Las trampas en las tasas e intereses de los préstamos personales ya no se pueden ocultar. Varios bancos y plataformas de ayuda para préstamos realizan ajustes urgentes para afrontar la gran prueba regulatoria.

Fuente: 21st Century Business Herald Autor: Ye Maixu

Los anuncios de préstamos personales con barreras de entrada bajas y desembolso rápido aparecen con frecuencia en el segmento móvil y en escenarios sociales; detrás de lo que parece un servicio de préstamo conveniente, en realidad se esconden los problemas de un sector con cobros poco transparentes y un costo real más alto.

Recientemente, la Administración Nacional de Supervisión Financiera y la banca central emitieron conjuntamente el “Reglamento sobre la divulgación explícita del costo integral de financiación para los negocios de préstamos personales” (en adelante, el “Reglamento”), que se centra en problemas como la ambigüedad en el desglose de intereses y comisiones, y los cobros implícitos, y exige de forma obligatoria a las instituciones prestamistas que, mediante una tabla de divulgación del costo integral de financiación, enumeren completa y claramente todos los componentes de intereses y comisiones, los estándares de cobro y el sujeto que realiza el cobro, para que la información sobre intereses y comisiones quede “en una sola tabla”; el nuevo reglamento se implementará a partir del 1 de agosto de este año, aplicando el principio de corte para “lo nuevo y lo anterior”.

Tras la promulgación de esta política, el sector reaccionó rápidamente con inquietud; varios bancos ya han puesto en marcha foros internos de análisis y verificaciones de negocio. En general, en la industria se considera que la divulgación íntegra del costo integral de financiación reescribirá por completo la lógica de la cooperación entre bancos e instituciones que aportan préstamos (co-lending/partners), y empujará el sistema de cooperación hacia una dirección de bajo costo, alta conformidad y canales más ligeros.

Eliminar “captación con bajos intereses” y “cobros superpuestos”

El modo operativo de “captación con bajos intereses en el frente y cobros superpuestos en la retaguardia” para préstamos personales ha sido durante mucho tiempo una enfermedad persistente de la industria y ha recibido duras críticas del mercado. La razón principal es que, cuando los prestatarios solicitan préstamos a través de canales de terceros, a menudo solo pueden ver la tasa base publicada por el banco, y les resulta difícil percibir una serie de cargos diversos cobrados por plataformas de préstamos que se apoyan en terceros y por instituciones de mejora crediticia, como comisiones de servicio y comisiones de garantía, lo que hace que el costo anualizado real sea muy superior al nivel publicitado. Esto ha dado lugar a numerosas quejas de consumidores y disputas financieras.

Esta vez, el “Reglamento” cierra, desde el nivel institucional, las brechas regulatorias: exige que todos los costos de financiación, como intereses, comisiones de servicio y costos de mejora crediticia, se calculen de forma unificada y se hagan públicos de manera completa; al mismo tiempo, deja a las instituciones un periodo de transición de casi cinco meses para la rectificación, para garantizar una implementación estable de la política.

“Mirando a largo plazo, la conformidad es una oportunidad estratégica para construir activos de confianza”. Tian Lihui, profesor de finanzas de la Universidad de Nankai, señaló que las instituciones financieras deben captar tres direcciones principales. Primero, acelerar la transformación de sistemas y procesos; en comparación con los requisitos regulatorios, completar para el 1 de agosto de 2026 toda la adaptación de extremo a extremo, incluyendo la exhibición de la tabla de divulgación en canales en línea y fuera de línea, y la configuración obligatoria de lectura; segundo, revisar de manera integral a las instituciones cooperadoras: realizar verificaciones de conformidad a socios como plataformas de préstamos tercerizados y compañías de garantía, aclarar las responsabilidades de cada parte y establecer un mecanismo de alerta por irregularidades y de salida, para evitar el riesgo de que “las instituciones cooperadoras pierdan control”; tercero, impulsar una transformación hacia una operación más refinada: reducir el costo de adquisición de clientes y elevar la precisión del control de riesgos mediante medios tecnológicos, construyendo capacidades de servicio diferenciadas sobre la base de precios transparentes.

El reportero supo de varios bancos que, después de la publicación del nuevo reglamento, la mayoría de los bancos ya completó la interpretación de la política y los arreglos internos. Un responsable de un banco con acciones indicó que la casa matriz está acelerando la elaboración de detalles de implementación complementarios, con foco en optimizar procesos de negocio y textos contractuales, para asegurar que el contenido divulgado sea completo y conforme. El banco implementará los requisitos de divulgación mediante avisos de préstamo que se deben mostrar, la emisión por separado de cartas de confirmación e integrándolas en el acuerdo de préstamo; el modo de ejecución específico aún se está argumentando en función de la eficiencia operativa en la práctica.

El desorden del sector en el que el desglose de intereses y comisiones está oculto tiene su raíz en el modelo tradicional de cooperación entre bancos y las instituciones que aportan préstamos. El banco provee fondos, mientras que las instituciones que aportan préstamos y las de mejora crediticia se encargan de la captación y del respaldo ante riesgos. Aunque dichos costos están marcados en los contratos, debido a que los contratos en línea son largos y a que los usuarios confirman rápidamente, los prestatarios a menudo no pueden percibir de manera completa el costo real.

