Нещодавно помітив, що багато людей плутають APR і APY, хоча ці показники сильно впливають на реальний дохід від інвестицій. Давайте розберемося, чому це важливо, особливо якщо ви займаєтеся стейкінгом або працюєте з депозитами.

Почнемо з основ. APR — це просто річна відсоткова ставка у її чистому вигляді, без урахування складних відсотків. Якщо банк або платформа каже, що дає 15% річних через APR, це означає лише простий відсоток на вашу основну суму. Нічого більше. Саме тому APR часто зустрічається у кредитних картах, споживчих кредитах і іпотеці. Це найпростіша метрика для розрахунку.

Але ось що цікаво. Коли йдеться про стейкінг криптовалют, депозитних рахунках або інвестиційних фондах, все працює інакше. Тут включається складний відсоток, і ось тут APY — зовсім інший рівень. APY показує реальний річний дохід з урахуванням того, як часто нараховуються відсотки. Якщо відсотки нараховуються щодня або щомісяця, вони додаються до основної суми, і в наступний період ви вже отримуєте відсотки на відсотки. Це експоненційне зростання, а не лінійне.

Практичний приклад: кредитна карта з 15% APR — це просто 15% на основну суму боргу. Але інвестиційний рахунок з 15% APY — це зовсім інше. Якщо відсотки там нараховуються щодня, до кінця року ви отримаєте значно більше, ніж 15%. Саме тому при виборі між двома пропозиціями потрібно дивитися саме на APY, якщо йдеться про інвестиції.

Частота нарахування — це ключ. Якщо відсотки нараховуються раз на місяць, різниця між APR і APY буде скромною. Але якщо щодня? Тоді APY може бути суттєво вищим. У крипто, де часто використовується щоденне нарахування, це особливо помітно.

Ось чому інвестори і ті, хто працює зі стейкінгом, повинні завжди дивитися на APY, а не на APR. APY — це більш чесний показник того, скільки ви реально заробите. Коли оцінюєте доходність, забудьте про прості відсотки і дивіться саме на APY, що враховує складні відсотки. У довгостроковій перспективі ця різниця може бути дуже суттєвою для вашого портфеля.