6🈷️12 يوم $BTC تحليل السوق الشامل

🤯 الأخبار:

بالأمس، ارتدّ البيتكوين من أدنى مستوى عند حوالي 61,456 دولار إلى فوق 63,000-63,500 دولار، بدعم من بيانات التضخم اللين وإشارات ترامب-إيران بالتقارب على الاتفاق، وارتفاع شهية المخاطرة في سوق الأسهم (ارتفاع ناسداك).

التوترات الجيوسياسية (سابقًا الصراعات ذات الصلة بإيران) ضغطت على السوق، لكن إشارات التهدئة دفعت إلى انتعاش. كما حظيت أحداث مثل طرح SpaceX للاكتتاب العام باهتمام السوق، مما قد يوجه جزءًا من رؤوس الأموال المخاطرة بعيدًا.

خلفية أوسع: منذ ذروته في 2026 (حوالي 126 ألف دولار في أكتوبر 2025)، تراجع البيتكوين بأكثر من 40-50%، بسبب التضخم المرتفع، وسياسة الفدرالي المتشددة، وتخلي المؤسسات عن المخاطر.

🤯 السيولة:

الخروج من صناديق الاستثمار المتداولة هو العامل الرئيسي المعرقل: خرج صندوق البيتكوين الأمريكي الفوري بأكثر من 2 مليار دولار في مايو، واستمر في يونيو (مجملاً أكثر من 2-4 مليارات دولار)، بقيادة BlackRock IBIT وغيرها. تراجع المؤسسات وصناديق التحوط بشكل واضح، وهو أكبر ضغط حتى 2026.

بيانات السلسلة: العديد من البيتكوين في حالة خسارة (أكثر من 10 ملايين بيتكوين، أي أكثر من نصف المعروض المتداول)، وأول عرض للربح أقل من العرض للخسارة، مما يدل على خصائص سوق هابطة. لكن حاملي المدى الطويل (LTH) مستقرون نسبياً، وتراكم المعدنين (MPI سلبي). ارتفاع علاوة Coinbase إلى السالب يشير إلى بيع صافي من المؤسسات الأمريكية.

زيادة حيازة الشركات (مثل Strategy التي باعت بكميات صغيرة سابقًا) تزيد من عدم اليقين، لكن الاعتماد الكلي للمؤسسات لا يزال يتعمق (زيادة مخزون البيتكوين في خزائن الشركات).

🤯 التحليل الفني:

النهج اليومي مشابه جدًا ليوم أمس، حيث أجرينا انتعاشًا وفقًا لتوقعاتنا، عند هذا المستوى على الإطار اليومي، من المتوقع أن يتجه مؤشر MACD إلى تقاطع ذهبي تحت مستوى الماء، مما سيدفع إلى انتعاش، لكن قوة الانتعاش لن تكون كبيرة، وبعد انتهاء هذا الارتداد، من المتوقع أن يتجه السوق إلى هبوط يومي، وهذا هو فرصتنا.

على المدى القصير، من المتوقع أن يكون هناك انتعاش على مستوى الساعة والأربع ساعات، مع التركيز على مقاومة حول 66,000 دولار.

الدعم: 61,600-60,000
المقاومة: 64,500-66,000