HumidiFi se convierte en el DEX más grande de Solana con un volumen de $1.1B

HumidiFi, el pool oscuro, se ha convertido en el protocolo DEX más grande en la blockchain de Solana, superando a Meteora, Raydium y Pump en todos los aspectos.

Resumen

• HumidiFi ha superado a competidores importantes como Meteora, Raydium y Pump.fun para convertirse en el DEX más grande de Solana, registrando más de $1.1 mil millones en volumen de trading en 24 horas.
• Su auge destaca un cambio más amplio en DeFi hacia modelos de AMM oscuros o propietarios que priorizan la eficiencia en la ejecución y la privacidad sobre la transparencia y la liquidez abierta.

El 20 de octubre, el intercambio descentralizado de dark pool HumidiFi se convirtió oficialmente en el mayor protocolo de la blockchain de Solana, superando a Meteora, Raydium y Pump.fun. Según datos de una plataforma de datos, el protocolo contribuye con hasta $1.1 mil millones al volumen total de operaciones DEX de 24 horas en Solana.

En el momento de la publicación, el volumen total diario de DEX en Solana (SOL) ha ascendido a más de $3.68 mil millones. En comparación con Meteora, el segundo DEX más grande en Solana, el protocolo de dark pool solo tiene una ventaja de $100 millones.

En términos de volumen de trading DEX en los últimos siete días, también está a la cabeza con un volumen de trading que casi ha alcanzado $10 mil millones. Mientras tanto, el volumen de trading de Meteora en siete días está alrededor de $1.2 mil millones por debajo del otro protocolo.

Por otro lado, el volumen diario de DEX de Raydium de (RAY) se acerca a $500 millones. Su volumen de comercio de siete días sigue por debajo de $5 mil millones, lo que indica que todavía está a medio camino detrás de las dos plataformas DEX más grandes en Solana.

Mientras tanto, el launcpad de memes de Solana, Pump.fun (PUMP), ha caído en desgracia. El volumen de comercio DEX del protocolo se sitúa en $174.3 millones. A pesar de esto, el volumen de comercio DEX de Pump.fun ha alcanzado los $1.5 mil millones, mientras que su volumen en 30 días ha llegado a $9.4 mil millones.

HumidiFi es una plataforma de intercambio descentralizado construida sobre la blockchain de Solana que opera utilizando un creador de mercado automatizado “propietario” o prop AMM, en lugar del modelo tradicional de AMM de pool de liquidez abierta. Esto significa que el protocolo no depende de proveedores de liquidez externos que contribuyan a pools abiertos como lo hacen muchos AMM estándar. Por lo tanto, es conocido como un “dark pool.”

Los dark pools mantienen las operaciones completamente invisibles para otros usuarios, a diferencia de las bolsas tradicionales. Con protocolos como HumidiFi, los traders pueden ejecutar operaciones privadas, que son particularmente útiles para llevar a cabo operaciones de alto valor y grandes liquidaciones.

¿Qué indica el aumento de HumidiFi?

El repentino aumento de la actividad comercial en HumidiFi podría señalar cambios más profundos dentro del sector de finanzas descentralizadas. Indica un cambio en la forma en que se proporciona y consume la liquidez en DeFi.

Los modelos de DEX tradicionales, que son conocidos por sus AMM abiertos y sus pools de liquidez públicos, están siendo desafiados por modelos donde la liquidez es gestionada de manera centralizada y las operaciones se dirigen a través de agregadores como Jupiter hacia lugares de alta eficiencia. Esto puede significar que el mercado está cambiando de pools públicos a pools oscuros.

Los traders pueden estar priorizando la eficiencia en la ejecución y mecánicas de trading de grado institucional en lugar de métricas tradicionales como el valor total bloqueado visible o la liquidez en pools abiertos. HumidiFi afirmó haber procesado $8.55 mil millones en volumen de trading semanal mientras tenía un TVL muy bajo, ya que enfatiza spreads ajustados, baja deslizamiento y una reducción de la exposición a ataques de front-running o sandwich.

Por otro lado, el aumento en el volumen de operaciones de HumidiFi podría significar que más traders están inclinados a hacer sus operaciones de manera anónima en lugar de hacerlo de manera pública. El cambio hacia modelos de liquidez cerrados podría generar preocupaciones sobre la transparencia, la descentralización y la equidad en la cadena.

No solo eso, también está la cuestión de si el modelo sería sostenible a largo plazo. Puede ser posible que el aumento de actividad esté motivado temporalmente por condiciones de mercado particulares o pares que se estén ejecutando en la plataforma en este momento.