Defiance запускає Ethereum ETF, поєднуючи левередж та дохід

Defiance випустила перший у своєму роді продукт із запуском ETHI, важелевим фондом торгівлі на біржі на базі Ethereum, який поєднує підвищене експозицію з доходом, що базується на опціонах.

Резюме

• Defiance запустила ETHI 18 вересня, перший Ethereum ETF, що поєднує в собі важелі експозиції до ETH з опціонною доходною стратегією.
• ETHI прагне до 150%–200% щоденної продуктивності ETP, пов'язаних з ETH, одночасно генеруючи щотижневі виплати через кредитні колл-спреди.
• ETF не тримає ETH безпосередньо, але забезпечує регульовану експозицію до зростання та волатильності Ethereum.

Defiance представила Defiance Leveraged Long + Income Ethereum ETF (ETHI), перший біржовий фонд, призначений для поєднання важелевої експозиції до продуктів, пов'язаних з етером, з інвестиційною стратегією, що генерує дохід.

Продукт почав торгівлю на Nasdaq 18 вересня, згідно з прес-релізом компанії.

Гібридний Ethereum ETF

ETHI прагне забезпечити від 150% до 200% щоденної продуктивності біржових продуктів, пов'язаних з Ethereum, що котируються в США (ETH), одночасно використовуючи стратегію кредитного колла для генерації щотижневих доходів. Роздрібні інвестори, які бажають скористатися потенціалом зростання Ethereum, зберігаючи при цьому стабільний грошовий потік, є цільовою аудиторією для цієї подвійної стратегії.

Ethereum, друга за величиною криптовалюта за ринковою капіталізацією, розширила свій спектр застосувань і є лідером у децентралізованих фінансах. Поєднуючи кредитне вплив з опціонним накладенням, Defiance позиціонує ETHI як спосіб отримати вигоду від волатильності Ethereum, одночасно згладжуючи доходи з виплатами.

Не пряма експозиція Етер

ETHI не тримає безпосередньо Ethereum або не інвестує в деривативи, пов'язані з спотовою ціною Ethereum, незважаючи на свій акцент на цій криптовалюті. Натомість фонд відстежує ETP, пов'язані з ETH, забезпечуючи регульовану експозицію в рамках структури ETF.

Defiance зазначає, що стратегія колл-спреду може обмежити зростання під час сильних ралі, а важелі можуть як збільшити прибутки, так і збільшити збитки. Основна мета ETF - довгострокове зростання капіталу, при цьому генерація доходу є вторинною метою. Дистрибуції плануються щотижня, хоча компанія гарантує щонайменше місячні виплати.

Запуск відбувається після схвалення Сполученими Штатами спотових та ф'ючерсних продуктів на початку цього року, що збільшило інтерес інвесторів до ETF на основі ETH. З моменту свого заснування в 2018 році Defiance здобула міцну репутацію за створення інноваційних кредитних та тематичних ETF, таких як фонди, пов'язані з акціями та криптовалютою.

ETHI розширює цю стратегію, поєднуючи важелеву експозицію з систематичним доходом, що приваблює інвесторів, які шукають структуровані способи участі в ринкових циклах Ethereum без маржинальних рахунків.