Las aseguradoras que cotizan en bolsa intensifican su estrategia: el "cuidado cercano" en los seguros de vehículos de nueva energía se alivia

Transcrito de: Beijing Business Daily

En 2025, las subsidiarias de seguros patrimoniales de las compañías de seguros que cotizan en bolsa siguen avanzando con fuerza en el negocio de seguros de vehículos de nueva energía. Al mismo tiempo, el “casi peligro” de los seguros de vehículos de nueva energía se ha aliviado en cierta medida, y las aseguradoras líderes se encuentran en un punto de inflexión clave que pasa de la “pérdida por suscripción” al “anclaje hacia la rentabilidad”. Sin embargo, aunque el “casi peligro” se ha aliviado, el “problema lejano” ha asomado en silencio. Las tecnologías de los vehículos inteligentes y conectados siguen avanzando; no solo reconfiguran las formas de desplazamiento en el tráfico, sino que también plantean un desafío disruptivo para la industria tradicional de seguros de automóviles. Con la transformación hacia la digitalización avanzando a toda velocidad, ¿cómo debe desarrollarse nuevamente el seguro de vehículos de nueva energía?

Optimizar aceleradamente los costos

Según los datos publicados el 31 de marzo por la Asociación de Actuarios de China y la Compañía de Administración de Tecnología de Información de Seguros y Bancos de China, en 2025, la industria aseguradora de nuestro país cubrió 43,58 millones de vehículos de nueva energía suscritos (de los cuales 41,81 millones corresponden a autobuses y 1,77 millones a camiones de carga), lo que representa un aumento de 12,48 millones respecto al año anterior, con un crecimiento de 40,1%; los ingresos por primas fueron de 1900 mil millones de yuanes, ofreciendo una cantidad de cobertura de riesgo de 159 billones de yuanes; la pérdida por suscripción fue de 5,6 mil millones de yuanes, reduciendo la pérdida en 0,1 mil millones de yuanes interanualmente.

Se puede observar que, aunque el volumen de suscripción del seguro de vehículos de nueva energía sigue expandiéndose y la pérdida por suscripción ha disminuido, aún no se ha logrado obtener rentabilidad en la punta de suscripción.

¿Cómo se desempeña el negocio de seguros de vehículos de nueva energía de las aseguradoras líderes? En estos años, el seguro de vehículos de nueva energía ha sido una palabra clave en las conferencias de resultados de desempeño de las compañías de seguros que cotizan en bolsa. Zhang Daoming, miembro del comité del Partido de PICC (People’s Insurance Company of China), secretario del comité del Partido de PICC Property and Casualty, y responsable interino, señaló que, en términos generales, el seguro de vehículos de nueva energía enfrenta tres desafíos principales: primero, la tasa de siniestralidad de los vehículos de nueva energía es alta, superando ampliamente la tasa de siniestralidad de los vehículos de gasolina; segundo, hay insuficiencia en canales de reparación socializados, por lo que el costo de reparación de los vehículos es relativamente alto; tercero, tanto la proporción de casos de lesiones personales como los estándares de compensación muestran una tendencia ascendente, y el pago promedio por caso de siniestro aumenta.

“Todo esto hace que la presión de pagos del seguro de vehículos de nueva energía se mantenga en un nivel alto. No obstante, ante los desafíos, aprovechamos activamente nuestras ventajas en datos, tarificación, canales, costos, etc., y ya hemos construido una ventaja de liderazgo en el ámbito del seguro de vehículos de nueva energía”. Zhang Daoming indicó que, actualmente, ya han aparecido algunos factores positivos en el seguro de vehículos de nueva energía. Debido a la mejora en la proporción de autos usados, a la mejora de los hábitos de conducción y al progreso de las tecnologías de conducción asistida, entre otros factores múltiples, la tasa de siniestralidad de los vehículos de nueva energía muestra una tendencia a la baja.

