Нещодавно помітив, що багато трейдерів знову обговорюють мартінгейл у трейдингу. Хтось кляне на нього, хтось вважає це способом швидко зливати депозит. Давайте розберемося, що це взагалі таке і чому ця стратегія викликає стільки суперечок.

Отже, мартінгейл — це по суті система подвоєння ставок після кожної втрати. Ідея прийшла з казино, де гравці ставили на рулетці все більше грошей у надії відбити втрати однією перемогою. Трейдери підхопили цю ідею і застосували її до фінансових ринків, правда з невеликою модифікацією.

У трейдингу мартінгейл працює як усереднення позиції. Уявіть: ви купили монету за долар, ціна впала до 95 центів. Замість того щоб панікувати, ви відкриваєте новий ордер, але на більшу суму. Ціна падає далі? Відкриваєте ще більший ордер. Кожного разу середня ціна вашої покупки стає нижчою. Коли ціна трохи відновлюється, ви вже в плюсі.

На практиці це виглядає так. Припустимо, стартовий ордер $10 за ціною $1. Ціна впала до $0.95 — відкрили ордер на $12. Упала до $0.90 — відкрили на $14.4. І так далі. Навіть невеликий відкат вгору закриває всі позиції з прибутком. Звучить привабливо, вірно?

Але ось у чому суть. Якщо у вас депозит $100 і ви застосовуєте мартінгейл з збільшенням на 20%, то після п’яти усереднень ви вже витратите $74.42. Уявіть, що ціна продовжує падати? Грошей на наступний ордер може просто не вистачити. І вся серія збитків залишається у вас.

Плюси зрозумілі: швидке відновлення втрат, не потрібно вгадувати точку розвороту, психологічно простіше, ніж сидіти у мінусі. Мінуси ж серйозні. По-перше, депозит може закінчитися раніше, ніж ціна розвернеться. По-друге, це тисне на психіку — постійно збільшувати ставки стрес. По-третє, на ринках, що падають без відкатів, стратегія перетворюється у катастрофу.

Я бачив, як люди починають з 10% збільшення і думають, що це безпечно. Але навіть при 10% на п’яти ордерах потрібно близько $61. При 30% вже потрібно $90. При 50% — майже $131. Розрахунок простий: кожен наступний ордер дорівнює попередньому, помноженому на (1 плюс відсоток збільшення). При 20% це дає: 10, 12, 14.4, 17.28, 20.74 долара.

Як правильно застосовувати мартінгейл у трейдингу? Перше — ставте маленькі відсотки, 10-20%, щоб зростання обсягу було плавним. Друге — заздалегідь порахуйте, скільки ордерів ви зможете відкрити з вашим депозитом. Третє — ніколи не ставте весь капітал одразу, залишайте запас на додаткові ордери. Четверте — дивіться на тренд. Якщо актив у сильному даунтренді без відкатів, краще не усереднюватися взагалі. І найголовніше — це ризикована стратегія, яка вимагає дисципліни.

Новачкам я б рекомендував взагалі починати з мінімальних збільшень і обов’язково мати план на випадок затяжного падіння. Мартінгейл — потужний інструмент, але тільки за грамотного управління ризиками. Торгуйте усвідомлено, не дозволяйте емоціям керувати вашими рішеннями, і пам’ятайте: профіт приходить до тих, хто рахує двічі.