Останнім часом я дивлюся на VOOV, і чесно кажучи, тут є цікаві речі, варто зануритися, якщо ви думаєте про експозицію до індексів вартості. Фонд Vanguard S&P 500 Value Index існує з 2010 року і тихо накопичив понад 6 мільярдів активів, що щось говорить про його стабільність для довгострокових інвесторів.

Тож що робить цю річ особливою? По-перше, структура витрат просто неймовірна у хорошому сенсі. Ви маєте коефіцієнт витрат 0,07%, що фактично нічого. Для порівняння, багато інших фондів індексів вартості стягують набагато більше. Плюс він приносить приблизно 1,68% дивідендної доходності, що непогано в нинішніх умовах.

Фонд слідкує за великими капіталізаційними акціями вартості — компаніями з ринковою капіталізацією понад 10 мільярдів, які торгуються за нижчими коефіцієнтами ціна-прибуток, ніж зростаючі акції. Це зазвичай більш стабільні інвестиції з передбачуваними грошовими потоками. Менш привабливі, ніж зростаючі акції, але історично вони показували хороші результати протягом тривалого часу. Важливо знати, що вони зазвичай відстають, коли ринок у повному бумі.

Глянувши на реальні активи, тут досить багато технологій (16,5%), з фінансами та охороною здоров’я, що закінчують топ-сектори. Apple становить близько 7,4% портфеля, далі йдуть Amazon і Exxon Mobil. З приблизно 450 активами в портфелі, ви отримуєте хорошу диверсифікацію — ризик, пов’язаний з окремими компаніями, значно зменшується.

Що стосується результатів, станом на початок березня цього року він показав прибуток близько 14,36% за минулий рік. Бета фонду становить 0,86, тобто він рухається трохи менше за ширший ринок — середній рівень ризику. Не дає вам шалені коливання, але саме цього й очікуєш від індексу вартості.

Якщо порівнювати варіанти, є ще VTV (Vanguard Value Index Fund), який має набагато більше активів — понад 170 мільярдів і стягує лише 0,03%, а також SCHD, що зосереджений на дивідендах. Але VOOV тримає свою позицію як простий індекс вартості.

Ця пасивна ETF-історія стала набагато популярнішою через прозорість і податкову ефективність. Для тих, хто будує довгострокові позиції без постійної торгівлі, цей тип фонду — саме те, що потрібно. Варто розглянути, якщо широка експозиція до вартості відповідає вашій стратегії.