ZheShang Securities: La tecnología de piel electrónica en rápida evolución tanto en el país como en el extranjero, con atención a la convergencia tecnológica y los avances en la industrialización

Zhejiang Securities publicó un informe de investigación que afirma que la piel electrónica es un sensor de tacto biónico flexible y portátil, clave para que los robots humanoides logren la “inteligencia incorporada”. Actualmente, los fabricantes de piel electrónica están dominados por el mercado extranjero, mientras que las empresas nacionales aceleran la iteración tecnológica. Según información de Pu Hua Youce, en 2024, las cinco principales empresas globales Interlink, Novasentis, Tekscan, JDI, Baumer y Fraba en conjunto tendrán aproximadamente más del 40% de participación en el mercado. Las empresas nacionales avanzan rápidamente en la iteración tecnológica y en la distribución de capacidad de producción global, con la esperanza de aumentar su cuota y consolidarse en futuras etapas de industrialización.

Los principales puntos de Zhejiang Securities son los siguientes:

Composición estructural: electrodos, materiales dieléctricos, capa funcional activa y sustrato flexible.

Ruta tecnológica: se puede dividir en tipos resistivo, capacitivo, piezoeléctrico, triboeléctrico y termoeléctrico. Actualmente, la piel electrónica se encuentra en una etapa temprana de industrialización, con rutas tecnológicas aún en desarrollo; la solución resistiva es la principal en la actualidad.

Cadena industrial: la producción de materiales de alta gama y equipos de fabricación de componentes upstream todavía dependen de importaciones; los fabricantes de piel electrónica en el mercado internacional dominan la etapa media, con una posible mejora en la tasa de localización; downstream incluye salud médica (45%), robots (25%) e interacción humano-máquina (22%).

Espacio de mercado: en 2024, el mercado global de piel electrónica (incluyendo salud, electrónica de consumo y otros downstream) alcanzará aproximadamente 6,3 mil millones de dólares, y se espera que para 2034 alcance 31,06 mil millones de dólares, con una tasa de crecimiento compuesta del 17,3% entre 2024 y 2034.

El año de producción en masa de robots humanoides y la expansión continua en alcance y funciones de la piel electrónica

Ampliación del alcance: en el campo de los robots humanoides, a corto plazo, la piel electrónica cubrirá un rango mayor en manos hábiles, y a mediano y largo plazo, se extenderá gradualmente al cuerpo principal del robot, mejorando la cobertura de cada unidad.

Expansión de funciones: en el futuro, los robots humanoides se orientarán a mejorar la capacidad de manipulación de objetos complejos, por lo que la piel electrónica debe cumplir con requisitos de flexibilidad verdadera, cobertura de superficie completa y mayor percepción de fuerza, con un rendimiento en constante mejora. La integración multifuncional, bajo costo y la fabricación a gran escala son clave para la industrialización.

Actualmente, la piel electrónica representa aproximadamente el 10% del valor en los robots humanoides. Con la entrada en masa de estos robots, el mercado de piel electrónica crecerá rápidamente. Según las predicciones del Instituto de Investigación de la Industria de Robots de Gao Gong, para 2030 y 2035, las ventas de robots humanoides aumentarán, y se estima que en 2035, el mercado de piel electrónica en este campo podría alcanzar los 15 mil millones de yuanes.

Recomendaciones continuas: Hanwei Technology, Fulaixin Materials, Keli Sensors, Donghua Testing, Jinghua New Materials, Riying Electronics, entre otros, y prestar atención a Daimei Shares y Nanshan Zhishang.

Advertencias de riesgo: progreso de la industrialización por debajo de lo esperado, deterioro en la competencia del sector, riesgos en la adaptación tecnológica a los escenarios de aplicación.