2026 年 15 款最佳區塊鏈分析工具：平台比較

這些平台通常由加密貨幣交易所、金融機構、執法機關、市場研究人員等使用。然而，並非每個區塊鏈分析平台都服務於相同用途。

有些平台專注於反洗錢（AML）監控與制裁篩檢，另一些則著重於區塊鏈鑑識、智慧合約安全、交易資料或加密貨幣市場情報。

本指南比較頂尖的區塊鏈分析工具與平台，並說明其主要功能及目標使用者。我們也納入其限制，以協助讀者判斷哪些解決方案符合自身需求。

本文列出各平台是為了進行比較，並非依據獨立衡量的效能進行排名。其功能、支援的網路及商業條款可能有所變更。

重點摘要

• 區塊鏈分析工具會透過追蹤資金流向、評估錢包風險，並在證據足以支持歸因時將活動連結至已知實體，將公開交易紀錄轉化為有用資訊。

• 組織使用這些工具進行 AML 監控、制裁篩檢、詐欺與竊盜調查、合規審查、資安事件處理及鏈上市場研究。

• 區塊鏈紀錄雖然公開，但錢包歸因與風險評分可能不完整或存在不確定性。被標記的關聯並不能證明存在不當行為，而地址標籤也不一定能識別實際控制錢包的人。

• 應將分析結果視為調查輔助工具，而非決定性證據。請務必檢查底層資料、考量誤報情況，並將鏈上發現與可靠的佐證結合。

什麼是區塊鏈分析工具？

區塊鏈分析工具是用於收集、整理及解讀區塊鏈交易資料的軟體平台。

公開區塊鏈會記錄交易歷史、錢包地址、代幣轉帳及智慧合約互動等資訊。

儘管可透過區塊鏈瀏覽器檢視這些紀錄，理解交易之間的關係通常仍需要進一步分析。

區塊鏈分析平台可能提供：

• 地址聚類與錢包歸因

• 交易追蹤

• 風險評分與制裁篩檢

• 跨鏈交易分析

• 圖譜式視覺化

• 智慧合約監控

• 合規警示與調查工作流程

• 市場與流動性分析

可用功能取決於供應商。

例如，AML 平台可能專門識別與受制裁實體相關的交易，而市場情報平台則可能著重於大型錢包動向及代幣持有者行為。

區塊鏈分析與區塊鏈情報

區塊鏈分析通常是指檢視區塊鏈資料，以識別模式與關係。

區塊鏈情報則著重於結合其他資訊解讀這些發現。

兩者的涵義有所重疊，許多商業平台同時提供這兩類功能。

如需詳細說明，請參閱我們的「什麼是區塊鏈情報？」指南。

區塊鏈分析工具如何運作？

區塊鏈分析平台通常會將區塊鏈資料處理與分析模型及外部資訊結合。

1. 區塊鏈資料收集

平台會從支援的區塊鏈網路收集原始區塊鏈資料或鏈上資料，通常是透過區塊鏈節點、節點或 API 進行。

這些紀錄是寫入區塊中的交易，可能包括錢包地址、交易金額、時間戳記、代幣轉帳及智慧合約事件。

接著，平台會為資料建立索引並加以整理，以便分析人員查詢及分析。

2. 地址聚類與實體歸因

地址聚類嘗試識別可能由相同方控制的錢包，並將被認為由同一實體管理的地址歸為一組。

實體歸因會將區塊鏈地址與已知服務或組織建立關聯，目的是將聚類錢包或地址連結至已知的現實世界實體。

例如，加密貨幣交易所、去中心化協議、支付服務，以及與已通報非法活動相關的地址。

然而，歸因結果並不一定具有決定性。

與交易所相關的錢包不一定能揭露哪位客戶控制其中的資金。

3. 風險評估

以合規為導向的平台可能根據制裁風險、已知非法活動或異常交易模式等因素評估交易。

這些評估可產生警示，以供進一步審查。

然而，高風險評分本身無法證明存在違法行為。

4. 交易追蹤

調查工具會追蹤區塊鏈地址之間的資金流向。

部分平台也支援跨橋接器、去中心化交易所及多個區塊鏈網路（包括其他鏈）進行追蹤。

跨鏈分析的可靠性取決於可取得的交易資料與支援的協議。

5. 報告與調查

分析人員可審查發現、記錄證據並製作報告。

對合規團隊而言，這可支援交易監控與內部調查。

對執法機關而言，區塊鏈分析在結合其他證據後，可協助金融犯罪調查。

15 大區塊鏈分析工具與平台

以下平台涵蓋多種類別的區塊鏈分析。

有些提供 AML 基礎設施，另一些則著重於交易調查、市場情報或資安。

1. Chainalysis

最適合：企業級區塊鏈合規與調查

Chainalysis 是一家區塊鏈情報供應商，提供加密貨幣交易監控、風險評估及調查工具。

其產品包括用於交易監控的 Chainalysis KYT，以及用於區塊鏈調查的 Reactor。

