Las 5 principales acciones de infraestructura de IA para vigilar en 2025

Fuente: Coindoo Título original: Top 5 Acciones de Infraestructura de IA para Vigilar en 2025 Enlace original: El comercio de IA ya no se mueve como un solo tema. A medida que el capital rota hacia empresas que controlan cuellos de botella físicos como energía, capacidad de computación, refrigeración y automatización, el rendimiento de las acciones vinculadas a IA se está divergiendo notablemente.

Nuevas previsiones y actualizaciones operativas de cara a 2026 destacan qué modelos de negocio están ganando tracción — y cuáles están siendo reevaluados.

Puntos clave

• Las acciones de IA ya no se mueven juntas, con los inversores favoreciendo empresas que controlan energía, computación, refrigeración y cuellos de botella en infraestructura.
• Nebius e IREN destacan como apuestas impulsadas por capacidad, mientras que KULR apunta al creciente problema de densidad de calor de la IA como una posible recuperación.
• UiPath y Amazon se benefician de la adopción de IA, pero su escala indica un crecimiento más estable y medido en lugar de un potencial explosivo.

Grupo Nebius

Nebius está emergiendo como uno de los proveedores de nube nativa de IA de más rápido crecimiento a nivel mundial. La compañía elevó su objetivo de potencia contratada de 1 GW a 2.5 GW para 2026, más del doble de la orientación previa. Nuevos centros de datos están en expansión en el Reino Unido, Israel, Finlandia y EE. UU., con instalaciones adicionales bajo cartas de intención tanto en EE. UU. como en Europa.

La mayor parte de la capacidad de Nebius para 2026 ya está vendida, haciendo que la oferta — no la demanda — sea la principal restricción. Se proyecta que los ingresos crezcan más del 500% en 2026, mientras que los ingresos recurrentes anuales podrían aumentar entre 7 y 12 veces año tras año, marcando una de las rampas más rápidas vistas en infraestructura empresarial.

Más allá de la computación, Nebius opera Toloka AI, que proporciona datos anotados por humanos para grandes modelos de lenguaje, y Mindrift, una plataforma que ha incorporado a más de 5,000 expertos especializados desde su lanzamiento en 2024. Contratos multianuales con hyperscalers, incluyendo grandes acuerdos con Meta y Microsoft, refuerzan la posición de Nebius como un hyperscaler de nivel 2 en ascenso con un enfoque puro en IA.

IREN Limited

IREN está en transición de la minería de Bitcoin a una plataforma de infraestructura digital integrada y centrada en la energía. A diferencia de los mineros fuera de la red, sus instalaciones conectadas a la red reducen el tiempo de inactividad y el riesgo de cortocircuito, ofreciendo mayor fiabilidad para cargas de trabajo de IA y centros de datos.

La compañía posee su tierra, infraestructura de energía renovable y centros de datos de extremo a extremo, un modelo cada vez más difícil de replicar a medida que las colas de interconexión de la red se tensan globalmente. Con solo alrededor del 16% de su base de energía de 3 GW actualmente utilizada, IREN mantiene una opción significativa a largo plazo en la nube de IA, computación de alto rendimiento y servicios relacionados con la energía.

IREN alcanzó recientemente un ingreso neto positivo por primera vez y se espera que mantenga la rentabilidad a medida que aumenta la utilización y las cargas de trabajo de IA escalan en su infraestructura.

KULR Technology Group

KULR fue la acción con peor rendimiento en este grupo en 2025, con una caída de aproximadamente el 90%, pero su perspectiva futura ha atraído atención renovada. Se proyecta que los ingresos crezcan casi un 900% en 2026, con un posible ingreso neto que se vuelva positivo por primera vez.

La compañía se especializa en arquitecturas térmicas de fibra de carbono diseñadas para disipar calor extremo y prevenir la carrera térmica en baterías de iones de litio, un problema crítico para vehículos eléctricos, almacenamiento de energía, aeroespacial, defensa y cada vez más infraestructura de IA. KULR posee una licencia comercial para el Calorímetro de Carrera Térmica Fraccional de la NASA, una de las herramientas de diagnóstico más avanzadas para la seguridad de baterías y modelado térmico.

KULR también apunta a centros de datos mediante sus sistemas de refrigeración impulsados por aprendizaje automático, que optimizan dinámicamente el flujo de aire y la disipación de calor para clústeres de IA. A medida que la densidad de calor se convierte en una restricción vinculante para las implementaciones de IA, la gestión térmica está emergiendo como un cuello de botella no obvio pero crítico.

UiPath

UiPath está recuperando impulso tras años de bajo rendimiento, a pesar de seguir cotizando muy por debajo de sus máximos de 2021. En 2025, la acción avanzó a medida que el crecimiento de los ingresos se estabilizó y la adopción de automatización impulsada por IA se aceleró en las empresas.

UiPath ofrece un ciclo completo de automatización en una sola plataforma y ahora soporta cientos de miles de despliegues de agentes de IA. Su ecosistema incluye más de 2.5 millones de usuarios en la comunidad y más de 11,000 automatizaciones preconstruidas integradas con los principales sistemas empresariales, reduciendo significativamente los tiempos de despliegue y el riesgo para los clientes.

Se proyecta que los ingresos aumenten de manera constante hasta finales de la década, apoyados por márgenes en mejora, contratos recurrentes con empresas y un ecosistema de desarrolladores que fortalece la fidelidad a largo plazo del cliente.

Amazon

Entre los Magníficos Siete, Amazon tuvo el rendimiento de acciones más débil en 2025, con un aumento modesto a pesar de que AWS mantiene su posición como el mayor proveedor de nube del mundo con más del 30% de cuota de mercado.

AWS sigue siendo un beneficiario clave de la demanda de IA generativa, apoyado por los chips Trainium patentados de Amazon, que ofrecen un rendimiento-precio significativamente mejor que las GPU de Nvidia para ciertas cargas de trabajo. La demanda de servicios de IA continúa superando la oferta, reforzando la posición estratégica a largo plazo de AWS.