3 причини уникнути ZBH і 1 акція, яку варто купити замість цього

3 причини уникнути ZBH і 1 акція, яку варто купити замість цього

Ентоні Лі

П’ятниця, 20 лютого 2026 року о 13:04 за Грінвічем+9 3 хв читання

У цій статті:

ZBH

+1.02%

^GSPC

-0.28%

За останні шість місяців ціна акцій Zimmer Biomet знизилася до $99.27. Інвестори втратили 6.1% свого капіталу, що розчаровує, враховуючи, що індекс S&P 500 піднявся на 7.6%. Це може змусити інвесторів задуматися про свої наступні кроки.

Чи є можливість купити Zimmer Biomet, чи це становить ризик для вашого портфеля? Ознайомтеся з нашим детальним дослідницьким звітом, щоб дізнатися, що кажуть наші аналітики, він безкоштовний.

Чому Zimmer Biomet Не Є Захоплюючим?

Навіть за більш вигідною ціною входу, ми поки що пропускаємо Zimmer Biomet. Ось три причини, чому слід бути обережним із ZBH і акцією, яку ми б хотіли мати.

1. Розчаровуючий довгостроковий ріст доходів

Довгострокова продуктивність компанії є індикатором її загої якості. Будь-який бізнес може мати короткочасний успіх, але найкращі з них насолоджуються стабільним зростанням протягом років. На жаль, середньорічний зростання доходів Zimmer Biomet за останні п’ять років становив посередній 5.3%. Це не відповідало нашому еталону для сектору охорони здоров’я.

Квартальний дохід Zimmer Biomet

2. Прогнозований ріст доходів малий

Прогнози доходів від аналітиків Уолл-стріт сигналізують про потенціал компанії. Прогнози не завжди точні, але прискорене зростання зазвичай підвищує мультиплікатори оцінки та цінні папери, тоді як уповільнення зростання робить навпаки.

За наступні 12 місяців аналітики очікують, що дохід Zimmer Biomet зросте на 3.8%, що є незначним уповільненням порівняно з його середньорічним зростанням 5.3% за останні п’ять років. Цей прогноз є невражаючим і свідчить про те, що попит на його продукти та послуги може знизитися.

3. Попередні ініціативи зростання не вразили

Зростання дає нам уявлення про довгостроковий потенціал компанії, але наскільки ефективним було це зростання? Тут на допомогу приходить ROIC — показник, що показує, скільки операційного прибутку генерує компанія відносно залучених коштів (боргу та власного капіталу).

Історично Zimmer Biomet погано інвестував у прибуткові ініціативи зростання. Його середньорічний ROIC за п’ять років становив 4.1%, що нижче за типовий вартість капіталу (вартість залучення коштів) для компаній сектору охорони здоров’я.

Zimmer Biomet за останні 12 місяців повернення на інвестований капітал

Кінцева оцінка

Zimmer Biomet не є жахливим бізнесом, але він не проходить наш тест якості. Після недавнього зниження ціна акцій становить 11.7× прогнозного P/E (або $99.27 за акцію). Хоча ця оцінка є розумною, ми наразі не бачимо великої можливості. Ми впевнені, що є кращі інвестиції в інших місцях. Дозвольте нам показати вам одну з наших улюблених акцій програмного забезпечення.

Акції, які нам подобаються більше, ніж Zimmer Biomet

Ринок цього року значно зріс — але є нюанс. Лише 4 акції складають половину всього зростання S&P 500. Така концентрація робить інвесторів нервовими, і на це є вагомі причини. Поки всі вкладаються у одні й ті самі популярні назви, розумні інвестори шукають якість там, де ніхто не дивиться — і платять за це менше. Ознайомтеся з високоякісними назвами, які ми позначили у нашому Топ-9 акціях, що перевершують ринок. Це курована добірка наших Високоякісних акцій, які принесли ринковий прибуток у 244% за останні п’ять років (станом на 30 червня 2025 року).

До нашого списку входять вже знайомі назви, такі як Nvidia (+1,326% між червнем 2020 і червнем 2025), а також менш відомі компанії, наприклад, компанія Comfort Systems (+782% за п’ять років). Знайдіть свою наступну велику перемогу з StockStory вже сьогодні.

Умови та Політика конфіденційності

Панель конфіденційності

Більше інформації