Reactor 可讓調查人員將加密貨幣交易視覺化、檢視地址之間的關係，並將相關鏈下資訊納入調查工作流程。

Chainalysis 服務加密貨幣企業、金融機構及公部門組織。

主要功能：

• 加密貨幣交易監控

• 錢包與實體歸因

• 交易追蹤

• 圖譜式調查

• 風險警示與合規工作流程

• 調查報告

優勢：Chainalysis 提供一套整合式工具，用於合規監控與調查。

限制：組織應評估授權成本、支援的資產、歸因方法及整合需求。

對於需要將交易監控警示與深入調查連結的機構而言，Chainalysis 特別具有參考價值。

2. TRM Labs

最適合：跨鏈調查與金融犯罪合規

TRM Labs 為金融機構、加密貨幣交易所、監管機構及調查人員提供區塊鏈情報工具。

其產品包括交易監控、錢包篩檢及 TRM Forensics。

這些工具可協助分析人員檢視加密貨幣交易、識別潛在風險曝險，並調查支援區塊鏈網路上的活動。

TRM Labs 亦開發結合自動化與 AI 輔助分析工作流程的工具。

主要功能：

• 交易監控

• 錢包篩檢

• 區塊鏈鑑識

• 跨鏈交易分析

• 實體歸因

• 合規警示與調查工作流程

優勢：TRM Labs 結合金融犯罪情報、交易分析及調查工具。

限制：使用者應確認平台是否支援其特定區塊鏈、資產及調查需求。

對於同時需要日常監控與複雜交易調查的組織而言，TRM Labs 是值得考慮的選項。

3. Elliptic

最適合：加密貨幣 AML 篩檢與合規

Elliptic 提供區塊鏈分析工具，旨在支援加密貨幣合規及金融犯罪調查。

其產品包括用於加密貨幣合規的錢包篩檢及調查功能。

Elliptic Lens 支援錢包風險評估，而 Elliptic Investigator 則專為交易追蹤與分析設計。

這些工具可協助組織評估與受制裁實體、金融犯罪活動及其他已識別風險相關的潛在曝險。

主要功能：

• 錢包風險篩檢

• 交易監控

• 實體歸因

• 跨鏈調查

• 風險分類

• 合規報告

優勢：Elliptic 為處理加密貨幣交易的機構提供專屬合規及調查功能。

限制：組織應確認目前的網路覆蓋範圍、風險評分方法及產品可用性。

對於尋求區塊鏈專用 AML 功能的金融機構及虛擬資產服務供應商而言，Elliptic 特別具有參考價值。

4. Crystal Intelligence

最適合：區塊鏈鑑識與合規調查

Crystal Intelligence 是一項區塊鏈分析工具，供加密貨幣企業、金融機構及公部門組織的合規團隊與調查人員使用。

其平台支援交易追蹤、錢包分析及風險評估。

調查人員可檢視交易關係，並審查區塊鏈地址與已知實體之間可能存在的關聯。

主要功能：

• 交易追蹤

• 錢包分析

• 風險評估

• 實體歸因

• 調查視覺化

• 合規工作流程

優勢：Crystal Intelligence 結合調查功能與以合規為導向的分析能力。

限制：使用者應評估平台對相關區塊鏈網路的覆蓋範圍，以及支持歸因結果的證據。

對於需要詳細區塊鏈調查、交易風險分析，並在需要時提供可供稽核證據的組織而言，Crystal Intelligence 可能適用。

5. SlowMist

最適合：區塊鏈安全、AML 分析及遭竊資金追蹤

SlowMist 是一家區塊鏈安全公司，提供智慧合約安全服務、威脅情報及加密貨幣交易調查工具。

其區塊鏈分析產品包括 MistTrack 與 SlowMist KYT。

MistTrack 支援錢包分析、交易追蹤及潛在可疑資金流動調查。SlowMist KYT 著重於機構交易監控與 AML 風險評估。

該公司亦提供區塊鏈安全研究及事件調查服務。

主要功能：

• 錢包地址分析

• 加密貨幣交易追蹤

• AML 風險評估

• 交易監控

• 區塊鏈威脅情報

• 安全事件調查

例如，SlowMist 曾受聘擔任獨立調查人員，調查 Bitget 的 9 月 24 日安全事件近期的駭客攻擊。SlowMist 在透明發布於 GitHub 的報告中說明其調查方法與主要發現。

