Новий наратив PCB: короткострокове зниження ціни? середньострокова затримка? яким буде майбутнє?

Коригування, з яким стикається PCB, по суті є надмірною реакцією ринку на негативні чутки після значного попереднього зростання, а не суттєвим розворотом фундаментальних показників галузі.

Чутки про «примусове зниження ціни на 10%» від NVIDIA були офіційно спростовані як неправдиві; за цим стоїть приховане занепокоєння «存算光» щодо розподілу прибутку від капітальних витрат. Твердження про те, що «Shenghong Technology затримує поставки Rubin», не має логічної підтримки з боку галузі, але в середньостроковій перспективі все ще існує технічна можливість затримки поставок kyber.

Наразі високоякісні PCB для AI-серверів все ще перебувають у стані дефіциту виробничих потужностей, виробники PCB мають сильну переговорну позицію, а хмарні провайдери більше зосереджені на стабільних поставках, а не просто на зниженні цін.

У довгостроковій перспективі тенденція до підвищення рівня PCB, спричинена AI, є незворотною, а технічні збурення є радше тактичними елементами, ніж повною зміною фундаментальних показників.