¿Por qué los inversores minoristas pierden en la inversión en acciones? Razones de las pérdidas en acciones y asesorar sobre las contramedidas 【Introducción a la inversión en acciones】

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Inversión y gestión de activos

Fecha de actualización: 2025-04-16 07:02

Autor: Analista de Mitrade

Fuente: DepositPhotos

Tabla de contenido

¿Por qué los inversores individuales pierden dinero en acciones? ¿Cuáles son las causas de las pérdidas en acciones? ¿Qué hacer si las acciones quedan atrapadas? ¿Cómo pueden los inversores individuales reducir el riesgo de pérdidas? Cinco señales antes de un colapso del mercado de valores.

El mercado de valores sube y baja, y es natural que tanto los inversores institucionales como los inversores individuales ganen y pierdan. Pero, ¿por qué los inversores individuales tienden a perder más? Si deseas salir del grupo de “perdedores”, ¿cómo deberías gestionar las acciones que has perdido?

Este artículo resume las causas comunes por las que los inversores individuales pierden y ofrece medidas prácticas para abordar esto. ¡Con esto, también deberías poder consolidar tu posición en el mercado de valores!

¿Por qué los inversores individuales pierden dinero en acciones? ¿Cuáles son las causas de las pérdidas en acciones?

1. No saber cómo elegir acciones y entrar sin conocimientos especializados.

“La entrada a ciegas” es la principal causa de pérdidas para los inversores individuales. Muchas personas que son competentes en su trabajo sufren grandes pérdidas al entrar en el mercado de valores porque “se involucran sin entender”. Si entras sin preparación, no es diferente a comprar un billete de lotería, ¡pero la suerte no dura para siempre!

Es común que los inversores individuales no puedan leer las tendencias, no sepan si estamos en un mercado alcista o bajista, y compren acciones al azar sin conocer la forma de elegirlas o cómo operar. Sin una estrategia, continúan manteniendo sus acciones tanto si suben como si bajan, y al final terminan en un estado de “inversión a largo plazo” sin querer aceptar las pérdidas y sin realizar cortes de pérdidas. Con tal inversión en acciones, es natural perder todo el capital.

2, buscar un retorno demasiado alto

En el mundo de las inversiones, los altos retornos siempre conllevan altos riesgos. Las acciones no son una excepción. Sin embargo, muchos inversores individuales no se dan cuenta de esto y, al entrar al mercado, sueñan con “duplicar su capital en poco tiempo”. ¿Incluso el dios de las acciones, Warren Buffett, tiene un rendimiento anual de alrededor del 20% y muchos inversores individuales sueñan con beneficios anuales de más del 100%? Esto es simplemente una ilusión. Al final, es natural que terminen perdiendo y saliendo del mercado.

3, ser arrastrado por las noticias del mercado

Las llamadas noticias del mercado se refieren principalmente a las tendencias de las empresas que cotizan en bolsa reportadas por los medios de comunicación. Los inversores individuales suelen depender de estos informes para tomar decisiones de inversión, ya que tienen fuentes de información limitadas. Por lo tanto, perder dinero debido a las noticias del mercado se debe a dos debilidades fatales: la información llega más tarde que a otros y no se puede distinguir entre lo verdadero y lo falso. Honestamente, la mayoría de las noticias del mercado son herramientas diseñadas para atrapar a los inversores individuales. En este mercado, donde hay un sinfín de inversores institucionales profesionales y grandes jugadores, incluso si la información es verdadera, las ganancias limitadas ya han sido absorbidas por ellos. No hay forma de que nosotros, pequeños inversores individuales, podamos beneficiarnos. La circulación de tal información suele deberse a que alguien está buscando a quienes “cortarán pérdidas”.

4. No entender completamente el objeto de inversión

En realidad, para ganar dinero con la inversión, lo más importante es entender realmente lo que estás comprando. Pero muchos inversores individuales no se preocupan en absoluto por lo que hace la empresa y compran acciones solo por instinto, generalmente porque “esto parece bueno” o “todo el mundo está comprando”.

Comprar sin verificar qué tipo de negocio tiene la empresa o si sus finanzas son saludables es lo mismo que jugar a la lotería. En tal situación, ¿cómo se puede saber cuándo aumentar la inversión o cuándo retirarse? A menudo, cuando uno se da cuenta del problema, ya tiene pérdidas significativas.