優勢：SlowMist 將區塊鏈交易分析與資安專業知識結合。這使其適合調查加密貨幣竊盜、可疑資金流動及安全事件的組織。

限制：使用者應評估支援的網路、可用整合功能，以及其調查產品與機構合規產品之間的差異。

對於同時尋求安全情報與區塊鏈交易分析的 Web3 組織及交易所而言，SlowMist 是特別相關的選項。

6. Merkle Science

最適合：以風險為基礎的交易監控

Merkle Science 為加密貨幣企業及金融機構提供區塊鏈風險情報與合規工具。

其產品包括交易監控及區塊鏈調查功能。

該平台旨在協助合規團隊識別潛在交易風險、調查警示、評估可疑活動曝險及篩檢非法資金。

主要功能：

• 錢包風險評估

• 交易監控

• 區塊鏈調查

• 以風險為基礎的警示

• 合規工作流程整合

• 跨鏈分析

優勢：Merkle Science 著重於在金融犯罪風險管理工作流程中應用區塊鏈情報。

限制：組織應評估平台的風險分類如何符合其合規政策與營運需求。

對於尋求可設定交易監控工具的交易所、支付服務供應商及金融機構而言，Merkle Science 可能適用。

7. Scorechain

最適合：加密貨幣 AML 合規與錢包風險評估

Scorechain 為加密貨幣企業及傳統金融機構提供區塊鏈分析與 AML 合規軟體。

其平台支援錢包篩檢、交易分析、風險監控及區塊鏈調查。

Scorechain 亦提供 API，讓組織能將區塊鏈風險評估納入既有系統。

主要功能：

• 錢包篩檢

• AML 交易監控

• 區塊鏈交易追蹤

• 風險評分

• 實體分析

• API 整合

優勢：Scorechain 著重於機構合規工作流程與區塊鏈風險分析。

其工具適用於需要評估加密貨幣交易曝險並記錄合規審查的組織。

限制：使用者應確認支援的區塊鏈網路、整合需求及可用的報告功能。

對於尋求專用 AML 分析功能的金融機構與加密貨幣企業而言，Scorechain 是值得考慮的選項。

8. AnChain.AI

最適合：AI 輔助區塊鏈安全與分析

AnChain.AI 為企業、調查人員及公部門組織開發區塊鏈分析與安全工具。

其產品著重於區塊鏈交易情報、智慧合約分析及風險識別。

該公司在部分產品組合中採用 AI 輔助分析方法。

主要功能：

• 區塊鏈交易分析

• 錢包風險評估

• 智慧合約安全分析

• 威脅情報

• 調查工作流程

• AI 輔助分析

優勢：AnChain.AI 結合區塊鏈資料分析、智慧合約及資安相關功能。

限制：組織應確認各項產品目前的可用性，並評估 AI 產生分析結果的準確性。

對於從事區塊鏈調查、安全研究及企業風險管理的團隊而言，AnChain.AI 可能具有參考價值。

9. BlockSec

最適合：鏈上交易調查與 Web3 安全

BlockSec 是一家區塊鏈安全公司，提供智慧合約分析、交易調查及鏈上安全監控工具，著重於加密貨幣交易的視覺化與追蹤。

BlockSec 亦開發以安全為導向的工具與服務，用於分析區塊鏈活動及識別潛在威脅，包括詐騙與詐欺調查。

主要功能：

• 交易追蹤

• 錢包關係視覺化

• 鏈上調查

• 智慧合約安全分析

• 威脅監控

• 安全研究

優勢：BlockSec 結合區塊鏈交易分析與技術安全專業知識。

