Testimonio del Vicepresidente de Supervisión Bowman sobre supervisión y regulación

Presidente Hill, Miembro de rango Waters y otros miembros del Comité, gracias por la oportunidad de testificar sobre las actividades de supervisión y regulación de la Reserva Federal.

Mi testimonio de hoy se centrará en dos áreas. Primero, el estado actual del sector bancario, como se detalla en el Informe de Supervisión y Regulación de otoño de 2025, que acompaña mi presentación al Comité. Segundo, el progreso en mis prioridades como Vicepresidente de Supervisión desde mi confirmación a principios de este año. Mis prioridades están relacionadas con la eficiencia, seguridad y solidez, y estabilidad de nuestro sistema financiero, así como con la efectividad y responsabilidad de nuestra regulación y supervisión de ese sistema. El sector financiero juega un papel crítico en nuestra economía porque actúa como un intermediario esencial para canalizar ahorros hacia inversiones productivas y permitir el flujo de dinero, crédito y capital a lo largo de la economía. Nuestra supervisión y regulación deben apoyar un sistema bancario seguro y sólido que fomente el crecimiento económico mientras también salvaguarda la estabilidad financiera.

Condiciones Bancarias

Permítanme comenzar proporcionando una actualización sobre las condiciones bancarias. Como muestra el Informe de Supervisión y Regulación, el sistema bancario sigue siendo sólido y resistente. Los bancos continúan reportando ratios de capital fuertes y buffers de liquidez significativos, lo que los posiciona bien para apoyar el crecimiento económico. La salud general del sector bancario se demuestra por el crecimiento continuo en los préstamos, una disminución en los préstamos no rentables en la mayoría de las categorías y una fuerte rentabilidad. Sin embargo, es notable que las instituciones financieras no bancarias continúan aumentando su participación en el mercado total de préstamos, proporcionando una fuerte competencia a los bancos regulados sin enfrentar los mismos estándares de capital, liquidez y otras normas prudenciales.

Los bancos regulados deben ser empoderados para competir de manera efectiva con los no bancarios que están desafiando a los bancos tanto en pagos como en préstamos. Con ese fin, la Reserva Federal está animando a los bancos a innovar para mejorar los productos y servicios que ofrecen. Las nuevas tecnologías pueden crear un sector bancario más eficiente que amplíe el acceso al crédito y al mismo tiempo nivelen el campo de juego con las empresas de fintech y activos digitales. Actualmente estamos trabajando con los otros reguladores bancarios para desarrollar regulaciones de capital, liquidez y diversificación para los emisores de stablecoins, como requiere la Ley GENIUS. También necesitamos proporcionar claridad en el tratamiento de los activos digitales para garantizar que el sistema bancario esté bien posicionado para apoyar las actividades de activos digitales. Creo que esto incluye claridad sobre la permisibilidad de las actividades, pero también una disposición para proporcionar retroalimentación regulatoria sobre nuevos casos de uso propuestos. Como regulador, es mi papel fomentar la innovación de manera responsable, y debemos mejorar continuamente nuestra capacidad para supervisar los riesgos para la seguridad y solidez que la innovación presenta.

Priorizando los Problemas de la Banca Comunitaria

Uno de los objetivos de la Reserva Federal es adaptar nuestro marco regulatorio y de supervisión para reflejar con precisión el riesgo que diferentes bancos representan para el sistema financiero. Los bancos comunitarios están sujetos a estándares menos estrictos que los grandes bancos, pero aún existe más oportunidad para adaptar regulaciones y supervisión a las necesidades y circunstancias únicas de estos bancos. No podemos seguir imponiendo políticas y expectativas de supervisión diseñadas para los bancos más grandes a bancos más pequeños, menos arriesgados y menos complejos.

