Щойно я побачив, що SEC знову вжила заходів щодо правопорушень, на які варто звернути увагу. Вони переслідують Дональда Базіля та структури, якими він керував, за нібито проведення шахрайської схеми $16M у криптовалюті, зосередженої навколо Bitcoin Latinum, токена, який вони рекламували як застрахований та забезпечений активами.

Ось що сталося. Між березнем і груднем 2021 року Базіль залучав капітал через Monsoon Blockchain Corp. та GIBF GP Inc., використовуючи SAFTи — прості угоди на майбутні токени. Інвесторам казали, що Bitcoin Latinum має страхове покриття та реальну підтримку. За скаргою SEC, це все було неправдою. Жоден страховий оператор не надавав покриття, не існувало переконливих доказів підтримки.

Що особливо цікаво, так це куди, за словами SEC, пішли ці гроші. Вони стверджують, що кошти пішли на особисті цілі — купівлю нерухомості, оплату кредитних карток і навіть, очевидно, на коня за 160 000 доларів. Це не якась сіра зона регуляторних суперечок; це цілком класичні звинувачення у крипто-шахрайстві.

Регуляторний фон тут також варто відзначити. За керівництва нинішнього SEC, спостерігається зміщення від «регулювання через enforcement» до фокусування на реальних шахрайствах і маніпуляціях ринком. Цей випадок Bitcoin Latinum відповідає цій тенденції — він спрямований на очевидну шкоду інвесторам, а не просто на підрахунок кількості справ. З 2022 року SEC повідомила про 95 заходів і зібрала 2,3 мільярда доларів штрафів, але очевидно, що відбувся перехід до якості, а не кількості.

Що мене зацікавило, так це те, що офіційний сайт Bitcoin Latinum тепер повертає помилку 404. Проект фактично зник. Це досить показовий факт у поєднанні з обвинуваченнями у шахрайстві.

SEC прагне отримати постійні заборони, повернення коштів із відсотками, цивільні штрафи та заборону на майбутні випуски цінних паперів для Базіля. Це піднімає важливі питання про те, як суди будуть інтерпретувати межу між інвестиційними контрактами та цифровими активами, що рекламуються з обіцянками страхування або підтримки.

Для всіх у цій сфері це нагадування: якщо щось обіцяє страхування або підтримку активів у криптофінансуванні, вимагаєте реальні докази. Ситуація з Bitcoin Latinum показує, що трапляється, коли ці заяви — просто маркетингова вигадка. Цей випадок, ймовірно, закладе прецедент для того, як регулятори будуть активно переслідувати подібні схеми шахрайства у криптовалюті, що використовують SAFT-структури та неправдиві заяви про підтримку.