Останнім часом я досліджую інвестиційні можливості у концептуальні акції з енергозберігаючого обладнання, і виявив, що у цій галузі дійсно є багато цікавого.

Зі швидким глобальним переходом до зеленої енергії, масовим запуском вітрових і сонячних електростанцій, системи зберігання енергії вже стали необхідністю для енергетичної індустрії. Це не лише політичний драйвер, а й технологічний прогрес, що перетворює нову енергію з збиткової торгівлі у справді прибутковий бізнес. За останніми прогнозами, до 2030 року глобальний накопичений обсяг систем зберігання перевищить терават-години, що означає, що попит на зберігання енергії буде зростати протягом наступних десяти років.

Я спостерігаю, що інвестиції у концептуальні акції з обладнання для зберігання енергії можна розглядати з кількох точок зору. Перш за все — у виробництві батарей. Megapack і Powerwall від Tesla вже зайняли провідні позиції на світовому ринку зберігання енергії, а американська Enphase Energy добре просуває проникнення у домашнє зберігання. На тайванському ринку нові гравці, такі як Sineng Power і Chang Yuan Technology, зосереджені на модулях літієвих батарей і літій-фосфатних матеріалах, мають свої цільові сегменти.

Можливо, системні інтегратори заслуговують більш глибокого дослідження. Fluence Energy, як спільне підприємство Siemens і AES, є світовим лідером у галузі інтеграції систем зберігання для електромереж. Тайванські Delta Electronics пропонують повний спектр від систем перетворення електроенергії до програмного забезпечення для управління енергетикою, а ZTE займає значну частку ринку допоміжних послуг для регулювання частоти в електромережі Тайваню — їхні показники стабільні.

Ще є сегмент обладнання для електроенергетики та інтеграції відновлюваних джерел. NextEra Energy — найбільший у світі оператор відновлюваної енергії, має великі проєкти з вітрової, сонячної енергії та зберігання. Vistra Corp — класичний приклад, який перетворив старі теплові електростанції у найбільші в США майданчики зберігання енергії. Тайванські компанії, такі як Hua Cheng і A-Li, виграють від планів підвищення стійкості електромереж Тайваню, зростає попит на трансформатори та розподільчі щити.

Матеріали та компоненти також не можна ігнорувати. Albemarle — найбільший у світі виробник літію, контролює ключову сировину, а Copper і Copper Mine від Freeport-McMoRan тісно пов’язані з енергетичним переходом. Тайванські Formosa Plastics, CSM і Megmeet мають важливу роль у постачанні катодних матеріалів для батарей.

Чесно кажучи, логіка інвестицій у концептуальні акції з обладнання для зберігання енергії досить ясна — уряди всіх країн прагнуть досягти нульових викидів до 2050 року, тому потрібно постійно інвестувати. Крім того, популяризація електромобілів і потенційне значне зростання споживання AI збільшують попит на системи зберігання. Такі інвестиції, що залежать від політики, є досить стабільними і прозорими.

Однак слід враховувати, що нові компанії мають слабку базу, їхня технологічна конкурентоспроможність може бути недостатньою, і якщо довгостроково вони не зможуть досягти балансу між доходами і витратами або їхній дохід знизиться, це сильно вплине на ціну акцій. При відборі акцій потрібно бути обережним, слід уважно стежити за обраними компаніями і контролювати ризики.

Останнім часом я також слідкую за цими активами на Gate, і ті, хто зацікавлений, можуть самостійно подивитися на конкретні показники акцій з обладнання для зберігання енергії.