其工具特別適合調查智慧合約事件及檢視鏈上資金流動。

限制：不應自動將 BlockSec 視為企業 AML 交易監控軟體的完整替代方案。

組織應評估其可用產品是否支援自身特定的合規需求。

10. Bitquery

最適合：區塊鏈資料 API 與自訂分析開發

Bitquery 為開發人員、研究人員及建構分析應用程式的組織提供區塊鏈資料基礎設施。

其平台透過 API、資料串流及其他介面提供已建立索引的區塊鏈資料。

Bitquery 支援交易分析、代幣轉帳、去中心化交易所活動及區塊鏈資料處理等使用情境。

主要功能：

• 區塊鏈資料 API

• 交易與代幣轉帳分析

• 即時資料串流

• 資金流向追蹤

• 地址標籤

• 開發人員整合

優勢：Bitquery 提供彈性的區塊鏈資料集存取方式，適合建構自訂分析系統的組織。

限制：存取區塊鏈資料並不會自動提供完整的合規或調查工作流程。

組織可能需要建立額外的監控、風險評估及案件管理功能。

對於需要以程式方式存取區塊鏈資訊的開發人員及資料團隊而言，Bitquery 特別實用。

官方網站：Bitquery

11. Lukka

最適合：機構級數位資產資料與合規

Lukka 為金融機構、會計團隊及其他企業使用者提供數位資產資料解決方案。

其產品涵蓋數位資產資料管理、估值、報告及合規相關分析等領域。

Lukka 於 2024 年收購 Coinfirm，擴展了其區塊鏈分析及合規能力。

主要功能：

• 數位資產資料管理

• 區塊鏈分析

• 合規相關風險分析

• 機構報告

• 資產估值資料

• 企業資料整合

優勢：Lukka 結合區塊鏈相關資訊與機構金融資料需求。

限制：尋求專業犯罪調查功能的組織應確認目前可用的鑑識及交易監控功能。

對於需要數位資產資料基礎設施及合規相關服務的金融機構而言，Lukka 可能具有參考價值。

12. Nansen

最適合：鏈上市場情報與錢包分析

Nansen 是一個著重於加密貨幣市場研究的區塊鏈分析平台。

其結合區塊鏈交易資料、錢包標籤及分析儀表板。

交易者與研究人員使用 Nansen 檢視代幣流向、錢包活動及去中心化金融市場。

主要功能：

• 錢包標記

• 代幣流向分析

• 聰明錢監控

• 投資組合分析

• DeFi 分析

• 市場儀表板

優勢：Nansen 提供易於使用的工具，以理解鏈上市場活動。

其特別適合研究錢包行為與流動性變動的研究人員及交易者。

限制：Nansen 不應被視為專用機構 AML 監控軟體的替代方案。

錢包標籤與市場指標也可能不完整，或有不同解讀空間。Nansen 最適合市場情報，而非正式合規篩檢。

13. Arkham Intelligence

最適合：錢包歸因與實體層級區塊鏈研究

Arkham Intelligence 提供用於檢視區塊鏈地址、實體及交易關係的工具。

其平台允許使用者探索錢包活動、交易歷史與已歸因實體，並在審查相關地址時於分析過程中手動建立工作群集。

這可協助研究人員調查大型加密貨幣轉帳，並理解可識別區塊鏈參與者的行為。例如，Bybit 在 2025 年 2 月其 Ethereum 冷錢包遭受 15 億美元攻擊後，主要聘請 Arkham Intelligence 作為重要鑑識合作夥伴。

