Giao dịch tiền điện tử này đã in ra lợi nhuận APY 638% vào tháng trước: Chi tiết

Hyperliquid nổi tiếng nhất với sàn giao dịch hợp đồng vĩnh viễn trên chuỗi, nhưng bạn có biết còn có các vault nơi người dùng có thể gửi tiền và theo dõi các chiến lược giao dịch cụ thể không?

Một trong những vault này, hiện đang có tổng giá trị bị khóa hơn 3 triệu đô la, đã mang lại APY 638% trong tháng trước. Hãy cùng xem xét.

Vaults của Hyperliquid là gì?

Vaults của Hyperliquid là một trong những tính năng được theo dõi chặt chẽ hơn trên sàn giao dịch phái sinh phi tập trung. Chúng cho phép các nhà giao dịch tham gia vào các chiến lược chia sẻ.

Hãy nghĩ về nó theo cách này – một vault hoạt động giống như một tài khoản giao dịch nhóm. Một người dẫn đầu vault thực hiện chiến lược, trong khi các người dùng khác có thể gửi tiền vào vault và tiếp xúc với kết quả.

Nếu chiến lược sinh lời, người gửi tiền sẽ chia sẻ lợi nhuận. Nếu thua lỗ, họ cũng chia sẻ thiệt hại.

Điều làm cho vaults thú vị là, khác với một sản phẩm lợi nhuận cơ bản chỉ cho vay hoặc cân bằng lại tài sản, chúng được xây dựng trực tiếp vào HyperCore. Điều này có nghĩa là các chiến lược vault có thể tận dụng hạ tầng hiện có dành cho các nhà giao dịch trên sàn, bao gồm đòn bẩy, thanh lý, hợp đồng vĩnh viễn, thực thi với tốc độ cao, và tất cả những gì Hyperliquid cung cấp.

Điều này có thể biến chúng thành công cụ mạnh mẽ cho những người tìm kiếm các con đường thụ động hơn, nhưng cũng có thể rủi ro. Lợi nhuận có thể biến động rất mạnh theo cả hai hướng, đặc biệt khi vaults sử dụng đòn bẩy hoặc đặt cược theo hướng tập trung.

Một cách thú vị để hình dung là so sánh nó với copy trading trên chuỗi với vốn pooled. Chiến lược hoàn toàn có thể nhìn thấy, hiệu suất có thể theo dõi, và người dùng có thể chọn xem hồ sơ rủi ro có phù hợp với danh mục của họ không.

Long HYPE và BTC, Short “Rác rưởi” Lợi 638% APY Tháng trước

Một vault đặc biệt xây dựng trên Hyperliquid đã thu hút sự chú ý sau khi mang lại APY 638% trong tháng qua.

Nó có tên là “Long HYPE & BTC, Short Garbage,” và hiện quản lý khoảng 3,03 triệu đô la tổng giá trị bị khóa.

Chiến lược của nó được thiết kế để 70% là HYPE và 30% là BTC theo chiều dài. Nó cũng duy trì các vị thế short trong rổ ít nhất 10 đồng coin có giá trị FDV cao và phát thải cao, với phần short chiếm khoảng 60% tổng tiếp xúc danh nghĩa.

Như bạn có thể thấy từ bảng vị thế, giao dịch kém hiệu quả duy nhất là vị thế long BTC, mặc dù đã được bù đắp bởi khoản thanh toán funding.

Biểu đồ PnL tổng thể của vault cho thấy một đà tăng mạnh trong 30 ngày trước đó, gần đạt mức 1,2 triệu đô la.

Tất nhiên, điều này không nên hiểu là một lợi nhuận rủi ro thấp. Ngược lại, nó phản ánh một giao dịch crypto dài ngắn đòn bẩy khá quyết đoán, phụ thuộc nhiều vào hiệu suất giá của HYPE.

Bài viết này lần đầu tiên xuất hiện trên CryptoPotato.