Lista de investigación de corredores publicada Energía eólica, energía solar y chips de almacenamiento tienen alta popularidad

Periodista del Securities Times, Xu Ying

Desde principios de este año, los corredores de bolsa han investigado a más de 940 empresas que cotizan en A-shares, concentrándose principalmente en los sectores de electrónica, maquinaria, equipos eléctricos y química. Entre ellas, 25 empresas han sido objeto de investigaciones por parte de los corredores en no menos de 30 ocasiones cada una.

Cabe destacar que las acciones populares en los sectores de energía eólica y fotovoltaica se encuentran entre las más calientes, y con la reciente fermentación de la tendencia alcista en los precios del almacenamiento, la atención hacia las empresas relacionadas con chips de almacenamiento se mantiene en niveles elevados.

En concreto, Daikin Heavy Industries ha sido la empresa que más atención ha recibido por parte de los corredores desde el inicio del año, con un total de 95 investigaciones. TianShun Wind Power, Jinko Solar, Huajin Technology y Nape Mining Machine han sido investigadas en no menos de 50 ocasiones cada una; empresas como Jingzhida, Ninebot, Winsun Information y Hailianxun también han recibido una atención significativa.

Calor en energía eólica y fotovoltaica

Recientemente, los sectores de energía eólica, fotovoltaica y equipos de red eléctrica, representados por los equipos de energía y nuevas energías, continúan siendo los focos principales de las investigaciones de los corredores. Recientemente, se publicó el plan de desarrollo del decimoquinto plan quinquenal, que menciona “fortalecer la construcción de infraestructura energética de nueva generación” y enfatiza “promover la sustitución segura, confiable y ordenada de energías no fósiles, manteniendo un enfoque múltiple en energía eólica, solar, hidroeléctrica y nuclear, e implementando una acción de duplicación de energías no fósiles en diez años”.

En el campo de la energía eólica, Daikin Heavy Industries se ha consolidado como el “rey de la popularidad”, liderando en número de investigaciones por parte de los corredores en todo el mercado. Desde marzo, esta empresa ha sido sometida a dos investigaciones por parte de los corredores, quienes en dichas investigaciones señalaron que la estructura de ingresos de la compañía está dominada por su negocio en el extranjero. Para fines de 2025, el monto total de pedidos internacionales en cartera superará los 10 mil millones de yuanes, concentrándose principalmente en entregas en los próximos dos años, abarcando proyectos en el Mar del Norte y el Mar Báltico, entre otros parques eólicos marinos.

Asimismo, TianShun Wind Power, que también pertenece al sector de equipos de energía eólica, recibió 58 investigaciones por parte de los corredores. Durante las investigaciones, TianShun Wind Power afirmó que tras la guerra entre Rusia y Ucrania, la energía en Europa ha cambiado claramente hacia la energía marina (eólica marina). En los próximos diez años, con la incorporación de cadenas de suministro locales en Europa, China y el sudeste asiático, la certeza de la energía marina en Europa será cada vez mayor. Además, empresas relacionadas como Zhenjiang Co., Ltd. y Taiseng Wind Power también han sido objeto de más de 10 investigaciones por parte de los corredores.

El sector de la energía fotovoltaica también mantiene su popularidad. Jinko Solar y Dico Co., Ltd. han sido investigadas en 52 y 42 ocasiones respectivamente, y empresas de la cadena industrial fotovoltaica como Trina Solar, Canadian Solar y Daqo New Energy también han recibido atención de más de 20 corredores cada una. Las investigaciones se centran en la innovación tecnológica, la expansión en mercados internacionales y las tendencias de precios en la cadena industrial.

En el campo de los equipos de red eléctrica, empresas como Siyuan Electric, Huaming Equipment y Haixing Electric han sido objeto de más de 10 investigaciones por parte de los corredores. Con la publicación del plan de inversión en activos fijos de 4 billones de yuanes por parte de la State Grid durante el período del decimoquinto plan quinquenal, el interés de las instituciones en el potencial de crecimiento futuro de estas empresas es alto.

Acciones relacionadas con chips de almacenamiento en foco

Los chips de almacenamiento también han sido un punto clave en las investigaciones recientes de los corredores. Con la recuperación gradual del ciclo de semiconductores y el impulso de demandas en downstream como la inteligencia artificial (IA) y la computación de alto rendimiento, la prosperidad del sector de chips de almacenamiento ha mostrado una clara tendencia al alza.

Desde principios de año, la industria global de chips de almacenamiento ha entrado en un nuevo ciclo de aumento de precios. Datos de Wind muestran que varias acciones relacionadas con chips de almacenamiento y conceptos asociados han recibido una atención muy alta por parte de los corredores. Las instituciones están particularmente interesadas en la evolución de los precios de los chips de almacenamiento, en el proceso de sustitución nacional y en la expansión de las empresas en áreas emergentes.

Entre ellas, Dongxin Co., Ltd. ha sido investigada 7 veces en lo que va de año, acumulando un total de 38 investigaciones, siendo una de las empresas con mayor atención en el sector de chips de almacenamiento. Como una de las empresas de diseño de chips de almacenamiento más puras del mercado A-shares, sus productos como SLC NAND se utilizan ampliamente en industrias como la industrial y las telecomunicaciones. Dongxin afirmó en las investigaciones que sus productos de memoria flash 1xnm ya están en producción en masa, con mejoras continuas en diseño y procesos, y que la fiabilidad del producto ha mejorado notablemente, además de haber comenzado a venderse.

Jiangbolong y Baiwei Storage, como representantes en módulos de almacenamiento y pruebas de encapsulado, también han sido objeto de múltiples investigaciones en lo que va de año, atrayendo la atención de numerosos corredores. Además, empresas como Huajin Technology, Aisen Co., Ltd. y Hengkun New Materials, debido a su posición clave en la cadena industrial, han recibido investigaciones intensas por parte de los corredores.

Exploración de oportunidades estructurales

Recientemente, los corredores continúan identificando oportunidades estructurales, con especial énfasis en los sectores de energía y almacenamiento de IA.

Open Source Securities opina que, en la era de nuevas lógicas de inversión en IA, desde la perspectiva de redistribución de la riqueza, el capital energético es el elemento con mayor certeza. Impulsados por la prosperidad y la seguridad energética, deben centrarse en cuatro áreas principales: primero, almacenamiento con baterías; segundo, equipos de red eléctrica; tercero, colaboración en computación y energía; y cuarto, energía eólica y solar junto con nuclear.

CITIC Construction Investment señala que la escasez de electricidad en Norteamérica es un problema difícil de revertir, y que la construcción de almacenamiento y redes eléctricas pronto replicará la prosperidad de los motores de combustión. Los motores de combustión, almacenamiento y equipos de red eléctrica se convertirán en las principales beneficiarias, y en el mercado actual solo se reconoce la prosperidad de los motores. Se espera que en medio año a un año, la inversión en redes y la construcción de almacenamiento comiencen a aumentar de manera sostenida. La rentabilidad en Norteamérica supera ampliamente a otras regiones del mundo, por lo que se mantiene una visión optimista sobre la elasticidad de toda la cadena industrial relacionada.

En cuanto a los chips de almacenamiento, Shenwan Hongyuan opina que la demanda de almacenamiento impulsada por IA abarca todos los ámbitos, y que para 2026, los servidores serán la principal aplicación downstream en términos de participación en el almacenamiento. La capacidad adicional de producción en el año es limitada, por lo que los precios del almacenamiento seguirán en niveles altos. En el ciclo supercíclico del almacenamiento, las empresas nacionales están avanzando hacia la primera línea.