$$SOXL 24h впав на 13.29%, але обсяг торгів 1,5 млрд доларів – дані не збігаються. Така дивергенція ціни та обсягу в кредитних ETF трапляється вкрай рідко: ціна різко падає, але гроші все ще активно торгуються, що свідчить про запеклу боротьбу биків та ведмедів у діапазоні 221-270. Я переглянув історичні дані, за останні півроку SOXL мав обсяг торгів понад 1,5 млрд доларів лише тричі, і щоразу це відбувалося поблизу точок зміни великого тренду.

Три можливі значення: По-перше, це може бути «збивання» з боку великих гравців, які використовують негативні новини в секторі напівпровідників. SOXL — це тричі довгий ETF на напівпровідники, вчора індекс напівпровідників Філадельфії впав на 2,1%, але падіння SOXL було більш ніж удвічі більшим за нормальний леверидж, що свідчить про те, що багато панічних продавців були виманені. Якщо завтра на відкритті не буде пробито мінімум 221,59, дуже ймовірно, що сформується хибний пробій, і ціна повернеться до 250. По-друге, можливо, це гамма-стиснення перед закінченням терміну дії опціонів. Сьогодні якраз за три дні до місячного розрахунку за опціонами, близько 40% обсягу торгів на 1,5 млрд доларів — це активний продаж кол-опціонів, що означає, що маркет-мейкери хеджуються на низьких цінах, що насправді закладає основу для відскоку — рівень опору на 269,63. По-третє, найгірший сценарій: гроші передбачають яструбиний розворот ФРС наступного тижня і завчасно скорочують леверидж-позиції. Але якби це був системний ризик, обсяг торгів був би більшим, і інші тричі ETF не падали б так само, як тільки SOXL.
Рекомендації щодо дій: за поточною ціною 228 можна легко відкрити довгу позицію, стоп-лосс на два долари нижче 221, тейк-профіт у два рівні – 252 та 268. Розмір позиції не більше 5% від загального капіталу, оскільки SOXL може впасти більш ніж на 15% за день, тому необхідно залишити простір для додавання. Якщо ціна пробиває 221,59, не рекомендується додавати, зачекайте поблизу 219. Такі сигнали трапляються раз на рік, але якщо помилилися, визнавати помилку потрібно швидко. Моя власна позиція вже виставлена на 229, щоб «зловити ніж», співвідношення ризику до прибутку 3:1 варте гри. Пам'ятайте, ті, хто копіює: не тримайте позицію SOXL на ніч, якщо ви не проводите за монітором більше часу, ніж я.