Los ingresos por primas del seguro de vehículos de nueva energía de Taibao Property & Casualty en 2025 alcanzaron 25,017 mil millones de yuanes, lo que representa el 22,6% del negocio total de seguros de automóviles de la compañía, con un aumento de 5,6 puntos porcentuales interanualmente. “Debería decirse que el ritmo de crecimiento del seguro de vehículos de nueva energía es superior al del negocio total de seguros de automóviles; esto se debe a que la compañía realizó con anticipación una estrategia integral en el ámbito de los vehículos de nueva energía”. Chen Hui, gerente general de Taibao Property & Casualty, señaló que la compañía mejoró de manera notable los costos generales del negocio del seguro de vehículos de nueva energía mediante la operación exclusiva de marcas de fabricantes de automóviles, la asignación de capacidades tecnológicas para reducir costos y pérdidas en la gestión de reclamaciones, y el fortalecimiento adicional del sistema de servicios.

Nuevas tecnologías traen nuevas variables

A medida que evoluciona la tecnología de los vehículos de nueva energía, comienzan a aparecer nuevas variables del mercado. El plan de desarrollo “Decimoquinto y quinto” (15-5) establece que se debe acelerar el desarrollo de industrias emergentes estratégicas como los vehículos de nueva energía inteligentes y conectados, y promover de manera sólida la innovación de tecnologías clave como la conducción inteligente. La industria de los vehículos de nueva energía inteligentes y conectados ya ha entrado gradualmente en una nueva etapa, tanto de implementación a gran escala como de operación comercial. Sin duda, esta es también una variable clave que afecta el ecosistema de toda la industria de seguros de automóviles. Días atrás, Beijing anunció que inició primero la solicitud y el desarrollo de aplicaciones de seguros comerciales para vehículos de nueva energía inteligentes y conectados.

El cambio tecnológico impacta primero el sistema central de tarificación de las compañías aseguradoras. Zhang Xin yuan, responsable de la consultora Kefuode, señaló que la tarificación tradicional de seguros de automóviles depende de datos históricos de siniestralidad, conductas de los conductores, etc. Sin embargo, los factores de riesgo de los vehículos inteligentes y conectados han cambiado fundamentalmente (por ejemplo, disminuyen los errores humanos, pero emergen nuevos riesgos como fallas del sistema y ataques a la red). Las aseguradoras deben rediseñar los modelos de tarificación, pero carecen de respaldo de datos, lo que dificulta cuantificar los nuevos riesgos. Además, la tecnología de los vehículos inteligentes y conectados itera con rapidez y los riesgos cambian dinámicamente, lo que incrementa aún más la dificultad de tarificación.

El desajuste del modelo de tarificación es solo una cara del desafío. La identificación de responsabilidades en la etapa de gestión de siniestros también aumenta en dificultad. La determinación de responsabilidades en accidentes de vehículos inteligentes y conectados involucra a múltiples partes, como el conductor, las empresas automotrices, los proveedores de software y los fabricantes de sensores. Las leyes y las cláusulas de seguros vigentes aún no definen con claridad estos criterios. “Cuando ocurre un accidente en un modo de conducción inteligente, ¿la responsabilidad debe atribuirse a una operación inadecuada del propietario del vehículo, a una falla del sistema o a la interferencia de un tercero?” Zhang Xin yuan puso un ejemplo: actualmente, al carecer de base para asignar responsabilidad, pueden generarse disputas en la gestión de indemnizaciones y aumentar los costos. Además, problemas como estándares tecnológicos no unificados, retraso regulatorio y diferencias en la aceptación por parte de los consumidores también agravan la incertidumbre operativa de las aseguradoras.

A juicio de Zhang Xin yuan, para hacer frente a estos desafíos, las compañías aseguradoras deben colaborar con empresas automotrices y con las autoridades reguladoras para impulsar el intercambio de datos, establecer sistemas de tarificación dinámica y explorar nuevos productos de seguros basados en el desempeño real de conducción.

Editado por: Liu Runrong

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