主要功能：

• 錢包歸因

• 實體層級分析

• 交易視覺化

• 投資組合監控

• 錢包活動研究

• 鏈上情報

優勢：Arkham 強調以實體為導向的區塊鏈研究與交易可視性。

限制：公開歸因資訊可能不完整或不正確。

該平台不應被視為機構 AML 合規系統的全面替代方案。

對於檢視加密貨幣活動的交易者、研究人員及分析師而言，Arkham 特別具有參考價值。

14. Breadcrumbs Crypto

最適合：易於使用的區塊鏈交易追蹤

Breadcrumbs 提供加密貨幣追蹤工具，用於將區塊鏈交易視覺化並進行調查。

其介面旨在協助使用者檢視錢包地址之間的關係並追蹤交易流向。

該平台可能適用於獨立研究人員、調查人員及學習區塊鏈鑑識的使用者。

主要功能：

• 交易視覺化

• 錢包關係分析

• 資金流向追蹤

• 地址調查

• 區塊鏈研究

優勢：Breadcrumbs 著重於易於使用的交易視覺化與調查工作流程。

限制：使用者應確認支援的網路，並判斷平台提供的歸因、風險評分及報告功能是否足以滿足其預期用途。

Breadcrumbs 可能適用於較小規模的調查及教育研究。

15. Mandiant

最適合：資安調查與事件回應

Mandiant 為 Google Cloud 的一部分，提供資安調查、威脅情報及事件回應服務。

與專用區塊鏈 AML 平台不同，Mandiant 主要著重於調查資安事件，並協助組織理解及回應威脅。

其功能與加密貨幣企業相關，因為交易所遭入侵、錢包基礎設施攻擊及安全漏洞可能同時涉及傳統資安證據與區塊鏈交易。

例如，調查加密貨幣竊盜可能需要分析遭入侵的系統、攻擊者行為及區塊鏈資金流向。

Mandiant 的專業能力主要適用於此類調查中的資安部分。同樣地，Bitget 最近也聘請 Mandiant 調查近期駭客攻擊，其報告已在此發布。

主要功能：

• 資安事件回應

• 數位鑑識調查

• 威脅情報

• 入侵評估

• 威脅獵捕

• 安全事件報告

優勢：Mandiant 提供成熟的資安調查及事件回應能力。

限制：Mandiant 並非傳統的區塊鏈 AML 篩檢平台。

需要錢包風險評分、自動入金篩檢或日常區塊鏈交易監控的組織，通常仍需要專業區塊鏈分析工具。

因此，Mandiant 最適合被理解為補充性的安全調查服務供應商，而非 Chainalysis 或 TRM Labs 的直接競爭對手。

哪種區塊鏈分析工具最適合不同使用情境？

合適的平台取決於組織的目標。

最適合加密貨幣 AML 合規

進行交易監控與錢包風險評估的組織可考慮：

• Chainalysis

• TRM Labs

• Elliptic

• Merkle Science

• Scorechain

• SlowMist KYT

這些供應商提供與加密貨幣合規及風險監控相關的功能。

然而，是否適用仍取決於支援的資產、法律要求及實作需求。

最適合區塊鏈調查

進行加密貨幣交易調查的團隊可考慮：

• Chainalysis Reactor

• TRM Forensics

• Crystal Intelligence

• SlowMist MistTrack

• BlockSec MetaSleuth

