Нещодавно виявив, що багато інвесторів навколо спостерігають за довгостроковими позиціями без особливих рухів, і починають замислюватися про можливості короткострокової торгівлі. Чесно кажучи, короткострокова торгівля дійсно має свою привабливість, швидкий обіг капіталу, чіткий ритм, і в коливальних ринкових умовах легше визначити точки входу і виходу. Але ризики також не можна ігнорувати: при повільній реакції або слабкій дисципліні збитки можуть настати дуже швидко.

Останнім часом я зібрав набір логіки відбору акцій для короткострокової торгівлі і вважаю, що варто поділитися. Основний принцип — три слова: є коливання. Для короткострокової торгівлі не потрібно сліпо вірити у фундаментальні показники, вона базується на швидкому обігу капіталу і цінових коливаннях для заробітку на різниці цін. Навіть компанії, які довго вважаються перспективними, у проміжних фазах можуть демонструвати зростання цін з подальшим відкатом або консолідацію, і без явних коливань короткострокова торгівля не підходить.

Тому при відборі акцій я більше покладаюся на технічний аналіз. Шукаю рівні опору і підтримки для торгівлі в межах діапазону або визначаю чіткий тренд — купувати або продавати в напрямку тренду. Якісна короткострокова ціль повинна мати кілька характеристик: мати тематичний потенціал, високий обсяг торгів і значні цінові коливання. Зазвичай це ринкові коливання або новини компанії, наприклад, фінансові звіти або важливі повідомлення, які легко привертають увагу і спонукають до спекуляцій.

Тематичність дуже важлива. Поточні популярні теми привертають увагу інвесторів, і тому обсяг торгів зростає, а цінові коливання стають більшими. Наприклад, NVDA через тематику AI і напівпровідників — багато хто слідкує за цим, і торгова активність не зменшується. Але потрібно враховувати свіжість теми: не слід гнатися за застарілими або непевними темами, інакше можна застрягти у збитках.

Обсяг торгів також дуже важливий. Найбільше боїшся, коли купуєш, а продати не можеш. Акції з високим обсягом мають вузький спред між ціною купівлі і продажу, і твій вхід або вихід не вплине на ціну. Реакція ціни швидка, і ти можеш швидко скористатися можливістю або обмежити збитки. Якщо через твої дії ціна змінюється, то ти вже створюєш ситуацію, а не аналізуєш її — тому потрібно обирати акції з достатнім обсягом торгів.

Великий діапазон коливань також є необхідною умовою. Деякі акції, навіть з тематикою і обсягом, мають невеликі коливання і більше підходять для довгострокової інвестиції. Наприклад, волатильність Walmart значно менша, ніж у Tesla. Перед і після фінансових звітів зазвичай спостерігаються явні цінові прориви — це дуже подобається короткостроковим трейдерам. Наприклад, коли Netflix перевищує очікування і різко зростає, або META падає і прориває рівень вниз — це типові приклади.

З урахуванням цих характеристик я поділив популярні цілі для короткострокової торгівлі на п’ять основних груп. Перша — AI і напівпровідники, це найчіткіша і найактивніша фінансова лінія ринку. Поки історія AI триває, напівпровідники будуть активно торгуватися, і ключові акції — NVDA, AMD, INTC, SMCI — заслуговують уваги. Виробники чіпів і компанії, пов’язані з серверами, мають більшу волатильність і швидший потік капіталу, ніж софтверні компанії.

Друга група — акції з високою тематикою і волатильністю. Вони легко можуть проривати обсяги і проривати рівні, мають чисті технічні сигнали, але їхня ліквідність гірша за лідерів ринку, і потрібно враховувати спред при вході і виході. Вони мають чітку тему, але їх коливання більше залежить від емоцій ринку. З правильним стоп-лоссом їх можна використовувати як інструменти.

Третя група — криптовалютні концептуальні акції. Якщо не хочеш безпосередньо торгувати біткоїном, але хочеш брати участь у коливаннях, Coinbase (COIN) і MicroStrategy (MSTR) — найпряміші альтернативи. Зазвичай вони слідують за рухами біткоїна: коли біткоїн зростає, вони теж зростають, і навпаки. Це ідеально підходить для короткострокової торгівлі за трендом. Коли біткоїн прориває важливі рівні, можна купувати COIN або MSTR, і ритм буде схожий. Але їхні коливання зазвичай більші, оскільки вони додатково мають премію і емоції фондового ринку.

Четверта група — популярні лідери ринку. Tesla (TSLA) завжди популярна для короткострокової торгівлі, оскільки багато роздрібних інвесторів вкладають у неї, і вона швидко може зростати або падати. Palantir (PLTR) має чіткі рівні підтримки і опору, і є улюбленцем роздрібних інвесторів. Такі акції не зникнуть раптово з уваги, і щодня мають достатній обсяг і обговорення, що підвищує надійність технічних сигналів.

П’ята група — акції, що рухаються під впливом подій. Oracle (ORCL) може бути неактивною, але при публікації фінансових звітів миттєво стає центром уваги. Перед звітом волатильність зростає, і в цей день легко проривається рівень на 5% і більше. Крім фінзвітів, важливі контракти, нові продукти або регуляторні рішення також можуть стати тригерами. Такі акції добре використовувати для розміщення опціонів або CFD перед звітом, або слідкувати за трендом після підтвердження напрямку.

Особливо хочу наголосити на Tesla, NVIDIA і AMD. Tesla — лідер у електромобілях, її ціна дуже волатильна, і часто через пости Маска, дані про доставку або прогрес автопілота за один день може змінитися на 5-10%. NVIDIA — гігант GPU, широко застосовуються у іграх, дата-центрах і автопілоті, і її волатильність дуже висока. AMD — ключовий постачальник AI-серверів, і під час фінзвітів її середньоденна волатильність може перевищувати 12%, що значно більше за середню по акціях.

Короткострокова торгівля дуже залежить від дисципліни і торгових витрат. На американському ринку високий обсяг торгів і відсутність комісій роблять його найпопулярнішим для короткострокової торгівлі у світі. Тут дозволяється багаторазово купувати і продавати одну і ту ж акцію за день, що дає більшу гнучкість. Якщо хочеш почати, спершу потренуйся на демо-рахунку, щоб зрозуміти ритм коливань, а потім — з невеликими сумами. Можна також ознайомитися з торговими платформами і обрати інструмент, що підходить саме тобі, і почати реалізовувати стратегії короткострокової торгівлі.