「Chúa mới」Serenity：Sivers có thể trở thành nút thắt chính trong ngành công nghiệp CPO và các bước "kẹt cổ"

BlockBeats Tin tức, ngày 4 tháng 6, "ông vua cổ phiếu mới" Serenity đã đăng bài phân tích cho rằng, khi công nghệ đóng gói quang học chung (CPO) dự kiến sẽ bước vào giai đoạn triển khai quy mô lớn vào nửa cuối năm 2027, Sivers Semiconductors (SIVE) có thể đồng thời đóng vai trò là nút thắt của ngành công nghiệp và là điểm then chốt.

Nó chỉ ra rằng, nguồn cung laser liên tục (CW) đã xuất hiện dấu hiệu căng thẳng. Do ảnh hưởng từ các đơn hàng liên quan đến Nvidia trước đó, các nhà máy của Sumitomo Electric, Furukawa Electric và Win Semi ở Nhật Bản đã đạt công suất cao, trong khi Sivers, sử dụng mô hình nhà máy nhẹ (fab-lite), đã kiểm soát trước công suất của các nhà gia công như Win Semi, thực chất nắm giữ lượng lớn nguồn cung laser CW cuối cùng.

Phân tích cho rằng, bao gồm các dự án ASIC của Ayar Labs, Jabil, Marvell Celestial và các nhà cung cấp đám mây quy mô siêu lớn khác trong các tuyến đường CPO, đều phụ thuộc nhiều vào giải pháp laser của Sivers, trong ngắn hạn thiếu nguồn thay thế trưởng thành, khiến nó giữ vị trí "kẻ khóa cổ" mang tính cấu trúc trong toàn bộ hệ sinh thái.

Ngoài ra, Sivers còn là thiết kế laser tham khảo mặc định của GlobalFoundries, các đối tác trong hệ sinh thái liên quan bao gồm AMD và nhiều nhà cung cấp chip CPO khác. Ngoại trừ các nhà sản xuất có khả năng tích hợp dọc như Nvidia và Broadcom, hầu hết các dự án ASIC và CPO thương mại đều có thể xoay quanh Sivers.

Serenity dự đoán, khi quy mô thị trường CPO trong tương lai khoảng một năm rưỡi sẽ tăng từ gần như không tăng lên đến 81 tỷ đến 91 tỷ USD, Sivers có khả năng sao chép con đường phát triển của Lumentum, và có thể trong vài năm tới trở thành công ty có giá trị thị trường khoảng 75 tỷ USD. Tuy nhiên, các quan điểm trên chỉ là đánh giá cá nhân của các nhà phân tích thị trường.