Almacenamiento de energía impulsa recuperación de la cadena de la industria de baterías de litio con demanda dual en el mercado interno y externo

Recientemente, varias empresas de la cadena de la industria de las baterías de litio publicaron sus informes financieros para 2025, mostrando señales de recuperación en todos los niveles, desde las salinas de litio y materiales intermedios hasta la fabricación de baterías. Al mismo tiempo, la demanda de almacenamiento de energía en el extranjero continúa siendo fuerte, y desde principios de 2026, varias empresas de baterías han anunciado acuerdos de suministro a largo plazo de baterías de almacenamiento de energía a nivel nacional e internacional en GWh.

Actualmente, la alta prosperidad del almacenamiento de energía tanto en el mercado nacional como en el extranjero se ha convertido en la principal fuente de crecimiento en la demanda de litio.

Desde el mercado nacional, recientemente se implementó una nueva política de precios de capacidad eléctrica, que promoverá la implementación total de tarifas de capacidad para almacenamiento de energía independiente en todo el país, lo que podría estimular aún más la demanda de nuevas instalaciones de almacenamiento en el país. Tras la publicación del documento 114 el 30 de enero de 2026 («Aviso sobre la mejora del mecanismo de precios de capacidad en el lado de generación»), el 25 de febrero, la provincia de Qinghai lanzó su primera política de compensación de precios de capacidad para almacenamiento de energía a nivel provincial (borrador de consulta), lo que podría hacer que los beneficios del almacenamiento superen el punto de inflexión económico del 6%, situándose en un nivel relativamente alto. A medida que la economía del almacenamiento de energía en el país se vuelve más viable, se espera que la demanda crezca rápidamente.

En el extranjero, en Europa y Estados Unidos, bajo el contexto de la transición energética y la actualización de las redes eléctricas, la demanda de sistemas de almacenamiento ha experimentado un crecimiento explosivo. Recientemente, varias grandes empresas de tecnología de IA en EE. UU. firmaron un compromiso de protección para los pagadores de tarifas eléctricas, construyendo sus propias instalaciones de generación para hacer frente al aumento en el consumo de energía de los centros de datos de IA y a los conflictos con las redes eléctricas antiguas, protegiendo a los residentes del impacto en los precios de la electricidad. La infraestructura eléctrica está pasando de ser impulsada por servicios públicos tradicionales a inversiones y construcciones independientes por parte de empresas. Esto favorece la internacionalización de las empresas chinas de equipos relacionados; además, la construcción de centros de datos de IA prioriza la rapidez de implementación y no es muy sensible a los precios, lo que aumenta la probabilidad de que se concreten pedidos de almacenamiento de energía a gran escala con ciclos de construcción más cortos, mientras que la demanda de equipos de redes eléctricas y turbinas de gas probablemente se mantenga.

Para la cadena de la industria de baterías de litio, actualmente la capacidad de producción está en tensión, con una alta tasa de utilización. Las principales empresas están expandiendo su capacidad de manera prioritaria, y debido a que la expansión de materiales de litio ha llegado más tarde, con el crecimiento de la demanda en el mercado final, están comenzando a recuperarse en términos de rentabilidad. En el lado de las baterías, las principales empresas comenzarán a poner en marcha su capacidad en la segunda mitad de 2025, y en 2026, podrán mantener su rentabilidad y posición en el mercado mediante control de precios y contratos a largo plazo.