Трансформація послуг післяторгового бізнесу

Поточний бізнес-модель індустрії пост-трейдингу стикається з викликами, оскільки галузь стоїть на роздоріжжі: традиційний бізнес вже не є привабливим через нижчі комісії та відсутність диференціації між гравцями. Клієнти вимагають додаткових цінностей:

• Передня лінія вимагає швидшого очищення та розрахунку, майже в реальному часі перегляду статусу угод і ранніх попереджень про невдачі у розрахунках.

• Клієнти вимагають трансформації сучасних складних робочих процесів у більш спрощений і зручний цифровий досвід.

• Клієнти вимагають можливостей для підтримки придбання нових категорій активів, оскільки вони продовжують набирати популярності серед інституційних інвесторів.

• Оскільки клієнти диверсифікують свої портфелі по ширшому спектру активів і працюють з багатьма постачальниками послуг, виникає потреба у збиранні та консолідації даних для отримання єдиного уявлення про портфель.

• За останні кілька років галузь зазнала хвилі нових регуляцій, спрямованих на зменшення системного ризику, обмежень у трансграничних операціях і захисту споживачів, що накладає додаткове наванження на гравців щодо відповідності.

• Потрібно розширювати спектр послуг, оскільки менеджери активів все частіше передають на аутсорсинг нефункціональні задачі, такі як підтримка торгових платформ, облік інвестиційних книг і керовані дані.

Галузь застрягла у поганому проектуванні глобальних бізнес-операцій з ручними обходами та застарілими технологіями. Ініціативи щодо зниження витрат призвели до незадоволених клієнтів через пропущені рівні обслуговування, збої у технологіях і погіршення щоденного особистого контакту з операційним персоналом. Все це спричинило непослідовний досвід клієнтів у різних центрах. До всього цього додалося зростаючий тиск на доходи, оскільки традиційні основні послуги, такі як зберігання, очищення та розрахунки, вважаються товарами з малою можливістю для інновацій, що ускладнює виділення коштів на трансформацію.

Незважаючи на всі виклики, без сумніву, постачальники послуг змушені швидко змінюватися, щоб зберегти свою частку ринку. Компанії можуть трансформуватися, використовуючи технології, оскільки технології допомагають задовольнити зростаючий попит клієнтів на розширення продуктового портфеля та додаткові послуги, а також сприяють оптимізації операцій, зниженню витрат і управлінню ризиками.

Компанії повинні врахувати наступні аспекти для проектування трансформації та адаптації до нової архітектури для досягнення успіху:

Покращений досвід клієнтів

• Забезпечити послідовний досвід клієнтів у різних регіонах із єдиним цифровим інтерфейсом.

• Надати ціннісні продукти для нових категорій активів, таких як альтернативи та цифрові активи, а також додаткові послуги, такі як підтримка торгових платформ, управління заставами тощо.

• Надати клієнтам панелі інструментів і засоби самостійного обслуговування для перегляду агрегованих і окремих позицій у майже реальному часі.

• Надати клієнтам повний доступ до даних у реальному часі разом із аналітичними інструментами для створення та запуску власних моделей ризику-доходу.

• Консолідувати дані по всьому ланцюжку цінності постачальників послуг і життєвому циклу угод для отримання глибших інсайтів щодо угод і позицій.

• Надати клієнтам легкі канали зв’язку та просту модель обслуговування клієнтів. • Надати клієнтам гнучкі цінові та рахункові моделі.

Спрощені та ефективні операції

• Створити стандартні основні бізнес-процеси для забезпечення послідовного досвіду у різних центрах.

• Впровадити інтелектуальні робочі процеси та автоматизацію по всьому життєвому циклу угод для підвищення рівня обробки без перерв.

• Створити панель управління на основі штучного інтелекту для швидкого виявлення та вирішення проблем клієнтів у найраніших стадіях життєвого циклу угод.

• Створити надійний інтеграційний центр для управління всіма зовнішніми підключеннями до локальних CSD і ринків.

• Посилити віртуальні команди, передаючи роботу на аутсорсинг до центрів із низькою вартістю.

Сучасна хмарна архітектура та інфраструктура

• Модель на основі хмарних сервісів для надання клієнтам послуг у модульній формі.

• Інтеграція з сторонніми програмними компонентами та екосистемами для покращення загального рішення.

• Створення стійкої та захищеної інфраструктури, розробленої для цілодобової доступності.

• Гнучкість і масштабованість для пропозиції нових продуктів і послуг, виходу на нові ринки та можливості глобального масштабування.

Висновок

Гравці галузі повинні розуміти виклики та потреби індустрії пост-трейдингу, знати, що вимагають інституційні клієнти та регулятори по всьому світу, мати бачення майбутнього розвитку галузі та формулювати свою точку зору щодо необхідних можливостей для проектування та розгортання глобальної мультиактивної операційної моделі, що є критично важливим для досягнення високого рівня клієнтського досвіду.

Автор

Бушан Джоші – Лідер CIC, фінансові ринки, IBM

Срінівасан Калянсундарам – Професор практики у фінансах в IFMR Graduate School