En este sentido, apoyo los esfuerzos del Congreso para reducir la carga sobre los bancos comunitarios. Apoyo el aumento de los umbrales estáticos y obsoletos de ley, incluidos los umbrales de activos, que no se han actualizado en años. El crecimiento de activos, en parte, debido a la inflación con el tiempo ha resultado en que los bancos pequeños se vean sujetos a leyes y regulaciones que estaban destinadas a bancos mucho más grandes. También apoyo mejoras a la Ley de Secreto Bancario y al marco de prevención de lavado de dinero que ayudarán a la aplicación de la ley mientras minimizan la carga regulatoria innecesaria que recae desproporcionadamente sobre los bancos comunitarios. Como ejemplo, los umbrales para los Informes de Transacciones en Efectivo (CTRs) y los Informes de Actividad Sospechosa (SARs) no se han ajustado desde que se establecieron, a pesar de décadas de crecimiento significativo en la economía y el sistema financiero. Estos umbrales deberían actualizarse para centrar más efectivamente los recursos en aquellas transacciones y actividades que realmente son sospechosas.

Donde sea posible, la Reserva Federal está tomando sus propias acciones para adaptar aún más las medidas regulatorias y de supervisión para apoyar a los bancos comunitarios en servir más efectivamente a sus clientes y comunidades. Recientemente propusimos cambios al ratio de apalancamiento de los bancos comunitarios para proporcionar a los bancos comunitarios mayor flexibilidad y opciones en su marco de capital, preservando la seguridad y solidez y la fortaleza de capital del sistema bancario. Esto permite a los bancos comunitarios centrarse en su misión central: estimular el crecimiento económico y la actividad a través de préstamos a hogares y negocios. También hemos lanzado recientemente nuevas opciones de capital para bancos mutuos, incluidos instrumentos de capital que podrían calificar como capital común de nivel 1 o como capital adicional de nivel 1. Estamos abiertos a una mayor refinación de estas opciones y esperamos recibir comentarios.

También es tiempo de adaptar de manera más efectiva los procesos de aplicación para fusiones y adquisiciones (M&A) y de nuevas cartas para los bancos comunitarios. Estamos explorando la simplificación de estos procesos y actualizando el análisis de fusiones de la Junta de la Reserva Federal (Junta) para considerar con precisión la competencia entre bancos pequeños. Ahora es el momento de construir un marco para los bancos comunitarios que reconozca sus fortalezas únicas y apoye su papel crítico en la provisión de servicios financieros a empresas y familias en todo Estados Unidos.

Los marcos regulatorios efectivos son una base operativa esencial para nuestra capacidad de supervisar efectivamente a las instituciones financieras. Estamos en el proceso de llevar a cabo nuestra tercera revisión de la Ley de Crecimiento Económico y Reducción de la Documentación Regulatoria (EGRPRA) para eliminar reglas obsoletas, innecesarias o excesivamente gravosas. Mi expectativa es que, a diferencia de revisiones anteriores de EGRPRA, esta revisión generará un cambio sustantivo. Este tipo de evaluación regular debería ser un aspecto continuo de nuestro trabajo. Un enfoque proactivo asegurará que las regulaciones sean reactivas y adaptables a las necesidades y condiciones cambiantes del sector bancario.

Agenda Regulatoria para Grandes Bancos

También estamos modernizando y simplificando la regulación de grandes bancos por parte de la Reserva Federal. La Junta está considerando modificaciones a cada uno de los cuatro pilares de nuestro marco regulatorio de capital para grandes bancos: pruebas de estrés, el ratio de apalancamiento suplementario, el marco de Basilea III y el recargo para organizaciones bancarias globalmente sistémicamente importantes (G-SIB).

Pruebas de estrés. La Junta recientemente lanzó una propuesta para mejorar la responsabilidad pública y garantizar resultados robustos de nuestro marco y prácticas de pruebas de estrés. La propuesta incluye la divulgación de los modelos de pruebas de estrés, el marco para diseñar escenarios de pruebas de estrés y los escenarios para las pruebas de estrés de 2026. Reduce la volatilidad y equilibra la solidez y estabilidad del modelo con total transparencia. También asegura que cualquier cambio significativo futuro a estos modelos se beneficie de la opinión pública antes de su implementación.