5, No te preocupes tanto ni te alegres demasiado, tienes una mentalidad débil.

Muchos inversores individuales se sienten eufóricos cuando los precios de las acciones suben significativamente y se deprimen tanto que quieren llorar con solo una pequeña caída. Si no se puede controlar la emoción, las decisiones de inversión tienden a verse afectadas por el estado de ánimo. A veces, se vuelven impulsivos y persiguen precios altos a pesar de no poder soportar el riesgo, y otras veces, por miedo, venden buenas acciones como si fueran acciones basura, ¡perdiendo así la capacidad de juicio racional!

6, huir rápidamente por aversión a la pérdida

La aversión a la pérdida es un concepto que proviene de las finanzas conductuales y se refiere a la idea de que muchas personas tienen diferentes sensibilidades hacia las pérdidas y las ganancias. Aunque las pérdidas y las ganancias sean de la misma cantidad, generalmente hay una tendencia a que las pérdidas sean más temidas. Por lo tanto, los inversores individuales, aunque tienen acciones que deberían ser muy rentables, son más sensibles a las pérdidas que a las ganancias equivalentes, sufriendo diariamente por las fluctuaciones del precio de las acciones a corto plazo, y finalmente terminan vendiendo las acciones sin poder esperar el aumento del precio, renunciando así a las ganancias que originalmente podrían haber obtenido.

7, es volátil y cambia de activos con frecuencia

Hay un problema común entre muchos inversores particulares: al principio eligen acciones después de una cuidadosa investigación, pero cuando el aumento de precio es lento o hay múltiples altibajos, pierden la paciencia y se lanzan al trading a corto plazo, y luego intentan volver a comprar las acciones originales. Sin embargo, aunque la idea es buena, el intercambio de acciones en el mercado de valores real es extremadamente difícil y conlleva riesgos adicionales. Como resultado, a menudo pierden dinero con las acciones compradas para el trading a corto plazo y pierden la valentía de comprar las buenas acciones que investigaron, limitándose a observar impotentemente cómo estas suben.

8, no hay sabiduría para descansar en una posición completa

El mercado de valores tiene ciclos de mercados alcistas y bajistas. Durante la fase de caída del mercado bajista, en realidad no hay oportunidades de obtener beneficios en más del 90% de las acciones. Sin embargo, muchos inversores individuales no saben cómo descansar y tratan de aumentar la eficiencia de su capital, pero es difícil adaptarse a los cambios cíclicos de fortaleza y debilidad de las acciones individuales. Además, estar siempre en posición completa puede causar un desgaste mental, y cuando se está deprimido por las pérdidas no realizadas, incluso si llega un rebote, no se puede actuar y se pierden oportunidades de beneficio.

¿Qué hacer si las acciones están en salmuera y has perdido?

1. Si no hay una razón técnica para mantener, corta pérdidas y sal.

Si las acciones en pérdidas no muestran signos de desaceleración en su caída y no hay indicios de un cambio hacia el alza, ya no deberías mantenerlas. Para evitar ampliar las pérdidas, debes tomar la decisión de vender y elegir nuevas acciones u otros productos de inversión.

Si el análisis apoya la retención continua, reduzca la posición y restablezca la relación riesgo-recompensa.

Si las acciones en manos de los inversores a largo plazo tienen la posibilidad de volver a subir en un rango de precios según el análisis técnico, se debería reducir la posición, pero no es necesario vender todo. Sin embargo, dado que ya se han incurrido en pérdidas, es necesario reconsiderar la relación riesgo-recompensa (la proporción entre el retorno potencial y el riesgo). Al operar solo en puntos donde la relación riesgo-recompensa es favorable, se pueden obtener retornos más altos. En pocas palabras, cuanto más cerca se compre de la línea de soporte, menor será el riesgo y mayor será el espacio para las ganancias. Por el contrario, es deseable vender cerca de la línea de resistencia.

3. Si hay pérdidas continuas y operaciones de alta frecuencia (más de 3 veces al mes), se deben buscar otros métodos.

Si estás invirtiendo en acciones y sigues teniendo pérdidas, además de tener una alta frecuencia de transacciones, deberías verificar si la estrategia de inversión y el análisis técnico que estás utilizando se adaptan a ti. Invertir en acciones con estrategias o indicadores que no se alineen con tus objetivos de inversión, tolerancia al riesgo y situación financiera es como ir en contra de tus metas iniciales. De esta manera, incluso si tienes acciones con potencial futuro, te será difícil obtener beneficios.

