Nvidia es la acción de crecimiento definitiva para comprar ahora -- Aquí está el por qué

Nvidia (NVDA 0.80%) ha sido una de las mejores acciones para poseer en los últimos tres años, pero ese estado ha decaído últimamente. Desde agosto de 2025, la acción de Nvidia ha estado prácticamente sin cambios. Eso representa más de medio año de rendimiento que los inversores de Nvidia no están acostumbrados, pero creo que ahora podría ser un momento fantástico para comprar acciones.

Aunque la acción no se ha movido en ese período, el negocio sigue creciendo rápidamente y mostrando signos de volverse aún más dominante. Esto es una señal clara para comprar la acción, y creo que los inversores deberían hacerlo ahora antes de que la acción despegue.

Fuente de la imagen: Getty Images.

El crecimiento de Nvidia se acelera

Nvidia fabrica unidades de procesamiento gráfico (GPUs) y otros softwares y hardware que las soportan. El ecosistema de Nvidia es considerado como el mejor disponible, con diferencia, por lo que las empresas están dispuestas a pagar una prima por usar los productos de Nvidia en lugar de alternativas más baratas.

Además, Nvidia continúa llevando los límites de lo posible. Mientras que las GPUs Blackwell se habían convertido en el estándar, sus nuevas GPUs Rubin ofrecen resultados aún más impresionantes. La arquitectura Rubin reduce el costo por token de inferencia en 10 veces.

En el entrenamiento de inteligencia artificial (IA), se requieren cuatro veces menos GPUs Rubin en comparación con las GPUs Blackwell. ¿Significa esto que las empresas simplemente desplegarán menos GPUs? No, seguirán invirtiendo mucho en esta tecnología y cosecharán los beneficios de tener un sistema más potente.

Las GPUs Rubin están entrando en producción y probablemente estarán disponibles a finales de este año. Esta nueva tecnología no será gratuita, lo que debería ayudar a que los ingresos de Nvidia crezcan aún más.

Expandir

NASDAQ: NVDA

Nvidia

Cambio de hoy

(-0.80%) $-1.46

Precio actual

$180.47

Datos clave

Capitalización de mercado

$4.4 billones

Rango del día

$180.47 - $183.38

Rango de 52 semanas

$86.62 - $212.19

Volumen

5.2 millones

Promedio de volumen

176 millones

Margen bruto

71.07%

Rendimiento de dividendos

0.02%

Además de la nueva tecnología, los hiperescalares de IA continúan gastando la mayor parte de sus recursos en centros de datos. Se proyecta que los cuatro principales hiperescalares de IA gastarán alrededor de $650 mil millones en centros de datos de IA, un nuevo récord. Pero eso no se compara con lo que Nvidia espera que sea el rumbo. Proyecta que para fines de 2030, los gastos de capital en centros de datos globales alcanzarán entre $3 billones y $4 billones. Estamos todavía lejos de eso, pero si esa proyección se cumple, la acción de Nvidia se disparará.

Otro catalizador menos discutido es el posible retorno de ventas a empresas chinas. Actualmente, el gobierno de EE. UU. ha aprobado exportaciones de chips, pero Nvidia no incluyó en su guía del primer trimestre ninguna venta a China. Antes de que se suspendieran las exportaciones, Nvidia esperaba alrededor de $8 mil millones en ventas de exportación. Si eso vuelve, la tasa de crecimiento de Nvidia podría recibir un impulso de doble dígito.

Pero incluso sin ventas a China, Nvidia aún creció un 73% en el primer trimestre del año fiscal 2026 (que terminó el 25 de enero). Para el Q1, espera un crecimiento del 77%. El crecimiento de Nvidia se está acelerando debido al aumento del gasto de los hiperescalares, y la demanda de sus productos es insaciable. También hay una tendencia de crecimiento clara y multianual, pero eso no se refleja en cómo se está negociando la acción.

La acción de Nvidia parece muy barata

A pesar de todos los catalizadores positivos mencionados, la acción de Nvidia cotiza a 21.8 veces las ganancias futuras. Como referencia, el S&P 500 (^GSPC 1.36%) cotiza a 21.2.

Datos del ratio PE (Futuro) de NVDA por YCharts.

Debido a que esto es una proyección a futuro, el mercado básicamente está diciendo a los inversores que Nvidia espera un año más de crecimiento rápido, y luego se convertirá en una acción que iguala al mercado. Sin embargo, eso no coincide con ninguna proyección de Nvidia, sus pares o estimaciones de terceros.

La realidad es que la expansión de la IA debería durar varios años más, y Nvidia será uno de los principales beneficiarios de todo este gasto. El mercado puede ser pesimista respecto a las perspectivas de Nvidia en este momento, pero espero que eso cambie a medida que avance 2026. Eso hace que Nvidia sea una acción principal para comprar ahora, y creo que los inversores no tienen tiempo que perder, ya que la acción podría recuperarse en cualquier momento.