Чи є зараз найкращий час купувати акції SoFi чи найгірший?

Технології SoFi (SOFI 1,56%) мали деякі значні підйоми і спади з моменту виходу на публічний ринок у 2020 році. Вони дебютували на ринках як одна з багатьох компаній із спеціальним цільовим придбанням (SPAC) на той час, і це був ще один збитковий технологічний акцій, що викликав ентузіазм у сильному бичачому ринку.

Після падіння разом з іншими технологічними акціями та SPACs не так давно, вона вижила, процвітала і стала прибутковою. Вона мала неймовірний трирічний період, здобувши 468% з 2023 по 2025 рік, але зараз вона на 50% нижча за свій історичний максимум.

Чи це ознака слабкості, чи чудова можливість для покупки?

Джерело зображення: SoFi.

Провідний руйнівник банківської сфери

Як цифровий банк, SoFi резонує з основною аудиторією молодих, амбіційних професіоналів, які віддають перевагу їй перед великими, спадковими банками. Вона зосереджена на традиційних, прибуткових фінансових послугах, що забезпечують стабільність, але також інноваційна з допомогою спеціалізованих продуктів, які допомагають їй виділятися. Крім того, вона відносно мала, з величезною можливістю.

Ці характеристики цінує ринок, але акції, ймовірно, зросли завдяки тому, що компанія продовжує демонструвати фантастичне зростання і зростання прибутків.

Деякі ключові моменти за перший квартал:

• Зростання продажів на 41% у порівнянні з минулим роком, прискорення.
• Прибуток на акцію (EPS) зріс з $0,06 до $0,12.
• Рекордне нове додавання 1,1 мільйона клієнтів, зростання на 35% у порівнянні з минулим роком.
• Зростання продуктів випередило зростання нових членів, на 39%.

Розширити

NASDAQ: SOFI

Технології SoFi

Сьогоднішні зміни

(-1,56%) $-0,25

Поточна ціна

$15,75

Основні дані

Ринкова капіталізація

$20B

Діапазон за день

$15,53 - $16,06

52-тижневий діапазон

$12,74 - $32,73

Обсяг торгів

1,7М

Середній обсяг

66М

Валовий прибуток

61,74%

Кілька факторів сприяли падінню акцій цього року, починаючи з побоювань щодо оцінки у світлі потенційного сповільнення, потім шокуючого звіту короткострокового продавця, і після звіту про прибутки з’явилися деякі побоювання щодо бізнесу. За словами генерального директора Ентоні Ното, ринок був розчарований тим, що SoFi не підвищила орієнтовні показники на весь рік після таких феноменальних результатів. Він пояснив це тим, що початкові орієнтовки передбачали два зниження ставок цього року, а нові — ні, без зниження.

Були й інші результати, які ринок міг не сприйняти, зокрема збільшення кредитів, утримуваних на балансі, та низьке зростання сегмента технологічної платформи.

Інакше кажучи, хоча загалом звіт був відмінним, кілька моментів залишили ринок байдужим. А при високій оцінці це має значення.

Коли найкращий час для покупки?

Хоча один квартальний звіт про прибутки — це лише миттєва картина і мала частина довгої історії, він дає інвесторам уявлення про те, як ідуть справи. Хоча важливо для акціонерів звертати увагу на кожну частину історії, довгострокові тенденції показують, як розвивається компанія. Мені здається, що ринок тут приділяє занадто багато уваги дрібницям і втрачає з виду більшу картину, що робить цей момент вигідним для покупки. З моменту останнього падіння SoFi торгується з коефіцієнтом P/E 37. Наскільки добре вам здається, що акції злітають, ви хочете купувати, коли ціна низька.

Проте пам’ятайте, що це довгострокова стратегія, і як молодий акційний зростаючий актив, на шляху вгору обов’язково будуть такі моменти. Акції не дуже погані; вони все ще зросли на 28% за минулий рік, і якщо компанія підвищить орієнтовки наступного кварталу, акції знову можуть злетіти.