En vísperas del vencimiento de opciones trimestrales en Deribit, las opciones de venta de Bitcoin con precio de ejercicio de $20,000 y un valor cercano a $600 millones se han convertido en la tercera posición más grande, lo que indica que los operadores se están preparando para escenarios de caídas extremas ante las tensiones en Oriente Medio. Dado que Bitcoin se cotiza por debajo de $70,000, estas opciones de venta profundamente fuera del dinero con precio de ejercicio de $20,000 (valor nocional de aproximadamente $596 millones) se consideran principalmente como una estrategia de cobro de primas de opciones, en lugar de una cobertura directa contra caídas, lo que refleja una baja probabilidad de una caída de tal magnitud. El mercado general de opciones (con un volumen total de vencimiento de $13.5 mil millones) está ligeramente sesgado hacia las opciones de compra, con una relación de venta/compra de 0.63 y un precio de máxima pérdida de $75,000.