Звіт про стан ринку роздрібних інвестицій за перший квартал 2026 року від CUSP Wealth

(MENAFN- Mid-East Info) ** CUSP Wealth – Роздрібні інвестори, які залишилися інвестованими під час волатильності, викликаної війною, у першому кварталі 2026 року, зазнали часткового відновлення після припинення вогню**

Роздрібні інвестори пройшли через неспокійний перший квартал 2026 року, який ознаменувався швидким переходом від оптимізму, зумовленого ШІ, до геополітичного шоку та швидкого відновлення після припинення вогню.

Індекс S&P 500 завершив перший квартал з приростом ** +1,6%, але ця головна цифра приховує майже ** 9% зниження* у березні, коли ринки реагували на початок війни 28 лютого. Ринки швидко відновилися після оголошення про припинення вогню 8 квітня, що підкреслює ціну реактивних рішень під час геополітичних подій.

** Війна змінила лідерство на ринку** Сектори енергетики та реальних активів домінували, оскільки ціна на нафту зросла через побоювання щодо постачання. Енергетика піднялася ** +22,6%, тоді як фінансовий та медичний сектори відставали. Ринки, що розвиваються, очолили світові доходи з показником ** +10,7%, незважаючи на найглибше зниження кварталу.

** Динаміка нафти/золота сигналізує про затяжний економічний стрес** Різкий сплеск цін на нафту викликав маржінальні вимоги* по всіх товарних портфелях, змусивши інвесторів продавати золото, незважаючи на його традиційну роль безпечної гавані. Нафта завершила квартал з ростом ** +79,6%**, але не змогла відновитися після припинення вогню; це ключовий сигнал, що ринки очікують подальшого ослаблення попиту.

** Припинення вогню спричинило широке ралі на підйомі** В межах шести торгових днів після припинення вогню:

Nasdaq піднявся ** +3,7%** S&P 500 здобув ** +2,7%** Ринки, що розвиваються, відновилися ** +3,0%**

Широта відновлення свідчить про те, що більша частина продажу була викликана премією за військовий ризик*, а не погіршенням фундаментальних показників.

** Прогноз**

** ГОЛОВНИЙ ВИСНОВОК ДЛЯ КЛІЄНТІВ**

Загальний показник +1,6% недооцінює шлях. Клієнти, які залишилися інвестованими під час зниження через війну, взяли участь у подальшому відновленні. Ті, хто зменшили експозицію під час спаду, можливо, не взяли участі у подальшому відновленні.

У CUSP Wealth ми залишаємося конструктивними, але обережними. Наше позиціонування, диверсифіковане між реальними активами, захисними та зростаючими інвестиціями, спрямоване на підтримку стійкості портфеля під час періодів волатильності ринку, відповідно до нашого інвестиційного підходу. Почніть інвестувати у Персоналізований портфель з суми від 25 доларів США*. Персоналізовані портфелі — це консультаційні інвестиційні портфелі, сформовані відповідно до вашого рівня ризику та інвестиційних цілей.

Застереження: минулі відновлення не гарантують майбутніх результатів. Інвестори повинні враховувати свою індивідуальну толерантність до ризику та інвестиційні цілі. *Капітал під ризиком. Застосовуються умови та положення. Будь ласка, ознайомтеся з нашими повними Умовами та Положеннями перед інвестуванням.

Глосарій термінів:

*Зниження — Зниження — це відсоткове падіння вартості портфеля від його найвищої точки до найнижчої за певний період. Зниження на 9,1% у S&P 500 означає, що з його піку в першому кварталі 2026 року індекс упав на 9,1%, перш ніж почати відновлюватися. Це вимірює, скільки болю зазнав інвестор, якщо він тримав позицію під час спаду.

*Маржінальні вимоги — Коли інвестори тримають позикові позиції у ф’ючерсах або деривативах, таких як нафтові ф’ючерси, їм потрібно підтримувати грошовий депозит (званий маржею) як заставу проти потенційних збитків. Коли ціни на нафту різко зросли, інвестори, що тримали позиції на неправильному боці руху, побачили, що їхні маржінальні баланси опустилися нижче необхідного порогу. Їм довелося або внести додаткові кошти негайно, або ліквідувати інші активи, щоб покрити недостачу. У першому кварталі 2026 року це змусило продавати золото. Інвестори не хотіли продавати золото, але воно було їхнім найліквіднішим і найприбутковішим активом, тому його було найпростіше швидко продати. Саме тому золото падало саме в той період, коли воно мало зростати як безпечна гава.

*Премія за військовий ризик — Ринки закладають у ціни невизначеність. Коли починається війна, інвестори вимагають вищу дохідність за ризиковані активи, фактично знижуючи ціни, щоб компенсувати невідомість. Ця додаткова знижка, закладена у ціни активів, і є премією за військовий ризик. Коли 8 квітня було оголошено про припинення вогню, більша частина цієї премії швидко знялася, тому акції підскочили на 2–4% за кілька днів, не тому, що економіка покращилася, а тому, що один із джерел страху був зменшений.