Нещодавно знову хтось запитав мене, як користуватися індикатором KDJ, тому я вирішив написати щось для всіх, щоб пояснити чітко. Чесно кажучи, цей індикатор дійсно дуже популярний серед роздрібних трейдерів, але багато хто лише дивиться на лінії, не розуміючи логіки за ними, і в результаті часто потрапляють у пастку.

Спершу наведу реальний приклад. У лютому 2016 року індекс Hang Seng у Гонконгу стрімко падав, ціни йшли все нижче і нижче, здавалося, що вже немає виходу. Але досвідчені трейдери помітили щось інше: рух KDJ індикатора був зростаючим, кожна хвиля була вищою за попередню. Це так званий дивергенція дна — класичний сигнал розвороту. В результаті 19 лютого індекс Hang Seng прорвався і сформував великий бичий свічковий стовпчик з ростом на 965 пунктів, що становило 5.27%. Ті, хто раніше помітив цей сигнал, одразу зайшли в позицію на дні.

Бачите, яка це сила KDJ? Він допомагає вам виявити можливості, поки інші ще панікують і не помічають, що ховається у тренді.

А що ж таке цей індикатор KDJ? Простими словами, це випадковий (стохастичний) індикатор, який через вимірювання положення ціни закриття у межах за певний період визначає, чи ринок перекуплений чи перепроданий. На графіку є три лінії: K (швидка), D (повільна) і J. Лінії K і D використовуються для визначення стану перекупленості/перепроданості, а J відображає ступінь відхилення між K і D.

Щодо формули KDJ — її не потрібно зубрити напам’ять. Головне — спочатку обчислити так званий RSV (від англ. Raw Stochastic Value), формула якого: (ціна закриття сьогодні – мінімум за n днів) ÷ (максимум за n днів – мінімум за n днів) × 100. Потім на основі RSV за допомогою згладжувальних формул обчислюються значення K, D і J. Більшість торгових платформ вже автоматично це роблять, вам лишень потрібно налаштувати параметри, зазвичай (9,3,3), і побачити графік руху KDJ.

Як використовувати на практиці? Є кілька ключових сигналів, на які варто звернути увагу.

Перший — перекупленість і перепроданість. На графіку малюють лінії на рівнях 80 і 20. Якщо K і D перетинають ці рівні зверху вниз або знизу вгору — це сигнал. Перетин у зоні понад 80 — перекупленість, нижче 20 — перепроданість. J лінія більш чутлива: понад 100 — перекупленість, нижче 10 — перепроданість.

Другий — золотий і смертельний хрест. Коли K і D одночасно нижче 20, і K перетинає D знизу вгору — це «золота» перетинання, сигнал на купівлю. Навпаки, коли K і D вище 80, і K перетинає D зверху вниз — це «смертельне» перетинання, сигнал на продаж. Наприклад, у випадку з Hang Seng 26 лютого з’явився цей «золотий» хрест, і інвестори додали позиції, а вже наступного дня індекс виріс на 4.20%. А 29 квітня з’явився «смертельний» хрест, і вони закрили позиції, зберігши прибуток.

Третій — дивергенція. Коли ціна формує максимум, що вищий за попередній, але KDJ показує нижчий максимум — це дивергенція вершини, сигнал на продаж. Навпаки, якщо ціна формує нижчий максимум, а KDJ — вищий, — це дивергенція дна, сигнал на купівлю. Саме цей сигнал найчастіше найсильніший.

Ще є формації «двох днів дна» (W-образне дно) і «двох вершин» (M-образна вершина). Якщо KDJ опускається нижче 50 і формує W або потрійне дно — скоро буде розворот вгору. Якщо вище 80 і формує M або потрійну вершину — швидше за все, рух буде вниз. Чим більше таких формацій, тим сильніше рух у відповідну сторону.

Але мушу чесно сказати, що у KDJ є й пастки. Перша — «затуплення». У сильних трендах або на сильних ринках індикатор може раніше подавати сигнали, і ви входите в позицію, а ринок ще йде проти — і доводиться часто закривати збитки. Друга — запізнювання. Оскільки він базується на минулих даних, при швидких змінах ринку реакція може бути запізнілою. Третя — фальшиві сигнали, особливо у боковому тренді, коли багато «хибних» перетинів і сигналів.

Тому не слід покладатися лише на KDJ. Раджу поєднувати його з іншими індикаторами: наприклад, з формами свічок, обсягами, рухомими середніми. Це підвищить точність. У процесі торгівлі важливо накопичувати досвід і з часом відчути, коли сигнал справжній, а коли — пастка.

Наостанок — якщо хочете потренуватися, відкрийте демо-рахунок на торговій платформі. Не обов’язково вкладати реальні гроші — так ви зможете практикувати застосування KDJ у реальних умовах. Спостерігайте за графіком, рахуйте формули і приймайте рішення — так навички швидше закріпляться. Пам’ятайте, що жоден індикатор не ідеальний, важливо розуміти його «характер» і вміло застосовувати у реальній торгівлі.