Ratio de apalancamiento suplementario. Las agencias bancarias recientemente finalizaron cambios a la propuesta de ratio de apalancamiento suplementario mejorado para los G-SIB de EE. UU.1 Estos cambios ayudan a asegurar que los requisitos de capital de apalancamiento sirvan principalmente como un respaldo a los requisitos de capital basados en riesgos, como se pretendía originalmente. Cuando el ratio de apalancamiento se convierte generalmente en la restricción vinculante, desanima a los bancos y comerciantes a participar en actividades de bajo riesgo, incluyendo la tenencia de valores del Tesoro, porque el ratio de apalancamiento asigna el mismo requisito de capital a activos tanto seguros como arriesgados.

Basilea III. La Junta, junto con nuestros colegas de las agencias bancarias federales, ha tomado medidas para avanzar en Basilea III en los Estados Unidos. La finalización de Basilea III es un importante acto de cierre para el sector bancario, reduciendo la incertidumbre y proporcionando claridad sobre los requisitos de capital, permitiendo a los bancos tomar decisiones comerciales e inversiones más informadas. Mi enfoque es abordar la calibración del nuevo marco desde abajo hacia arriba, en lugar de realizar cambios de ingeniería inversa para lograr enfoques predefinidos o preconcebidos sobre los requisitos de capital. Modernizar los requisitos de capital para apoyar la liquidez del mercado, la propiedad de vivienda asequible y la seguridad y solidez del sistema bancario es un objetivo importante de estos cambios. En particular, el tratamiento de capital de las hipotecas y los activos de servicio de hipotecas bajo el enfoque estandarizado de EE. UU. ha resultado en que los bancos reduzcan su participación en esta importante actividad de préstamos, lo que podría limitar el acceso al crédito hipotecario. Estamos considerando enfoques para diferenciar más granularmente el riesgo de las hipotecas con beneficios que se extienden a instituciones financieras de todos los tamaños, no solo a los bancos más grandes.

Recargo G-SIB. Además, la Reserva Federal está trabajando para refinar el marco del recargo G-SIB en coordinación con los esfuerzos de reforma del marco de capital más amplios. Es esencial que nuestro marco integral encuentre el equilibrio correcto entre seguridad y solidez, asegurando la estabilidad financiera y promoviendo el crecimiento económico. El recargo debe calibrarse cuidadosamente para evitar inhibir inadvertidamente la capacidad del sector bancario para apoyar a la economía en general. Debemos mantener un sistema financiero robusto sin imponer cargas innecesarias que obstruyan el crecimiento económico.

Supervisión

Ahora pasaré al programa de supervisión de la Reserva Federal. Durante los últimos siete años, he enfatizado constantemente la importancia de la transparencia, la responsabilidad y la equidad en la supervisión. Estos principios guiaron mi enfoque como comisionado bancario estatal y continúan guiando mi enfoque hoy. También sigo enfocado en la responsabilidad de la Junta de promover las operaciones seguras y sólidas de los bancos y la estabilidad del sistema financiero de EE. UU.

Un marco de supervisión efectivo debe centrarse en aquellos factores que afectan la condición financiera de un banco, incluidos los riesgos materiales para las operaciones bancarias y la estabilidad del sistema financiero más amplio, no en cuestiones inmateriales que desvían la atención de la seguridad y solidez fundamentales. Debe ser basado en riesgos por diseño, concentrando recursos donde los riesgos son más significativos y adaptando la supervisión al tamaño, complejidad y perfil de riesgo de cada institución. He apoyado consistentemente un enfoque de supervisión y regulaciones enfocado en riesgos y adaptado, y es la dirección que he proporcionado a los examinadores de la Reserva Federal en guías recientes y que también se han publicado públicamente.2

