Останнім часом я занурююся у малі капітальні фонди зростання, і чесно кажучи, у ризиковано-винагородної комбінації є щось привабливе, якщо ти знаєш, що робиш. Ці фонди орієнтовані на компанії з ринковою капіталізацією менше 2 мільярдів доларів, що означає набагато більший потенціал зростання, ніж у типових великих капітальних інвестиціях. Так, вони більш волатильні, але саме це і є суть, якщо ти шукаєш справжній ріст.

Я знайшов три, які постійно з’являлися як одні з найкращих малих капітальних фондів, вартих уваги. Фонд Invesco Discovery (OPOCX) спершу привернув мою увагу — він показує приблизно 15,9% річної доходності за три роки, що досить добре. Вони фактично ставлять на малий капітал з реальними перспективами зростання, подібно до портфеля Russell 2000. Станом на минулий серпень у них було понад 100 позицій із хорошою диверсифікацією.

Фонд Congress Small Cap Growth (CSMVX) — ще один, який згадують, коли говорять про найкращі малі капітальні фонди. Три роки прибутковості близько 14,4%, а коефіцієнт витрат становить 1,25%, що не так погано для цієї категорії. Вони охоплюють ширший спектр секторів, а не лише технології чи одну галузь.

Ще є Northern Small Cap Core Fund (NSGRX) — цей показав приблизно 10,8% за три роки. Відчуття відрізняється від двох попередніх, оскільки вони зосереджені на компаніях, що реінвестують прибутки, а не виплачують дивіденди. Вони залучили Sridhar Kancharla як керівника фонду в середині 2024 року, що здавалося стратегічним кроком.

Що стосується найкращих малих капітальних фондів, то вони явно не для всіх. Потрібен нерв для коливань і довгострокове бачення. Але якщо ти орієнтуєшся на зростання, а не на дивіденди, і не проти ризику, ці три варіанти здаються варто дослідження глибше. Це, звісно, не фінансова порада, просто те, що я досліджував.