«Ідеальний шторм» вказує на значно менший автомобільний ринок США до 2040 року.

дивіться зараз

ВІДЕО6:0706:07

Автомобільна промисловість стикається з демографічною прірвою

Автомобілі

Десять років тому в США було продано рекордні 17,6 мільйона легкових автомобілів, пікапів і позашляховиків. Деякі прогнози свідчать, що країна може більше не наблизитися до цього показника.

Аналітики консалтингової фірми Bain & Company заявили, що кілька ознак вказують на те, що ринок скоро знову скоротиться. Падіння народжуваності, зміни в поведінці, високі ціни на автомобілі та зростаючий спектр альтернатив можуть призвести до зниження продажів більш ніж на 2 мільйони одиниць до 2040 року, згідно з їхнім аналізом.

Ці ознаки вказують на майбутнє, де автовиробники жорстко конкуруватимуть за скорочення кількості клієнтів, сказав Марк Готфредсон, партнер Bain & Company.

Автомобільна промисловість історично залежала від щорічного зростання на 1%, яке відстежує збільшення загальної чисельності населення, сказав Готфредсон. Але в усьому світі державна статистика показує, що зростання населення сповільнилося, а в деяких країнах уже спостерігається спад.

"Це ідеальний шторм, чи не так?" — сказав Готфредсон. "Усе починається зі скорочення населення. Ви більше не є галуззю зростання. Ви є галуззю занепаду. Ви є галуззю занепаду в той час, коли технології змінюють усе."

Рівень фертильності в США у 2025 році становив близько 1,6 народжень на жінку. Хоча це не так низько, як у деяких країнах Європи чи Азії, це вважається нижчим за рівень заміщення 2,1, згідно з Центрами з контролю захворювань.

Bain заявила, що це компенсувалося відносно високою імміграцією — близько мільйона людей прибувають до США, згідно з історичним середнім показником, який вона навела. Але фірма заявила, що очікує, що обмежувальна імміграційна політика триватиме наступні 15 років, скоротивши історичні показники чистої міграції за останні 20 років удвічі, що означає, що вона може знову досягти низьких рівнів, які спостерігалися у 2019 році.

Поведінка населення, що залишилося, змінилася — частково через високі ціни та доступні альтернативи, згідно з Bain. Половина 16-річних сьогодні не мають водійських прав, порівняно з майже 70% 16-річних у період з 1966 по 1984 рік, сказав Готфредсон. Ця статистика може відображати лише затримку, а не повну відмову — дослідження Bain свідчить, що більшість людей все ж отримують права до 25 років.

Тим не менш, частка реєстрацій нових транспортних засобів серед людей віком від 18 до 34 років впала з 12% у першому кварталі 2021 року до менш ніж 10% до середини 2025 року, згідно з S&P Global Mobility. Покупці віком 55 років і старші становлять майже половину всіх нових реєстрацій і утримують найбільшу частку протягом восьми кварталів поспіль, зазначила фірма.

"Рушійною силою цього є доступність", — сказав Крейг Дейтч, засновник і президент Telemetry, фірми, яка проводить маркетингові дослідження для автомобільної промисловості. Щомісячні платежі за новими транспортними засобами зросли на 30% за чотири роки, і майже кожен п'ятий новий автомобіль тепер має платіж понад 1 000 доларів на місяць, додав він.

дивіться зараз

ВІДЕО2:0102:01

Більше щомісячних платежів за автокредити перевищують 1 000 доларів, і більшість із них не за моделі класу люкс

Squawk Box

AutoForecast Solutions, прогнозна фірма, очікує, що продажі нових автомобілів у США залишаться відносно стабільними на рівні близько 16 мільйонів до 2033 року, найвіддаленішого року в майбутньому, на який компанія робить оцінки.

"Коли ви дивитеся в майбутнє, молоді люди з більшою ймовірністю використовуватимуть Uber або Lyft, коли кудись їдуть", — сказав Сем Фіорані, віце-президент з глобального прогнозування транспортних засобів компанії. "Ми все ще бачимо групи молодих людей, які люблять водити машину і хочуть новий автомобіль, але менше з них можуть собі це дозволити."

Якщо роботаксі стануть широко доступними та доступними за ціною протягом наступних 15 років, частка ліцензованого населення може впасти приблизно на 2–3 відсоткові пункти, до 85%, згідно з дослідженням Bain. Кількість транспортних засобів на одного водія може зменшитися з 1,2 до 1,1, що буде еквівалентно позбавленню одного автомобіля від 10% до 20% домогосподарств США.

Прогнози, які Готфредсон озвучив CNBC, є переглянутими. Раніше він націлювався на 2030 рік як на рік, коли обсяги впадуть нижче 14 мільйонів, але сказав, що змінив ці припущення, оскільки автономні транспортні засоби з'являються довше, ніж очікувалося.

Однак демографічні показники вже закладені.

"Ми вже знаємо, скільки людей народилося і скільки людей досягнуть віку керування автомобілем у 16 років через 16 років. І тому ми можемо з великою впевненістю сказати, що коли ми дійдемо до 2040 року, ми побачимо певний спад у США. Цей спад буде ще гіршим у таких місцях, як Європа, і в таких місцях, як більшість країн Азії."

Готфредсон сказав, що найбільш прямим показником потенційного майбутнього спаду є рівень "дереєстрації" транспортних засобів, коли їх знімають з дороги та або утилізують, або експортують на інший ринок, як це відбувається з вживаними автомобілями.

У 2000 році рівень дереєстрації становив близько 6%, згідно зі звітом Bain. Станом на 2025 рік цей показник становив близько 5%. Готфредсон сказав, що до 2040 року цей показник може впасти до 4,4%. Це в першу чергу тому, що транспортні засоби служать довше — досягнувши рекордних 12,8 років на дорозі у 2025 році, згідно з S&P Global Mobility.

Це може змінитися. Довговічність акумуляторів електромобілів все ще невизначена. Також незрозуміло, як довго автовиробники будуть готові або зможуть оновлювати програмне забезпечення, яке стає все більш важливим для нових автомобілів.

Однак автомобільні прогнозисти кажуть, що з такими високими цінами на транспортні засоби, промисловість повинна знайти спосіб підтримувати автомобілі в експлуатації.

"Сьогоднішні транспортні засоби не можуть мати обмеження в п'ять-десять років", — сказав Фіорані. "Це непрактично для людини, яка витрачає 50 000 або 100 000 доларів, щоб її машина стала брухтом менш ніж за десять років."

Якщо ці тенденції збережуться, автомобільна промисловість у США, ймовірно, стане ще більш конкурентною. Споживачі вже мають вибір із близько 450 брендів у країні.

"Конкуренція в США буде запеклою", — сказав Готфредсон. "Занадто багато автовиробників і занадто багато брендів конкурують за споживачів. Ринок повинен консолідуватися."

Оберіть CNBC як ваше улюблене джерело в Google і не пропустіть жодного моменту від найнадійнішого імені в бізнес-новинах.