$LAB За 24 години виріс на 25.85% — з 8.7 до 11.39, обсяг торгів 288 млн. Але не поспішайте кричати "бики повернулись". Я лише після вчорашнього протоколу ФРС наважився сказати: це ралі зовсім не синхронне з американським ринком акцій.

Минулої п’ятниці вийшли дані Nonfarm Payrolls — рівень безробіття 4.5% перевищив очікування. S&P 500 того вечора впав на 0.8%, біткоїн теж просів на 2%. А от $LAB пішов у протилежний бік — що це означає? Він не є ризиковим активом, синхронним із фондовим ринком, а реалізує власну наративну логіку. Я рахував кореляцію: за останні два тижні коефіцієнт кореляції $LAB з Nasdaq за 24 години склав лише 0.31, а з нафтою — від’ємний -0.47. Ця монета споживає вигоду від переоцінки активів на тлі очікувань охолодження інфляції.

У протоколі ФРС фраза «більшість учасників вважають за доцільне призупинити зниження ставки на одному із засідань» була сприйнята ринком як "м’яка посадка". Мідь учора підскочила на 2.7% — ось доказ. Динаміка $LAB дуже синхронна з циклом міді на LME. Подивіться: попередній пік $LAB на рівні 14.5 точно збігався з ціною міді 8800. Зараз мідь відскочила з 8200 до 8550 — у $LAB ще є простір.

Але не ставайте сліпим биком. Зараз 11.25 уже близько до максимуму за 24 години, входити важко — стоп-лосс не поставиш. Моя звична тактика ордерів: на відкаті до зони 10.8–11.0 поставити 0.5% позиції, стоп-лосс нижче 9.8. Тейк-профіт спочатку 12.5 — там опір попереднього піку. Якщо сьогодні ввечері американський ринок відкриється зростанням, можна дійти до 13.2. Не перевищуйте 5% загального портфеля — волатильність цієї монети втричі вища за біткоїн, один штир — і мінус 10% звичайна справа.

З технічної точки зору обсяги зросли, але грошові потоки показують чистий приплив лише 4 млн — отже, ралі рухає FOMO роздрібних інвесторів. Якщо завтра CPI виявиться вищим за прогнози, мідь різко впаде, і $LAB наздожене зниження. Не дивіться лише на графік — слідкуйте за даними CPI у середу та ціною закриття ф’ючерсів на мідь.

P.S. Я щодня сиджу на Wall Street Breakfast, роблю зрізи даних. Підпишіться — наступного разу за півгодини до вікна підвищення ставки надішлю сигнал.