Agile Property: Plan de reestructuración de deuda extranjera recibe aprobación formal, logrando avance histórico en la resolución de riesgos

El 16 de marzo de 2026, al mediodía, Fantasia Holdings Group Co., Ltd. (código de acciones: 1777, en adelante, “Fantasia”) emitió un anuncio en el que anunció con satisfacción que el plan de reestructuración de deuda en el extranjero de la compañía había logrado avances importantes: el Tribunal de Hong Kong y el Tribunal de las Islas Caimán emitieron ambos órdenes de aprobación el 12 de marzo de 2026, aceptando formalmente los planes de Hong Kong y las Islas Caimán de la compañía. Actualmente, las copias certificadas de ambas órdenes de aprobación han sido presentadas respectivamente al Director de la Oficina de Registro de Empresas de Hong Kong y al Director de la Oficina de Registro de Empresas de las Islas Caimán para su registro. La fecha de entrada en vigor del plan se ha establecido oficialmente para el 13 de marzo de 2026, de acuerdo con los términos de cada plan, y la fecha de efectividad de la reestructuración también ocurrirá tras el cumplimiento o la exención de las condiciones correspondientes.

Fuentes internas de Fantasia indicaron que la fecha de entrada en vigor del plan marca la transición de la reestructuración de un “acuerdo negociado” a un “documento vinculante con fuerza legal”, que genera obligaciones generales para Fantasia, todos los acreedores y las partes relacionadas. Por un lado, ambos planes de reestructuración han sido reconocidos y respaldados por la ley, y son de cumplimiento obligatorio para todos los acreedores (incluidos los opositores), lo que evita eficazmente que objeciones individuales o retrasos por parte de algunos puedan aumentar los costos de la reestructuración, garantizando la legalidad y justicia del proceso. Por otro lado, la aprobación de cada plan también proporciona una protección más confiable a los derechos e intereses de los acreedores, mediante la configuración de múltiples opciones de pago, atendiendo de manera equilibrada las necesidades y preferencias de riesgo de diferentes acreedores, lo que refleja la alta consideración y responsabilidad de Fantasia hacia los derechos de sus acreedores.

En los últimos seis meses, la reestructuración de la deuda en el extranjero de Fantasia ha avanzado de manera progresiva y metódica. En agosto de 2025, Fantasia alcanzó un acuerdo con más del 34.9% de los tenedores de bonos prioritarios en dólares estadounidenses, formando una solución de deuda ejecutable que sentó las bases para el avance fluido del proceso de reestructuración. Hasta las 17:00 horas del 3 de septiembre de 2025 (hora de Hong Kong), el 78.43% de los acreedores de los bonos existentes de la compañía habían formalmente suscrito el acuerdo de apoyo a la reestructuración; para facilitar la revisión interna y la adhesión al acuerdo, la compañía extendió el plazo para la aprobación, y para el 3 de octubre de 2025, aproximadamente el 84.54% de los tenedores de bonos existentes y el 77.33% del monto total de deuda no pagada habían firmado o se habían unido de manera efectiva al acuerdo de apoyo.

En 2026, la reestructuración de Fantasia entró en una fase de aceleración. El 16 de enero de 2026, el Tribunal Superior de Hong Kong emitió una orden para convocar una reunión única de los acreedores para revisar el plan de reestructuración de Hong Kong, marcando la entrada en la fase de votación de los acreedores; el 23 de enero, el Tribunal de las Islas Caimán programó la audiencia para revisar el plan, y el 26 de enero emitió una orden para convocar una reunión única de los acreedores, que se realizó en paralelo con la reunión en Hong Kong el 20 de febrero. El 20 de febrero, la reunión de los acreedores aprobó el plan de reestructuración con un apoyo del aproximadamente el 99.67% del monto de los créditos presentes, superando ampliamente el umbral legal del 75%. El 12 de marzo, los tribunales de Hong Kong y las Islas Caimán aprobaron oficialmente el plan, y la fecha de entrada en vigor se implementó, marcando la fase de ejecución sustantiva de la reestructuración.

Durante este período, en enero de 2026, Fantasia alcanzó un acuerdo histórico de conciliación con TFISF. La subsidiaria, en la que la señorita Zeng Baobao tiene una participación indirecta del 67.36%, adquirió el 21.97% de las acciones de Cǎi Huó, mientras que Fantasia retuvo el 9.98% y transfirió otro 10% a una entidad designada por TFISF para saldar la deuda, y el resto de la deuda fue asumido por una filial a una tasa de interés baja del 3%. Esta acción eliminó un obstáculo clave para la reestructuración de la deuda en el extranjero del grupo y sentó las bases para su avance sin contratiempos. Es la última de varias medidas de apoyo de la accionista mayoritaria, la señorita Zeng Baobao, quien, tras convertir préstamos históricos en acciones y proporcionar 6 millones de dólares en nuevos fondos, reafirmó su apoyo a la reestructuración de la deuda de Fantasia y su compromiso con el futuro de la compañía.

Fuentes internas de Fantasia indicaron que, tras la entrada en vigor del plan, este se convertirá en un documento legal vinculante para todos los acreedores. En la siguiente etapa, la compañía continuará perfeccionando los procedimientos posteriores para completar la liquidación de la transacción de reestructuración, incluyendo, pero no limitándose a, la aprobación de resoluciones por parte de los accionistas, aprobaciones regulatorias, emisión de nuevas acciones y bonos, entre otros. Revisando todo el proceso de reestructuración, cada paso de Fantasia ha sido arduo y requiere de una determinación firme para perseverar, respondiendo con acciones concretas a las preocupaciones y apoyos de los accionistas, acreedores, empleados y la sociedad en general, abriendo un nuevo capítulo de desarrollo.

Finalmente, la fundadora de Fantasia, la señorita Zeng Baobao, y su equipo expresaron su sincero agradecimiento: agradecen a todos los acreedores por su comprensión y tolerancia durante las discusiones del plan de reestructuración, así como por su confianza en el futuro de la compañía; agradecen a los tribunales de Hong Kong y las Islas Caimán por su revisión profesional y decisiones justas, que brindan una sólida garantía para que la compañía resuelva sus problemas de deuda mediante procedimientos legales; agradecen al equipo de asesores financieros Anmai, al equipo de asesores legales Nianlida, al grupo de asesores financieros de los acreedores PJT, al equipo de asesores legales Kaiyi y a muchas otras instituciones profesionales que participaron en la reestructuración de Fantasia, por su apoyo clave y continuo en la formulación y ejecución del plan; también agradecen a los medios de comunicación por su profesionalismo y rigor en la difusión de información, transmitiendo información objetiva y completa durante el período de ajuste del sector, ayudando a que la reestructuración avance de manera estable en un entorno abierto y transparente; y finalmente, agradecen a todos los empleados de la compañía por su dedicación y esfuerzo, que con espíritu perseverante mantienen la operación estable de las actividades, proporcionando un sólido respaldo interno para el éxito de la reestructuración.

Empresas relacionadas: Fantasia HK01777