“Antes, cuando compré un coche, encontré algo similar. Por ejemplo, la tasa de interés del préstamo del banco era de 3% anual; si solicito un préstamo de 100.000 yuanes, el gasto de intereses del primer año no debería superar los 3.000 yuanes. Pero a través de la institución financiera de préstamos a través de terceros, tengo que pagar una comisión; la llamada ‘comisión’ es para revisar el historial crediticio del solicitante, la garantía, etc. Las comisiones no son iguales entre diferentes compañías de financiamiento automotriz, pero en general están alrededor de 2.000 yuanes ~ 3.000 yuanes. Si el coche es más caro y el monto del préstamo es mayor, la comisión podría ser más alta. Si se suman estos costos al préstamo, la tasa de interés anualizada aumenta de forma considerable”. El ciudadano, señor Lin, le dijo al reportero.

El señor Lin indicó que estos costos son muy ocultos: por lo general, si uno no pregunta activamente, el personal que aporta préstamos no explica de manera espontánea; hasta que se firma el contrato, el prestatario quizá solo entonces se entere de esa comisión.

Gao Zhengyang, investigador especial de Su Shang Bank, dijo que el nuevo reglamento unifica el criterio de cálculo del costo de financiación y promueve que los mecanismos de fijación de precios sean más públicos y transparentes. Los bancos deben pasar a fijar precios diferenciados con base en la credibilidad del cliente, incorporando la prima por riesgo en el sistema de tasas; al mismo tiempo, deben mejorar la eficiencia operativa y, mediante una gestión más refinada, responder a la presión sobre los ingresos, logrando que la lógica de fijación de precios pase de ser impulsada por comisiones a ser impulsada tanto por riesgo como por eficiencia.

La concentración del sector seguirá aumentando

Personas del sector bancario consideran en general que el nuevo reglamento tiene un impacto limitado y directo en los bancos con licencia; más bien, es una actualización y mejora de los sistemas de conformidad existentes. Sin embargo, el impacto sobre bancos pequeños y medianos y las instituciones de préstamos tercerizados que dependen de captar con costos altos es significativo. El nuevo reglamento aclara que, además de la tabla de divulgación, no se deben cobrar bajo ninguna circunstancia otros costos relacionados con el préstamo. Sumado a los requisitos de supervisión anteriores sobre negocios de préstamos tercerizados por internet, los bancos han estrechado su lista blanca de cooperación, priorizando elegir plataformas líderes con calificaciones superiores para cooperar.

Wang Pengbo, analista jefe de Bain & Company? (nota: “博通咨询” y “王蓬博” parecen ser nombres propios; no se cambian) dijo que, después de implementarse el “Reglamento”, sin duda se acelerará de manera notable el proceso de eliminación de los menos competitivos y la supervivencia del más apto. Las instituciones que aportan préstamos, que mantienen la operación gracias a la falta de transparencia en intereses y comisiones, a los cobros encubiertos y a la captación con costos altos, perderán rápidamente competitividad. Los umbrales para la cooperación de las partes que aportan fondos también subirán al mismo tiempo; los recursos del sector se concentrarán en instituciones líderes con normas de fijación de precios, fuertes capacidades de gestión de riesgos y conformidad en la divulgación, y el ritmo de salida del mercado se acelerará de forma evidente.

El nuevo reglamento no solo reconfigura el panorama industrial, sino que también obliga a los bancos a ajustar estrategias de operación, reconstruyendo modelos de ingresos y el ecosistema de cooperación. Un responsable de un banco con acciones le señaló al reportero que, después de que el costo integral se divulgue de manera unificada, algunas tasas de tarifas de negocio que dependen de la cooperación con terceros necesitan reducirse. Los bancos deben volver a calcular los ingresos y optimizar los modelos de fijación de precios; al mismo tiempo, deben acelerar la eliminación de instituciones que aportan préstamos y garantías con costos altos y baja conformidad, cambiando hacia un modo de cooperación de bajo costo, alta conformidad y canales ligeros, para equilibrar la eficiencia de captación de clientes y la línea de base de conformidad.

Su Xirui, investigador sénior de Su Xi Zhi Yan, considera que el mecanismo de “una tabla clara” pone fin a ciertos modelos de ingresos implícitos de algunas instituciones. Como entidad prestamista, el banco debe asumir la responsabilidad de gestión de todo el proceso; debe definir de forma clara los elementos de cobro y los estándares de cada parte cooperadora, y promover una reconstrucción profunda de los modelos de cooperación y del sistema de fijación de precios. En el futuro, los bancos implementarán gestión de ciclo de vida completo sobre las instituciones cooperadoras, fortalecerán capacidades de captación y de control de riesgos por cuenta propia, y reducirán la dependencia de canales externos. Las instituciones que aportan préstamos volverán a su posicionamiento como proveedores profesionales de servicios en tecnología, flujo y escenarios; y los bancos controlarán el derecho y protagonismo de la fijación de precios de toda la cadena del préstamo, impulsando un desarrollo saludable y sostenible a largo plazo.

Tian Lihui cree que la industria mostrará rasgos distintivos de “dolor a corto plazo, reconfiguración a largo plazo”. A largo plazo, la industria realizará tres grandes cambios. Primero, el modelo de negocio pasará de “arbitraje por asimetría de información” a “reducir costos y aumentar eficiencia mediante tecnología”. Segundo, el foco de la competencia pasará de la “capacidad de captar clientes en el frente” a la capacidad de servicio integral que cubra todo el ciclo. Tercero, el ecosistema industrial pasará de la “ambigüedad de responsabilidades” a la “transparencia y la estandarización, con responsabilidades y derechos claros”.

A medida que se acerca el momento de la implementación del “Reglamento”, recientemente varias empresas bancarias y de finanzas de consumo han indicado que ya están realizando rectificaciones y las aplicarán en el corto plazo.

(Edición: Wen Jing)

Palabras clave：

                                                            个贷
                                                            贷款