這些工具著重於交易追蹤、調查分析或相關功能。

應透過實務測試評估歸因及跨鏈分析的品質。

最適合區塊鏈市場情報

交易者與研究人員可考慮：

• Nansen

• Arkham Intelligence

• Bitquery

這些平台提供錢包活動、代幣轉帳及區塊鏈市場行為相關資訊。

然而，不應將其市場情報功能與完整的 AML 合規功能混為一談。

最適合資安調查

調查安全事件的組織可考慮：

• Mandiant

• SlowMist

• BlockSec

• AnChain.AI

這些供應商提供可補充區塊鏈交易調查的資安相關功能。

合適的選擇取決於事件是否涉及遭入侵的基礎設施、智慧合約、錢包或其他系統。

最適合建構自訂區塊鏈分析功能

開發人員與資料團隊可考慮 Bitquery。

其 API 與已建立索引的區塊鏈資料集可支援開發自訂儀表板、交易分析工具及資料處理工作流程。

然而，建構可投入正式環境的合規系統，還需額外考量風險方法、控制措施、報告及監管義務。

區塊鏈分析工具的費用是多少？

區塊鏈分析軟體採用不同的定價模式。

有些平台免費提供有限功能，而企業合規產品通常需要商業協議。

常見定價結構包括：

企業定價可能取決於交易量、支援的網路、使用者存取權限及整合需求。

組織應直接向供應商索取最新報價，而非依賴可能過時的公開價格；如有提供，也應查看各供應商的定價頁面或產品頁面，以取得目前費用及試用詳情。

區塊鏈分析工具能識別犯罪活動嗎？

區塊鏈分析工具可識別交易模式及與已知非法活動的潛在曝險。

然而，它們無法獨立判定犯罪意圖。

例如，錢包可能在其所有者不知情的情況下，與涉及可疑活動的地址互動。

同樣地，涉及加密貨幣交易所的轉帳不一定能揭露負責該交易者的身分。

可靠的調查需要情境分析與佐證。

因此，區塊鏈情報應協助人類決策，而非取代人類決策。

結論

區塊鏈分析工具在加密貨幣合規、調查、安全及市場研究中扮演重要角色。

然而，本指南涵蓋的各個區塊鏈追蹤平台服務於不同用途。

組織應根據營運需求、支援的網路、資料品質及合規要求選擇工具。

最合適的區塊鏈分析平台不一定是功能清單最長的平台，而是能為使用者所需決策提供可靠且可解釋資訊的平台。

常見問題

區塊鏈調查人員使用哪些工具？

調查人員可能使用 Chainalysis Reactor、TRM Forensics、Crystal Intelligence、SlowMist MistTrack 及 BlockSec MetaSleuth 等平台。

合適的工具取決於調查需求及支援的區塊鏈網路。

區塊鏈分析工具免費嗎？

部分平台提供免費或有限存取功能。

進階調查與企業合規產品通常需要付費訂閱或商業協議。

區塊鏈分析可以追蹤遭竊的加密貨幣嗎？

區塊鏈分析可協助追蹤支援網路上的遭竊加密貨幣。

然而，追蹤資產並不保證能夠追回資產或識別責任方。

區塊鏈分析工具可以識別錢包擁有者嗎？

有時可以，但歸因並不一定具有決定性。

識別錢包在現實世界中的控制者，可能需要區塊鏈交易紀錄以外的額外資訊。

區塊鏈分析與區塊鏈鑑識有何不同？

區塊鏈分析廣泛檢視區塊鏈資料。

區塊鏈鑑識則著重於調查分析，通常涉及疑似金融犯罪或安全事件。