Останнім часом у інвестиційній сфері часто чую слово «зрізати цибулю», особливо коли йдеться про збитки на акціях, і його жартома використовують друзі. Я усвідомив, що багато хто насправді поверхнево розуміє цю концепцію, думає, що це просто про втрату грошей. Насправді це набагато глибше.

Цибуля, як рослина, має сильний життєвий потенціал — її можна зрізати, і вона знову виросте, — цей метафоричний образ ідеально підходить для інвестицій. У фондовому ринку звичайний інвестор — це як цибуля: після однієї хвилі «зрізання» з’являється нова хвиля входу. Це явище стає все більш поширеним у тайванському фондовому колі, і люди навіть почали жартома називати це «цибулевим духом».

Чому так відбувається? По суті, звичайний інвестор у порівнянні з великими капіталами та інституціями значно поступається у інформації, досвіді та масштабах капіталу. Ми часто йдемо за натовпом, купуючи те, що купують інші, і в результаті гонитви за високими цінами і продажі на низьких — втрачаємо гроші. Великі капітали використовують свої переваги: тихо розміщують позиції на низьких рівнях, підвищують ціну і швидко виходять, залишаючи нас, простих інвесторів, «на прицілі».

Найпоширеніші способи «зрізання цибулі» на ринку — це кілька класичних схем. Підняття ціни для виходу — класика: спочатку збирають капітал, потім піднімають ціну, заманюють «багатьох», і в кінці збирають урожай на високих рівнях. Є й шахрайські схеми: шахраї видають себе за «авторитетних наставників», публікують у групах фальшиві скріншоти прибутків, а коли ви вкладаєте великі гроші — просто зникають. У криптовалютному світі ще гірше: повітряні монети, «ліві» токени, різноманітні шахрайські махінації — все це не припиняється.

Я помітив, що багато постраждалих інвесторів мають кілька спільних рис. Перша — сліпе слідування за натовпом, відсутність власної оцінки ситуації. Бачать популярну тему — і йдуть у неї, не роблячи досліджень. Друга — відсутність базових знань про інвестиції, нездатність зрозуміти ринок, легко піддаються «експертам» і шахраям. Третя — жадібність і невгамовність: хочуть заробити більше, коли все добре, і не хочуть втрачати, коли щось іде не так, — і в результаті втрачають ще більше. Четверта — повністю керуються емоціями ринку: купують дорого і продають дешево, завжди на піку і на дні.

Як уникнути стати «цибулею»? Ось кілька практичних порад.

По-перше, потрібно сформувати власну інвестиційну методологію. Перед початком торгів вивчіть правила, не слідуйте сліпо за натовпом. Бенджамін Грехем казав: «Коли інші жадібні — ви боїтеся, коли інші бояться — ви жадібні». У медвежому ринку можна сміливо купувати, а на бичачому — бути обережним. Багато читати, думати, спостерігати — і в кінці самостійно приймати рішення. Це допоможе сформувати власне судження. Також важливо тримати емоції під контролем і не дозволяти ринковим коливанням керувати вами.

По-друге, навчіться ставити «стоп-лосс» і «фіксувати прибуток». Встановіть рівні для виходу з угоди: наприклад, цільовий прибуток — 30%, і при досягненні — рішуче виходьте. Так само і з втратами: якщо збитки досягають певного рівня — потрібно вміти закрити позицію. Багато торгових платформ мають функцію стоп-лосс — користуйтеся нею.

По-третє, диверсифікуйте інвестиції для зниження ризиків. Не вкладайте всі гроші в один актив, розподіляйте їх між кількома. Можна поєднувати короткі і довгі позиції, щоб у разі падіння ринку мати можливість заробляти.

По-четверте, своєчасно отримуйте інформацію про ринок. Аналізуйте і технічний, і фундаментальний аспект, але багато хто зосереджений лише на технічних індикаторах і ігнорує новини. Важливо швидко реагувати на важливі події, користуючись фінансовими календарями, новинами і настроями ринку, щоб не пропустити ключові моменти.

Нарешті, обов’язково обирайте легальні та регульовані великі платформи. Не довіряйте «наставникам» із сумнівних джерел — такі платформи без регулювання мають надзвичайно високий ризик. Тільки безпечні та ліцензовані майданчики забезпечують захист ваших коштів і мають сенс для інвестицій.

Чесно кажучи, повністю уникнути «зрізання цибулі» важко, але дотримуючись цих порад, ви зможете значно знизити ризики. Інвестиції у акції вимагають досвіду і знань. Якщо вже постраждали — важливо правильно налаштуватися психологічно, проаналізувати попередню помилку і не повторювати її. Тільки так можна поступово перетворитися з «цибулі» у справжнього інвестора.