Como parte de este esfuerzo, la Reserva Federal también está considerando una regulación que clarifique los estándares para las acciones de ejecución basadas en una práctica insegura o insólita, Asuntos que Requieren Atención (MRAs) y otros hallazgos de supervisión basados en amenazas a la seguridad y solidez. Nuestro marco revisado priorizará abordar amenazas sustantivas a los bancos en lugar de deficiencias administrativas. Al enfocar nuestros recursos de supervisión en problemas materiales que históricamente se han correlacionado con quiebras bancarias, creamos un sistema de supervisión más efectivo y eficiente que mejora la estabilidad financiera.

Otro paso que estamos tomando para abordar estas preocupaciones es a través de la revisión de nuestro marco CAMELS, que ha estado en funcionamiento desde 1979 con modificaciones mínimas. El componente de gestión (“M”), por ejemplo, ha sido ampliamente criticado como una categoría arbitraria y altamente subjetiva. Establecer métricas y parámetros claros para todos los componentes asegurará transparencia y objetividad en nuestras evaluaciones de supervisión. Las calificaciones de los bancos deben reflejar la seguridad y solidez generales, no solo deficiencias aisladas en un único componente. Antes de la reciente modificación del sistema de calificaciones de Grandes Instituciones Financieras (LFI), a menudo se etiquetaba a los bancos como no “bien gestionados” a pesar de tener posiciones fuertes de capital y liquidez. Para abordar esta deficiencia, la Junta recientemente finalizó revisiones al sistema de calificaciones de LFI que abordan la discrepancia entre las calificaciones y la condición general de la firma.

Además de afilar el enfoque en los riesgos financieros, actualizar nuestros marcos de calificación y refinar nuestras herramientas de supervisión, también estamos revisando nuestras directivas, informes y acciones de supervisión. Además, la Junta terminó oficialmente la práctica de usar el riesgo reputacional en nuestro programa de supervisión.3 Este cambio abordó preocupaciones legítimas de que la supervisión en torno a un concepto ambiguo como el riesgo reputacional podría influir indebidamente en las decisiones empresariales de un banco. También estamos considerando una regulación para evitar que el personal de la Junta anime, influya o obligue a los bancos a cerrar cuentas o negarse a atender a un cliente debido a sus creencias políticas o religiosas, asociaciones, discursos o conductas protegidas constitucionalmente. Déjame ser claro: los supervisores bancarios nunca deben, y no lo harán bajo mi supervisión, dictar qué individuos y negocios legales un banco está permitido atender. Los bancos deben seguir siendo libres para tomar sus propias decisiones basadas en riesgos para atender a individuos y negocios legales.

Gracias, de nuevo, por la oportunidad de comparecer ante ustedes esta mañana. Como saben, la Reserva Federal se encuentra actualmente en el período de silencio previo a la reunión del Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC) durante el cual a los miembros del FOMC no se les permite discutir la política monetaria. Por lo tanto, desafortunadamente, no podré discutir la política monetaria durante la audiencia de hoy. Con eso en mente, espero responder a sus preguntas.

1. Junta de Gobernadores del Sistema de la Reserva Federal, “Las agencias solicitan comentarios sobre la propuesta para modificar ciertos estándares de capital regulatorio”, comunicado de prensa, 27 de junio de 2025. Regresar al texto

2. Ver Junta de Gobernadores del Sistema de la Reserva Federal, “La Junta de la Reserva Federal publica información sobre mejoras a la supervisión bancaria”, comunicado de prensa, 18 de noviembre de 2025. Regresar al texto

3. Ver Junta de Gobernadores del Sistema de la Reserva Federal, “La Junta de la Reserva Federal anuncia que el riesgo reputacional ya no será un componente de los programas de examen en su supervisión de bancos”, comunicado de prensa, 23 de junio de 2025. Regresar al texto