Щойно я помітив щось цікаве щодо акцій-проривів сьогодні у технологічному секторі — Garmin тихо досягає успіху і виглядає готовим до серйозного прориву після того, як у лютому був опублікований звіт за четвертий квартал з перевищенням очікувань.

Ось що привернуло мою увагу: гігант GPS-індустрії повідомив про скоригований EPS зростання на 16% за FY25, базуючись на величезному розширенні на 32% у попередньому році. Це той тип стабільного імпульсу прибутковості, який зазвичай передує проривним акціям сьогодні. Вони також підвищили дивіденди на 17% і оголосили про нову програму викупу акцій на 500 мільйонів доларів, що свідчить про впевненість керівництва у балансі компанії.

Що робить Garmin цікавим, так це те, наскільки вона насправді диверсифікована. Більшість людей думає, що GPS — це навігація для автомобілів з 90-х, але це лише частина історії. Їхній сегмент Fitness сам по собі приніс близько 33% доходу за 2025 рік і зріс на 33% у порівнянні з попереднім роком. Вони відвантажили понад 20 мільйонів пристроїв минулого року — новий рекорд. Сегмент Outdoor становить ще 28% доходу, тоді як підрозділи Aviation і Marine продовжують інновації з сонарними системами, автопілотами та передовими навігаційними технологіями, які майже не піддаються впливу штучного інтелекту. Люди все ще фізично носять ці носимі пристрої і встановлюють ці системи на човнах і літаках.

Цифри стабільні по всіх напрямках. Доходи зросли на 15% у 2025 році після 20% зростання у 2024, з рекордними продажами у всіх п’яти сегментах. У майбутньому аналітики прогнозують ще 10% зростання доходів у 2026 і 7% у 2027, що виводить їх близько до 8,5 мільярдів доларів — більш ніж удвічі більше, ніж у 2020 році. Орієнтовний прогноз EPS свідчить про подальше зростання, тому ця акція отримала рейтинг Zacks Rank #1 Strong Buy.

Що дійсно виділяється, так це їхня фінансова фортеця. 2,7 мільярда доларів готівки, 10,9 мільярда доларів загальних активів і буквально нульовий борг. Це той тип балансу, який дозволяє витримати спади і скористатися можливостями. Компанія демонструє неймовірний ріст — приблизно 2400% за останні 25 років, руйнуючи ширший технологічний сектор.

Акція недавно прорвалася біля своїх максимумів жовтня 2025 року і виглядає так, ніби готується до прориву. Навіть з урахуванням високої переоцінки, її оцінка все ще здається розумною — 26,8x прогнозованого прибутку, що лише трохи вище за середній рівень технологічного сектору. Це безперечно одна з акцій-проривів сьогодні, яку варто тримати в полі зору, якщо ви шукаєте компанію, яка реально виконує стратегію зростання у кількох напрямках без участі у хайпі штучного інтелекту. Фундаментальні показники є, баланс залишається бездоганним, а траєкторія зростання — переконливою.