa, la valoración en el mercado secundario de empresas comparables, la valoración en el mercado secundario del sector, considerando también la cantidad efectiva de suscripción de los inversores institucionales, las condiciones del mercado, la necesidad de fondos recaudados y los riesgos de colocación, y negocian para determinar el precio de emisión. El precio de emisión determinado en esta ocasión no será superior al valor mínimo entre el valor mediano y el promedio ponderado de las ofertas de los inversores institucionales excluyendo la oferta más alta, así como el valor mediano y el promedio ponderado de las ofertas de fondos de inversión públicos, fondos de seguridad social, fondos de pensiones, fondos de anualidad, fondos de seguros y inversores calificados extranjeros. Cualquier inversor que participe en la suscripción se considerará que acepta este precio de emisión; si tiene alguna objeción al método de fijación del precio o al precio mismo, se recomienda no participar en esta emisión.

（6）Los inversores deben prestar plena atención a los riesgos inherentes a la formación de precios de mercado, comprender que las acciones pueden caer por debajo del precio de emisión tras su cotización, aumentar la conciencia del riesgo, fortalecer la inversión en valor y evitar la especulación ciega. Las autoridades regulatorias, el emisor y los patrocinadores (coordinadores principales) no garantizan que las acciones no caigan por debajo del precio de emisión tras su cotización.

Se espera que el monto de fondos recaudados para el proyecto de inversión de esta emisión sea de 2.056.877,4 millones de yuanes. Según el precio de emisión de 17.70 yuanes por acción y la emisión de 100 millones de acciones, si la emisión tiene éxito, se espera que el total recaudado sea de 1.770 millones de yuanes, después de deducir aproximadamente 135.828,6 yuanes (sin incluir IVA) en gastos de emisión, el monto neto recaudado será de aproximadamente 1.634,17 millones de yuanes (las diferencias en los decimales se deben a redondeo). Existe un riesgo de que la significativa ampliación del patrimonio neto debido a la obtención de fondos pueda afectar significativamente el modelo de producción y operación, la gestión, la capacidad de control de riesgos, la situación financiera, la rentabilidad y los intereses a largo plazo de los accionistas.
Entre las acciones de esta emisión, las acciones en línea no tendrán restricciones de circulación ni períodos de bloqueo, y podrán circular desde el día en que las acciones públicas se coticen en la Bolsa de Shanghái.

La parte de emisión fuera de línea adoptará un método de restricción proporcional, los inversores institucionales fuera de línea deben comprometerse a que el 10% de las acciones asignadas (redondeando hacia arriba) estarán sujetas a un período de bloqueo de 6 meses desde la primera emisión pública y cotización en la bolsa. Es decir, del total de acciones asignadas a cada destinatario, el 90% será sin período de bloqueo y podrá circular desde la día en que las acciones se coticen en la Bolsa de Shanghái; el 10% restante tendrá un período de bloqueo de 6 meses, contado desde la cotización en la bolsa. Los inversores institucionales no necesitan completar la programación del período de bloqueo al participar en la consulta preliminar y en la suscripción fuera de línea; al ofrecer su precio, se considerará que aceptan el período de bloqueo divulgado en este aviso.

En la suscripción estratégica, los inversores que participen en la asignación estratégica tendrán un período de bloqueo de 12 meses desde la primera emisión pública y cotización en la bolsa.

Los inversores en línea deben expresar su intención de suscripción de forma autónoma, sin delegar en las agencias de valores la suscripción de nuevas acciones.
Para esta emisión, cada inversor solo puede optar por una de las dos formas de suscripción: en línea o fuera de línea. Los destinatarios que participen en la consulta preliminar, independientemente de si ofrecen un precio válido, no podrán participar en la emisión en línea. Los inversores que participen en la suscripción pública en línea solo pueden usar una cuenta de valores. Si un inversor usa varias cuentas para suscribir la misma acción, o si usa la misma cuenta varias veces para la misma acción, solo se considerará válida la primera suscripción; las demás serán inválidas.
Después de esta emisión, la emisión solo podrá cotizar en la Bolsa de Shanghái tras la aprobación correspondiente. Si no se obtiene la aprobación, las acciones no podrán cotizar y el emisor devolverá a los inversores que participaron en la suscripción el precio de emisión más los intereses de depósito bancario durante el mismo período.
Los inversores deben prestar atención a los riesgos de inversión; en los siguientes casos, las autoridades regulatorias, el emisor y los patrocinadores (coordinadores principales) negociarán medidas para suspender la emisión:

（1）El total de suscripciones fuera de línea es menor que la cantidad inicial de emisión fuera de línea;

（2）Si la suscripción en línea es insuficiente y la parte no suscrita se transfiere a fuera de línea, los inversores institucionales fuera de línea no suscriben en su totalidad;

（3）Después de deducir la cantidad final de asignación estratégica, la suma de las acciones pagadas por los inversores en línea y fuera de línea no alcanza el 70% del total de acciones de esta emisión pública;

（4）Eventos importantes posteriores a la emisión que afecten la misma;

（5）Según el “Reglamento de Administración de Emisión y Colocación de Valores” artículo 56 y las “Normas de Implementación para la Emisión y Colocación de Valores en la Primera Emisión en la Bolsa de Shanghái (revisadas en 2025)” artículo 72, la Comisión Reguladora de Valores de China y la Bolsa de Shanghái pueden ordenar la suspensión o interrupción de la emisión si detectan irregularidades o sospechas de ilegalidad en el proceso, y realizar investigaciones correspondientes.

