Nuevas Reglas: Redefiniendo la Confianza y la Competencia para Instituciones Financieras y Empresas

La regulación financiera en el Reino Unido y Europa se centra en redefinir la responsabilidad por fraude, transparencia y resultados para el cliente, lo que significa que la industria de pagos ahora opera bajo un conjunto de expectativas muy diferentes en comparación con años anteriores. Los cambios van mucho más allá de simples actualizaciones normativas y ya están transformando la forma en que se gana confianza y con quién las organizaciones se sienten seguras para hacer negocios.

Para instituciones financieras (FIs) y corporaciones, reformas como la Falta de Prevención de Fraudes, PSD3 y las reglas de reembolso del Reglamento de Servicios de Pago (PSR) del Reino Unido ya están influyendo en cómo se diseñan, monitorean y gestionan los pagos, incluyendo la transición de sistemas fragmentados a marcos más unificados y una supervisión más estricta para combatir eficazmente el fraude.

Aunque las nuevas reglas se enfocan en diferentes aspectos del proceso de pagos, todas convergen en un tema común: las organizaciones deben prevenir activamente el daño en lugar de responder a él después de que ocurre.

Prevención de Fraudes como Diferenciador Empresarial

Los cambios regulatorios en la prevención de fraudes están poniendo a las FIs y corporaciones bajo presión. Mantenerse competitivo requerirá que tanto las empresas como las instituciones financieras demuestren que sus sistemas, procesos y decisiones reducen genuinamente el fraude y protegen a sus clientes, o de lo contrario corren el riesgo de dañar su reputación y la confianza que han construido con sus socios, proveedores y clientes.

Al mismo tiempo, las presiones del mercado aumentan la presión regulatoria. Iniciativas como el Código de Pago Justo del Reino Unido y Good Business Pays son ahora utilizadas con mayor frecuencia por proveedores, socios e inversores para evaluar qué tan bien gestiona una empresa sus pagos.

Existen iniciativas completas para garantizar que los pagos se realicen a tiempo y de manera responsable, lo que significa que una infraestructura de pagos sólida y confiable ya no es solo una preocupación operativa. Influye directamente en con quién se asocian las organizaciones y cómo son percibidas por el mercado.

El cumplimiento responsable de pagos afecta si una empresa o institución financiera es vista como un negocio confiable y bien gestionado o como un riesgo, moldeando su posición frente a la competencia y en el mercado.

¿Qué implican los cambios de PSD3 en la práctica?

Una de las reformas es PSD3, que se basa en PSD2, cuyo objetivo era hacer que los pagos en la UE y el Reino Unido sean más seguros, competitivos y transparentes mediante el fortalecimiento de las protecciones al consumidor. Pero PSD3 va mucho más allá en la transformación del open banking, la prevención de fraudes y la competencia entre bancos y no bancos.

Para las FIs, la directiva significa reglas más estrictas para compartir datos y usar sistemas de pago. Al mismo tiempo, las instituciones financieras tendrán una mayor responsabilidad en la prevención de fraudes. PSD3 extiende la responsabilidad más allá de fallos técnicos, incluyendo estafas en las que los clientes son engañados para autorizar pagos. Requisitos como verificar IBANs, gestionar consentimientos de manera más sólida y políticas de reembolso más claras muestran que los reguladores esperan que las FIs protejan a los clientes mucho antes de que se retire el dinero de sus cuentas. Esto demuestra cómo ahora se espera que las FIs sean proactivas, no solo que respondan cuando algo sale mal.

Para corporaciones, fintechs y proveedores de servicios de pago no bancarios, PSD3 elimina algunas barreras de larga data. El acceso más fácil a servicios bancarios y datos de clientes, con el consentimiento adecuado, crea espacio para productos financieros más personalizados e innovadores, como pagos integrados y soluciones de tesorería, además de herramientas avanzadas de protección contra fraudes. En conjunto, PSD3 busca crear un mercado de pagos más equilibrado y competitivo, elevando los estándares de seguridad para todos los involucrados.

Las reglas de reembolso del PSR hacen tangible la responsabilidad

El cambio hacia reglas más estrictas y aplicables de manera más directa es especialmente visible en la verificación de pagos. En el Reino Unido, la Confirmación de Beneficiario (CoP) ya ha reducido ciertos tipos de pagos mal dirigidos, como errores simples en los datos de cuenta o estafas más sofisticadas con facturas, al solicitar a los usuarios que confirmen antes de enviar el dinero, similar a los requisitos de Verificación de Beneficiario (VoP) de la UE.

Para las estafas de Pago Push Autorizado (APP), especialmente aquellas que involucran suplantación de identidad de empleados bancarios u organizaciones de confianza, los PSPs ahora deben reembolsar a las víctimas en su totalidad en un plazo de diez días hábiles, a menos que se pueda demostrar fraude por parte del cliente.

La responsabilidad ahora puede compartirse entre los PSPs emisores y receptores, cambiando los incentivos en toda la cadena de pagos. Esto fomenta una mejor compartición de información, controles más sólidos y una colaboración más estrecha en la industria financiera y de pagos. Estas reglas han sido aplicadas a Faster Payments desde octubre de 2024, y ideas similares están surgiendo en la UE a través de PSD3 y las propuestas del PSR.

Para las FIs, esperar a las reglas finales antes de actuar es arriesgado. La dirección ya está clara y las expectativas se están formando. La prevención más fuerte del fraude mediante monitoreo en tiempo real, mejores controles al inicio de los pagos y hacer del cumplimiento una parte integral de las operaciones diarias se están convirtiendo en aspectos esenciales, no opcionales.

El cumplimiento como fuente de fortaleza competitiva

Las organizaciones que responden de manera más efectiva a estos cambios están empezando a ver el cumplimiento de manera diferente. Ya no lo ven solo como una tarea de marcar casillas, sino como una fuente de ventaja competitiva.

Liderar en la prevención de fraudes genera confianza en los clientes. Verificación sólida, mejores análisis de datos y gobernanza más transparente pueden diferenciar a las FIs en un mercado saturado. Para fintechs y PSPs, un mejor acceso a infraestructura bancaria y datos más limpios favorece una innovación más rápida y confiada.

Para quienes se adelantan a los cambios, la recompensa es tangible: menos errores, menor fraude, conciliaciones más rápidas y mayor confianza en pagos instantáneos. Cuando se hace bien, la regulación y el cumplimiento aumentados se convierten en una plataforma para el crecimiento en lugar de un obstáculo. Transforman el cumplimiento de un costo en una capacidad, que es precisamente donde la confianza y la ventaja competitiva comienzan a manifestarse.