4. Mantener la calma frente a las ganancias y pérdidas

Querer ganar dinero en acciones y desear ganar más es la psicología de muchas personas. Sin embargo, cuando obtienes ganancias, debes ser racional y, cuando incurres en pérdidas, también debes comprender y aceptar claramente. Es importante no dejarse llevar por la autocomplacencia cuando se gana y no sobreestimar las propias habilidades, así como mantener la razón cuando no se obtienen ganancias, observar la situación y esperar la próxima oportunidad en el mercado de valores.

Al ingresar al mercado de valores, se pueden adoptar diferentes estrategias de inversión de forma individual o simultánea, pero se recomienda utilizar las siguientes estrategias para diferentes acciones con el fin de reducir el riesgo de inversión.

1) Estrategia de inversión en acciones de dividendos

En la inversión en acciones de dividendos, no es necesario preocuparse constantemente por las fluctuaciones del precio de las acciones. Al adoptar esta estrategia, lo único que se necesita es mantener acciones a largo plazo que estén por debajo de su valor y que tengan una política de dividendos sólida. En cuanto a cuánto tiempo es este “largo plazo”, generalmente se deja así durante 10 a 20 años, recibiendo los dividendos fijos anuales como ingreso.

Por lo tanto, el punto clave de la estrategia de inversión en acciones de dividendos radica en la selección de valores, no en el proceso de tenencia. No es necesario pensar en las futuras fluctuaciones de precios de las acciones o en el momento de compra; si se tienen acciones de dividendos preparadas, se pueden comprar más incluso si el precio de la acción cae drásticamente.

2) Estrategia de inversión general

La estrategia de inversión general es el método más utilizado por los inversores y, a diferencia de la estrategia de inversión en acciones que pagan dividendos, busca aprovechar las fluctuaciones claras en los ingresos. Cuando los inversores compran acciones, predicen de antemano el grado de aumento o disminución del precio de las acciones. Si el precio de las acciones sube como se esperaba o difiere significativamente de lo previsto, se venden; y en caso de una caída dentro del rango esperado, se compra más para esperar una nueva subida del precio.

3) Tipo de especulación a corto plazo

Esta estrategia de inversión es rápida en su reacción, lo suficientemente sensible a los cambios del mercado y adecuada para inversores de corto plazo que aceptan el trading de alta frecuencia. Para los inversores que utilizan estrategias de especulación a corto plazo, es importante captar el momento adecuado y aprovechar las oportunidades rápidamente, pero es aún más crucial salir antes de que las condiciones del mercado se inviertan. Si se tarda en escapar o no se puede escapar, las pérdidas posteriores superarán con creces las ganancias.

¿Cómo pueden los inversores individuales reducir el riesgo de pérdidas en acciones?

Como inversor individual, puede que no sea posible retirarse por completo después de haber perdido en acciones. Sin embargo, si te preparas antes de operar o haces una cobertura durante la operación, podrás reducir al máximo las pérdidas en la inversión en acciones. Espero que consideres los siguientes métodos. (Lo siguiente es la experiencia personal del autor y no es un consejo de inversión específico)

Antes de realizar una transacción, es importante elegir activos más seguros y de menor riesgo, o seleccionar el método de transacción adecuado.

▪ Fondo índice

Los fondos indexados, a diferencia de las acciones individuales que han sido remodeladas, no solo permiten la diversificación del riesgo, sino que también cuentan con un mecanismo que selecciona automáticamente empresas de calidad. Los valores que componen el índice se reemplazan periódicamente, y las acciones que están bajo rendimiento dentro del índice son eliminadas. A largo plazo, al continuar invirtiendo capital en diferentes fondos indexados, existe la posibilidad de obtener un retorno bastante enriquecedor.

▪ Comercio algorítmico

Si aún deseas desafiar al mercado de valores, el trading algorítmico es muy adecuado. El trading algorítmico utiliza la ayuda de computadoras para construir estrategias de inversión a partir de indicadores técnicos comúnmente utilizados en el mercado, capturando la dirección y el momento de las operaciones a través de programas. El trader en sí no necesita analizar el mercado, solo necesita completar las operaciones siguiendo las señales proporcionadas por el programa. La mayor ventaja de este método es que puede analizar al máximo los datos de precios pasados.