Після того, як Біткоїн піднявся в діапазон $82 000–$83 000, короткострокова імпліцитна волатильність різко відновилася, з 1‑тижневою IV приблизно на 6 пунктів волатильності вище за свої мінімуми жовтня 2025 року, що сигналізує про новий попит на короткострокову опціональність.

Glassnode повідомляє, що 25‑дельта скос звужується до нейтрального рівня, а премія за волатильність змінила знак на позитивний, що означає, що опціони тепер оцінюють вищу майбутню волатильність, ніж нещодавно реалізована на спотовому ринку, і короткостроковий ведмежий хеджинг попит послабшав.
Приблизно на рівні $82 000 зосереджено короткий гама-кластер на суму близько $2 мільярдів, а активний продаж колл-опціонів (81% від поточного потоку) свідчить про те, що хеджування дилерів може посилити короткострокові коливання цін, навіть якщо позиції схиляються до консолідації, а не паніки.
Аналітична компанія Glassnode зазначає, що після прориву ключової опірної позначки і торгів у діапазоні $82 000–$83 000, ринки опціонів «знову ожили», а імпліцитна волатильність на передньому краї значно зросла з циклічних мінімумів. Дані студії показують, що імпліцитна волатильність на 1‑тижневих опціонах «на гроші» наприкінці березня становила близько 52%, порівняно з показниками середини 40‑х, зафіксованими під час спаду жовтня 2025 року, що свідчить про приблизно 6‑пунктове відновлення короткострокової IV, оскільки трейдери знову беруть участь у торгівлі короткостроковими опціонами.