Нещодавно я проаналізував питання ліквідації, і виявив, що багато хто зосереджений на множнику кредитного плеча, але ігнорує дуже підступну пастку — «затримку ціноутворення». Кажучи прямо, якщо ціноутворювачі затримуються з оновленням котирувань, ціна, яку бачить ваше положення, може здаватися цілком нормальною, але на стороні ліквідаційної межі рахунок ведеться за старою ціною, і при великих коливаннях вас можуть раніше «зняти» з позиції; ще більш дратує те, що коли ціна повернеться до актуальної, вас вже може й не бути, і ви подумаєте, що це через вашу повільну реакцію. Тепер перед взаємодією я зазвичай швидко дивлюся: яка служба ціноутворення використовується цим протоколом, яка частота оновлень, чи є резервні джерела для екстремальних ситуацій, інакше я зменшу кредитне плече, щоб застрахуватися. До речі, нещодавно знову загострилася дискусія щодо NFT-роялті, і це теж схоже на проблему «хто визначає правила/дані», адже при низькій ліквідності найперше страждає саме невелика прибутковість звичайних користувачів. В будь-якому разі, я краще зароблю менше, ніж потраплю під цю затримку у навчанні.