En caso de ocurrir alguna de estas situaciones, el emisor y los patrocinadores (coordinadores principales) publicarán oportunamente las razones de la suspensión y los arreglos para reanudar la emisión. Tras la suspensión, y dentro del período válido de la decisión de registro aprobado por la Comisión Reguladora de Valores de China, y cumpliendo con los requisitos regulatorios posteriores, tras la aprobación por la Bolsa de Shanghái, el emisor y los patrocinadores podrán reactivar la emisión en su momento.

Tras finalizar la suscripción en línea y fuera de línea, el emisor y los patrocinadores (coordinadores principales) decidirán si activan el mecanismo de retroceso, ajustando la cantidad de emisión en línea y fuera de línea según la situación general de la suscripción. Para detalles del mecanismo de retroceso, consulte “Anuncio de Emisión” en la sección “II, (V) Mecanismo de Retroceso en Línea y Fuera de Línea”.
Los inversores institucionales fuera de línea deben pagar la suscripción en fondos en línea con el “Anuncio de Resultados Preliminares de Asignación Fuera de Línea y Resultados de la Suscripción en Línea” antes de las 16:00 del 31 de marzo de 2026 (T+2), usando el precio final de emisión y la cantidad asignada, y asegurando que los fondos de suscripción lleguen antes de esa hora.

Si un inversor recibe varias acciones en la misma fecha, debe pagar por cada acción por separado. Si recibe varias acciones en la misma fecha y realiza un solo pago total, esto puede causar fallos en la entrada de fondos, y el inversor asumirá las consecuencias.

Tras la asignación en línea, los inversores deben cumplir con la obligación de pago según el “Anuncio de Resultados Preliminares de Asignación Fuera de Línea y Resultados de la Suscripción en Línea”, asegurando que su cuenta de fondos tenga suficiente para la suscripción antes de las 16:00 del 31 de marzo de 2026 (T+2). La parte no pagada se considerará renuncia a la suscripción, y las consecuencias y responsabilidades legales serán asumidas por el inversor. La transferencia de fondos debe cumplir con las regulaciones de la compañía de valores correspondiente.

Tras la finalización del pago por parte de los inversores en línea y fuera de línea, el patrocinador (coordinador principal) confirmará la cantidad real de acciones emitidas en línea y fuera de línea según los pagos recibidos. Las acciones no suscritas por los inversores que renuncien serán colocadas en colocación sindicada.

Después de deducir la cantidad final de asignación estratégica, si la suma de las acciones pagadas por inversores en línea y fuera de línea es inferior al 70% del total de acciones de esta emisión pública, el emisor y los patrocinadores (coordinadores principales) suspenderán la emisión y divulgarán las razones y los arreglos posteriores.
Los destinatarios deben cumplir estrictamente con los requisitos regulatorios del sector, y su monto de suscripción no debe exceder su escala de activos o fondos. Los inversores institucionales que no participen en la suscripción o no paguen en tiempo y forma según el precio final de emisión y la cantidad asignada serán considerados incumplidores y responsables por ello, y el patrocinador (coordinador principal) reportará la situación a la Asociación de Valores de China.

Si un inversor en línea acumula 3 casos de ganancia en la selección en un período de 12 meses sin pagar en tiempo y forma, no podrá participar en nuevas emisiones de acciones, certificados de depósito, bonos convertibles o bonos intercambiables durante 6 meses (180 días naturales, incluyendo el día siguiente) desde la última renuncia. La cantidad de renuncias se calcula sumando todas las renuncias en acciones, certificados de depósito, bonos convertibles y bonos intercambiables.

La restricción de venta de las acciones antes de la emisión, los compromisos y los arreglos de período de restricción se detallan en el “Borrador de Prospecto”. Estas restricciones son voluntarias, basadas en la necesidad de gobernanza y estabilidad operativa del emisor, y cumplen con las leyes y regulaciones aplicables.
La Comisión Reguladora de Valores de China, la Bolsa de Shanghái y otros departamentos gubernamentales no emiten decisiones o opiniones que impliquen una valoración sustantiva o garantía sobre el valor de las acciones del emisor o los beneficios de los inversores. Cualquier declaración contraria será falsa y engañosa. Los inversores deben prestar atención a los riesgos de inversión, evaluar racionalmente la razonabilidad del precio de emisión y tomar decisiones de inversión prudentes.
Los inversores que deseen participar en la suscripción deben leer cuidadosamente el “Borrador de Prospecto” publicado el 19 de marzo de 2026 (T-6 días) en el sitio web de la Bolsa de Shanghái (www.sse.com.cn), especialmente los capítulos de “Aviso de Asuntos Importantes” y “Factores de Riesgo”, para comprender plenamente los riesgos del emisor, evaluar cuidadosamente su situación operativa y valor de inversión, y tomar decisiones de inversión prudentes. La situación política, económica, sectorial y de gestión puede afectar la operación del emisor, y los riesgos asociados serán asumidos por los inversores.
Este aviso de riesgos de inversión no garantiza revelar todos los riesgos asociados a esta emisión. Se recomienda a los inversores comprender en profundidad las características del mercado de valores y los riesgos implicados, evaluar racionalmente su capacidad de soportar riesgos y decidir de forma independiente si participan en la suscripción, según su situación económica y experiencia en inversión.

Emisor: Jiangxi Hongban Technology Co., Ltd.

Patrocinador (coordinador principal): Guolian Minsheng Securities Co., Ltd.

26 de marzo de 2026

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